8.200 millones de dólares recaudados a través de multas por fraude cripto: informe de la SEC de 2024

En 2024, la SEC recaudó un récord de 8.200 millones de dólares en multas y devolvió 345 millones de dólares a las víctimas. Una gran parte de los fondos provino de casos importantes como Terraform Labs. Aunque el número de casos disminuyó, el organismo supervisor continuó centrándose en castigar a los infractores y proteger a los inversores, especialmente en áreas como las criptomonedas, la IA y la ciberseguridad.

Este año, los EE. UU. Comisión de Bolsa y Valores (SEC) impuso 8.200 millones de dólares en remedios financieros, el mayor de su historia. Aunque el número de casos de aplicación de la ley disminuyó un 26 %, los fondos recaudados provinieron de grandes multas impuestas en casos como Terraform Labs.

Multas financieras récord en 2024

Gran parte de los 8.200 millones de dólares de la SEC provino del caso Terraform Labs, que involucra a la empresa desaparecida y a su director ejecutivo, Do Kwon. Obtuvo una sentencia de 4.500 millones de dólares contra Terraform Labs, lo que representó el 56 % del informe de 2024 del regulador.

El caso comenzó tras el colapso de las criptomonedas Terra/Luna en 2022, lo que provocó pérdidas masivas para los inversores. Se determinó que Terraform Labs y Do Kwon habían inducido a error y defraudado a los inversores. La multa de 4.500 millones de dólares es ahora la sanción monetaria más grande jamás impuesta por la SEC y es uno de los mayores casos de fraude de valores en la historia de EE. UU.

La SEC también tomó medidas contra Silvergate Capital respecto a sus programas de cumplimiento, especialmente su relación con FTX. Asimismo, acusó a BarnBridge DAO de violar las regulaciones federales.

El regulador devolvió 345 millones de dólares a las personas afectadas por estos casos, lo que eleva el total devuelto a más de 2.700 millones de dólares desde 2021.

Además, la SEC recibió más de 45.000 denuncias en 2024, incluidas 24.000 de denunciantes, y otorgó 255 millones de dólares en recompensas. La agencia presentó 583 casos, una disminución del 26 % en comparación con el año anterior.

• Las acciones independientes (casos individuales presentados contra empresas o personas) disminuyeron un 14 %.
• Los procedimientos consecutivos (casos que siguieron a condenas penales o mandatos judiciales civiles) experimentaron una caída del 43 %.
• Las acciones contra emisores (empresas que no presentaron los documentos requeridos) cayeron un 51 %.

El presidente de la SEC, Gary Gensler, defendió que los esfuerzos de la agencia ayudan a proteger a los inversores y promueven la integridad en los mercados financieros. He stated that it will continue to follow the facts and the law wherever they lead, holding wrongdoers accountable.

Muchos no estaban a favor del enfoque de Gary Gensler y querían que fuera reemplazado. La administración de Trump ya ha allanado el camino para lo que muchos esperan que sea un nuevo presidente de la SEC favorable a las criptomonedas.

Sin embargo, algunos siguen convencidos de que el enfoque de la SEC no es suficiente. Críticos como Miles Jennings de a16z creen que, aunque las multas elevadas pueden servir como disuasión, no abordan los problemas sistémicos en los mercados financieros. Jennings señaló que las sanciones no necesariamente previenen futuras reincidencias ni resuelven los problemas dentro de la industria.

Action against technology 

TLa SEC publicó sus resultados del año fiscal 2024 para destacar sus esfuerzos por proteger a los inversores y mantener responsables a los infractores financieros, particularmente en las industrias de criptomonedas y tecnología. La agencia se basó en denuncias públicas durante un año en el que impuso grandes multas financieras.

Mientras tanto, Algunos críticos sostienen que el enfoque de la agencia no aborda problemas sistémicos más profundos.

In addition to the crypto cases, the SEC also focused on emerging technologies such as artificial intelligence (IA), redes sociales y ciberseguridad. En algunos casos, las empresas engañaron a los inversores sobre el uso de IA o no informaron oportunamente de incidentes cibernéticos.

Por ejemplo, QZ Asset Management fue acusada de afirmar falsamente que utilizaría tecnología de IA para generar altos rendimientos, y la Bolsa de Nueva York fue sancionada por no informar de un ciberataque.