خسارة المستثمرين ما يقرب من 4 مليارات دولار في أسهم الشركات الصينية الصغيرة المدرجة في الولايات المتحدة

تلاشى ما يقرب من 4 مليارات دولار في يوليو بعد انهيار مجموعة من أسهم الشركات الصينية الصغيرة، المدرجة جميعها في Nasdaq، بأكثر من 80% في غضون أيام تداول قليلة فقط.

الأسماء التي انهارت، Concorde International وOstin Technology وTop KingWin وSkyline Builders وEverbright Digital وPark Ha Biological Technology وPheton Holdings، كانت جميعها قد انفجرت في السعر قبل وقت قصير من الانهيار.

كان الزناد ترويجاً عدوانياً على WhatsApp ووسائل التواصل الاجتماعي، متبوعاً ببيع منسق. وفقاً لـ Financial Times، خسرت الشركات السبع معاً ما مجموعه 3.7 مليار دولار في القيمة السوقية. كان كل منها قد تم الترويج له عبر الإنترنت في محادثات جماعية تبدو وكأنها منتديات استثمارية شرعية.

لم يُثبت أن أيًا من الشركات شاركت في التلاعب، لكن المحللين أشاروا إلى علامات واضحة على نشاط المضخة وال_dump، وهو نوع من الاحتيال يجذب متداولي التجزئة، ثم يتركهم يحملون أسهماً عديمة القيمة بينما يبتعد المنظمون بأرباحهم.

ضحايا يبيعون بعد اختراق وسطاء مزيفين للمحادثات

قال مكتب التحقيقات الفيدرالي إن الشكاوى المتعلقة بـ "احتيال الأسهم الرافعة وال_dump" تضاعفت ثلاث مرات على أساس سنوي. يقول المحققون إن المحتالين يتظاهرون الآن بشركات أو محللين شرعيين لكسب الثقة على منصات مثل Facebook وWhatsApp، قبل إلقاء روابط إلى مجموعات تروج لأسهم صينية رخيصة كرهانات لا يمكن تفويتها.

يرتبط هذا بزيادة الطروحات العامة الأولية الصينية في البورصات الأمريكية، خاصة في سوق الشركات الصغيرة، الذي غمرته منذ العام الماضي شركات صغيرة من الصين وهونغ كونغ.

من بين المتضررين كانت Tia Castagno، مدربة مقيمة في لندن، خسرت كل مدخراتها بعد انضمامها إلى مجموعة WhatsApp بعد إعلان على Facebook. ادعى مسؤولو المجموعة أنهم كانوا شركة استثمار أمريكية. طُلب من Tia شراء Ostin Technology، التي انهارت بعد ذلك. "هناك شعور بالفراغ في معدتي، وخجل"، قالت. "أستمر في التشكيك في حكمي وتذكر كيف شعرت عندما تم سحب السجادة من تحت قدمي".

قال ريان سويتنام، محامٍ في شركة Cel Solicitors في المملكة المتحدة، إنه يمثل "أكثر من مائة عميل" وقعوا في فخوش مماثلة تتضمن أسهماً صينية صغيرة القيمة. أحد هؤلاء العملاء، مستثمر أوروبي، قال لـ Financial Times إنه خسر أكثر من 100,000 دولار على Pheton Holdings.

انضم ذلك المستثمر إلى مجموعة WhatsApp استخدمت endorsement مزيفة من شخصية تلفزيونية أمريكية معروفة. "سألوني إذا كنت روبوت AI في وقت مبكر... حيلة جيدة. بدا وكأنه عملية كوشير"، قالوا. "كاد أن يسقط من كرسي [عندما تم بيع الأسهم]".

قالت Noushin Mirshokraei، التي تمتلك شركة طعام ومشروبات في إيطاليا، إنها خسرت 70,000 دولار بعد إقناعها على WhatsApp بشراء Ostin قبل شراكة مفترضة مع شركة أمريكية كبيرة. "كانت جميع المعلومات التي قدمتنا في مجموعات WhatsApp من مشاركين مزيفين"، قالت. "كان الأشخاص الحقيقيون الوحيدون هم الذين يتم التلاعب بهم".

تحذيرات يتم تجاهلها مع استمرار انهيار الأسعار

Matthew Michel، رئيس InvestorLink، كان يرفع الإنذار منذ أشهر. قال إن فريقه قد أشار إلى نشاط مشبوه حول أسهم الشركات الصغيرة كل أسبوع خلال الأشهر السبعة الماضية. في 9 يونيو، حذر Michel من Ostin، قبل أسبوعين من خسارة السهم 94% في يوم واحد. كما لاحظ علامات حمراء على Pheton قبل ثلاثة أسابيع من انهياره بنسبة 95% في جلسة واحدة.

أبلغت شركة تداول واحدة من Wall Street، تستخدم أدوات InvestorLink وطلبت عدم الكشف عن هويتها، عن مخاوفها إلى Nasdaq وSEC، قائلة إن بعض هذه الأسهم أظهرت علامات تلاعب.

أظهر تحليل Michel لحركات Ostin وجود 12 حساباً على Reddit يروجون للسهم في نفس النافذة الزمنية المكونة من ساعتين. قال إن ثلاثة من المستخدمين تم تحديدهم جغرافياً في روسيا وإيران، وهو ما يتطابق مع ما رآه فريقه في عمليات احتيال أسهم أخرى.

قالت Meta، التي تمتلك Facebook وWhatsApp، إنها لا تريد محتوى احتيالياً على منصاتزها وزعمت أنها تعمل على أدوات أفضل للقبض عليه، بما في ذلك تحذيرات على المنصة، وترقيات تقنية، وشراكات مع البنوك والحكومات.

في 17 يونيو، شهدت Regencell Bioscience، شركة صينية للأدوية العشبية، قفزة في أسهمها بنسبة 60,000% على مدار العام، مما وصل إلى قيمة سوقية تبلغ 38 مليار دولار، أعلى من Walgreens أو Jefferies. وذلك على الرغم من أن الشركة أبلغت عن خسارة قدرها 4.4 مليون دولار في عام 2024 عندما انخفض سهمها بنسبة 83%. تتبع هذه الأنماط نفس الوصفة: ضجة، ارتفاع، انهيار.