La CFTC contrata tecnología de Nasdaq para fortalecer la vigilancia del mercado de criptomonedas

La Comisión de Futuros de Materias Primas de EE. UU. (CFTC) está dando un gran paso hacia la modernización de su vigilancia del mercado. El regulador se ha unido a Nasdaq para implementar la solución de Vigilancia de Mercado de este último, que ya utilizan varios exchanges y reguladores en todo el mundo.

Para la CFTC, el cambio también es un punto de inflexión. Su actual de vigilancia se remonta a la década de 1990 y estaba destinada a un escenario de trading muy diferente. Los mercados de hoy son más rápidos, más globales y vastamente más complejos, con activos cripto y mercados de predicción en la mezcla. Los reguladores dicen que las viejas herramientas no están a la altura de los nuevos desafíos.

Utilizando la tecnología de Nasdaq, la CFTC espera tapar los huecos en la detección de fraudes y monitorear el mercado. La plataforma ofrece alertas automáticas, análisis cruzados de mercado y visibilidad en tiempo real de la actividad de trading. Esto permitirá a los investigadores identificar actividades sospechosas antes, tomar medidas más rápidamente y proteger mejor los mercados e inversores de EE. UU. de la manipulación y el abuso.

La decisión también llega cuando aumenta la presión política e industrial sobre los reguladores para reforzar la supervisión de los activos digitales. Los mercados cripto nunca cierran, y los movimientos de precios y los volúmenes de trading pueden dispararse en cuestión de minutos. Los vigilantes corren el riesgo de quedarse atrás sin tecnología avanzada.

Los funcionarios dicen que la actualización convierte a la CFTC en un ejecutor más efectivo de la integridad del mercado cuando la supervisión financiera estadounidense ha estado bajo un microscopio. Se trata tanto de reemplazar un sistema bastante antiguo como de crear un regulador preparado para el futuro de las finanzas.

La CFTC actúa para acelerar la aplicación contra el abuso en el mercado spot

La CFTC y Nasdaq quieren vigilancia en tiempo real de operaciones en todas las clases de activos, incluyendo cripto. La CFTC está trabajando con Nasdaq para permitir el intercambio de información de vigilancia del mercado desde CME Group, enviando a los participantes directos del mercado información que anteriormente se mantenía confidencial por razones evidentes.

La presidenta interina Caroline D. Pham dijo que el auge de las finanzas digitales continuó influyendo en el trabajo de la CFTC y señaló que la actualización era vital a medida que la agencia asumía un papel mayor en la supervisión del sector. 

Ella enfatizó que a medida que los mercados evolucionaban, el regulador también tenía que evolucionar. Según ella, Nasdaq Market Surveillance proporcionaría alertas automatizadas y análisis cruzados de mercado, permitiendo a la CFTC rastrear operaciones inusuales, prevenir la manipulación y proteger a los inversores más rápidamente.

El sistema, que reemplaza la tecnología de décadas de antigüedad en la agencia, permite al personal escanear simultáneamente los patrones de trading en derivados tradicionales y mercados cripto de rápido movimiento. Los funcionarios dicen que esto es crucial para prevenir riesgos como el lavado de operaciones, la manipulación de precios o el arbitraje entre exchanges en activos digitales.

El lanzamiento es parte de un impulso más amplio de la agencia por la modernización para colocar a la CFTC como un “regulador del siglo XXI.”

Nasdaq extiende su alcance en el impulso de supervisión del mercado

Nasdaq no es nuevo en la regulación del mercado. Su tecnología de monitoreo ya admite más de 50 exchanges y 20 reguladores a nivel global, incluyendo Europa y Asia.

Al trabajar con la CFTC, Nasdaq amplió la forma en que ayuda a policar la red financiera en Estados Unidos. Su tecnología puede monitorear la manipulación a través de clases de activos, commodities, renta fija, criptomonedas y mercados de predicción.

La tecnología proporciona datos granulares del libro de órdenes y la capacidad de escalar durante períodos de alta volatilidad. Esto es particularmente importante para los mercados cripto que están abiertos 24/7 y pueden moverse extremadamente rápido.

Tal Cohen, presidente de Nasdaq, dijo que los mercados de hoy requieren tecnología capaz de responder rápidamente. Añadió que Nasdaq estaba orgullosa de apoyar a la CFTC en sus esfuerzos para garantizar la resiliencia y equidad de los mercados de EE. UU.

La agencia no solo se centra en los mercados antiguos del pasado. También se está preparando para la próxima ola de creatividad financiera. A principios de este año, introdujo un “sprint cripto” para examinar los activos digitales y seguir las recomendaciones de un informe de la Casa Blanca.

El auge del trading las 24 horas, las finanzas descentralizadas y los mercados de predicción requieren herramientas de vigilancia más sofisticadas. La CFTC puede obtener una visión clara a través de los mercados mediante la plataforma de Nasdaq. Así, el fraude o la actividad inusual en una clase de activos puede ser cruzada con otras.