¿Qué importancia tiene la inversión global en Bitcoin para la Finanzas Tradicionales?

En el panorama en rápida evolución de los mercados financieros, un término se ha vuelto cada vez más prevalente: Bitcoin. Una vez desestimado como una burbuja especulativa o una herramienta para actividades ilícitas, Bitcoin ha madurado hasta convertirse en un activo complejo y multifacético que posee un potencial transformador para los sistemas financieros tradicionales, a menudo denominados "TradFi" o Finanzas Tradicionales. 

El 11 de septiembre de 2023, un bitcoin valía aproximadamente 25.867 dólares por moneda. Había más de 19,48 millones de bitcoins en circulación, valorando la criptomoneda líder en más de 500.000 millones de dólares. Esto es significativamente menos que en 2021, cuando su valor superó los 64.000 dólares, lo que le dio un valor total de aproximadamente 1,2 billones de dólares.

La inversión de Bitcoin en los mercados globales no es simplemente una tendencia, sino que se ha convertido en una fuerza económica significativa que desafía los paradigmas de los sistemas financieros existentes, lo que exige una evaluación rigurosa de su impacto en las estrategias de inversión tradicionales, la gestión de riesgos e incluso las políticas regulatorias. 

Cuota de mercado global de Bitcoin

El inicio de Bitcoin en 2009 como reacción a la fragilidad y los fracasos de los sistemas financieros centrales provocó una revolución que ha ganado legitimidad y aceptación de forma incremental. La conversación sobre BTC en la actualidad, especialmente con el colapso de varios bancos, despierta la curiosidad por entender cuánto de la riqueza global está en el ecosistema BTC.

A medida que la capitalización de mercado de Bitcoin continúa creciendo, superando la de algunas de las empresas más establecidas del mundo e incluso el PIB de los países, su influencia en los mercados tradicionales se vuelve cada vez más trascendental. 

El diálogo sobre el papel de Bitcoin en la inversión global ya no se limita a los millennials expertos en tecnología o a los traders ávidos de riesgo; ha entrado en las discusiones de las salas de juntas y en las políticas gubernamentales. 

A medida que esta clase de activo digital se integra más en las carteras estándar, junto con acciones, bonos y otros instrumentos financieros, la pregunta sigue siendo: ¿qué papel es tan crítico para Bitcoin en la configuración del futuro de los sistemas financieros tradicionales a nivel global? 

Según Binance, el precio en vivo de BTC se sitúa en 25.867,40 dólares por moneda con una capitalización de mercado actual de 503.890 millones de USD. BTC ha subido un 0,44% en las últimas 24 horas con un suministro circulante de 19,48 millones.

Según CoinGecko, la capitalización de mercado global de criptomonedas hoy es de 1,05 billones de dólares. Esto es un cambio del -2,45% en las últimas 24 horas y un cambio del -5,44% hace un año. A partir de hoy, el dominio de BTC se sitúa en el 46,86%.

¿Cuánto dinero hay en BTC?

El valor de la economía global puede variar dependiendo de la fuente y del marco temporal específico considerado. Se proyecta que la economía mundial tenga un producto interno bruto (PIB) de 105 billones de dólares para finales de 2023, un aumento de 5 billones de dólares respecto al año anterior, según el informe de Perspectivas de la Economía Mundial 2023 del FMI (Fondo Monetario Internacional).

Esto representa un aumento del 5,3% en el PIB global nominal. En términos ajustados por inflación, sería un aumento del 2,8%. Para tener una idea de cuánto dinero hay en BTC, primero debemos calcular la cantidad total de dinero. Un cálculo de este tipo podría incluir docenas de tipos diferentes de riqueza, como billetes, metales preciosos, cuentas del mercado monetario y préstamos. 

Afortunadamente, Credit Suisse ya ha realizado la investigación, estimando la riqueza global total en 454,4 billones de dólares a finales de 2022. Eso sitúa Bitcoin en aproximadamente el 0,11% del valor estimado de la riqueza global total.

¿Cómo se compara Bitcoin con el oro? Después de todo, algunos todavía ven al oro como el activo refugio más seguro. Es indiscutiblemente la norma contra la que deben medirse otras monedas. A partir del 10 de septiembre de 2023, el Servicio Geológico de EE. UU. predice que se habían extraído alrededor de 244.000 toneladas de oro.

Una tonelada contiene 32.000 onzas de oro, y el precio del oro por onza era de aproximadamente 1.919,08 dólares a partir del cierre del mercado del 8 de septiembre de 2023. Se estima que el valor total de todo el oro es de 14,98 billones de dólares (244.000 toneladas de oro x 32.000 onzas cada tonelada) x 1.919,08 dólares por onza.

El valor total de todo Bitcoin era de alrededor del 3,4% del valor total de todas las reservas de oro en superficie. La participación de Bitcoin en el dinero total es mucho menor de lo que podría pensar. Entonces, ¿por qué hay tanta fiebre en torno a la industria de las criptomonedas?

Bitcoin está actualmente al borde de un rompimiento bajista, con una pequeña posibilidad de que el nivel de soporte de 25.000 dólares se mantenga. El 11 de septiembre, BTC rompió su rango paralelo entre 25.500 y 26.500 dólares, alcanzando un mínimo diario de 24.950 dólares. 

Un cierre diario por debajo de 24.750 dólares amenaza una caída al rango inferior a 20.000 dólares, pero hay una ligera posibilidad de que el impulso alcista pueda revivir. La acción del precio en los mercados globales y los indicadores de la cadena de bloques que se acercan a mínimos históricos podrían proporcionar a los compradores la esperanza de que una tendencia positiva pueda continuar desarrollándose. 

Según el informe más reciente de la firma de análisis de cadena de bloques Glassnode, la caída de precio de BTC en las últimas semanas ha provocado que varias métricas alcancen mínimos históricos.