Die Aktivität auf dezentralen Börsen (DEXs) hat im vergangenen Monat im Zuge des anhaltenden Booms von Meme-Token zugenommen

Dezentrale Börsen (DEXs) bauen ihre Präsenz stetig aus und verändern ihren Einflussbereich. Im vergangenen Monat nahm die Aktivität der DEXs weiter zu, und die führenden Plattformen verzeichneten einen deutlichen Zustrom von Nutzern.  

Die Aktivität auf dezentralen Börsen (DEXs) nahm weiter zu, angetrieben durch eine Verlagerung hin zu den heißesten Märkten für Meme-Token. Auch das Kräfteverhältnis verschiebt sich: Raydium übertraf Uniswap in den letzten vier Wochen beim prozentualen Wachstum. Raydium listet weiterhin etwa 1 % der neuen Meme-Token, die auf Pump.Fun starten.  

Raydium ist seit fünf Monaten die führende DEX und konnte seinen Marktanteil durch neue Listings und den Handel mit bereits existierenden Meme-Token stetig ausbauen. 

Die Schlussvolumina im August werden auch mehr Klarheit über die Performance der dezentralen Börsen (DEXs) im zweiten Halbjahr bringen. Im Juli erreichte der DEX- Handel ein Niveau, das seit dem Markthoch im März nicht mehr verzeichnet wurde. Das Ethereum -DEX-Ökosystem entwickelte sich parallel zum restlichen Markt, wobei Uniswap die Höchststände der Markttage widerspiegelte. 

(DEXs) Das Handelsvolumen beträgt aufgrund der inoffiziellen Natur der Liquiditätspaare etwa 12,2 % des Volumens zentralisierter Börsen. Der Handel auf DEXs ist weiterhin stark von Großinvestoren abhängig, was zu unvorhersehbareren Zu- und Abflüssen führt.

Nutzerstatistiken der Top-DEXs der letzten 30 Tage

Raydium, Uniswap und Jupiter weisen in diesem Zeitraum die höchste Aktivität auf

Zu den weiteren namhaften Ketten gehören TON, Near, Ronin und opBNB pic.twitter.com/DTU34nZem8

— Coin98 Analytics (@Coin98Analytics) 26. August 2024

Das Wachstum dezentraler Börsen beeinflusst die zugrunde liegenden Netzwerke

Das Solana Ökosystem konnte seine Liquidität in den letzten Monaten steigern, was den gestiegenen Anteil des Meme-Handels widerspiegelt. Auch die für DEX-Nutzer verfügbaren Tools haben sich verändert, wobei dedizierte Router und Block-Builder einen Großteil des Datenverkehrs abwickeln. 

Die Nutzung dezentraler Börsen (DEXs) beeinflusst auch die Funktionsweise von Ethereum, da jedem Block mehr Blobs hinzugefügt werden. Diese Zunahme an Blobs bedeutet, dass Nutzer auf kostengünstigere Netzwerke mit hohem Transaktionsvolumen ausgewichen sind, die Transaktions-Blobs an die Hauptkette senden. 

Kleinere Multichain-Börsen wachsen aufgrund der geringen Marktaktivität sogar noch schneller. Der Hauptwettbewerb findet weiterhin zwischen Ethereum-basierten Märkten und den aufstrebenden Solana -Börsen statt. In der vergangenen Woche erlebte dercake Swap jedoch einen Aufschwung, angetrieben durch die erhöhte Bot-Aktivität auf Binance Smart Chain (BSC). 

In den vergangenen zwei Wochen profitierten die BSC-Börsen von der Zunahme des Bot -Handels. Aktuell führt BonkBot weiterhin die Liste der DEX-Sniper an, während Solana den größten Anteil an schnellen, botgesteuerten Swaps abwickelt. 

Die Aktivität dezentraler Börsen (DEXs) hat hinsichtlich des Handelsvolumens noch nicht wieder den Höchststand von 2021 erreicht. In den letzten zwei Monaten wurden jedoch ähnliche Werte wie 2021 erzielt, was auf ein gesteigertes Handelsvolumen zurückzuführen ist. Auch die Ergebnisse für 2024 zeichnen sich ab, ohne dass Rekordhochs bei den gehandelten Vermögenswerten erreicht werden, obwohl die Anzahl der Token und Swaps zunimmt. 

Börsen werden zu wichtigen Einnahmequellen

zu mehr als 300 Millionen Swaps im laufenden Jahr 

JupiterDEX ist der drittaktivste Dienst für das Routing und die Suche nach den besten Swap-Preisen. DEXs sind nach wie vor äußerst wettbewerbsintensiv, insbesondere was die Einbindung schneller Transaktionen betrifft, und die Preise für Swaps variieren stark. Hochgeschwindigkeitshandel und die garantierte Einbindung von Transaktionen sind selbst für Solana Nutzer weiterhin teuer.

Raydium verfügt weiterhin über eine gemeldete Liquidität von mehr als 1 Milliarde US-Dollar, während Uniswap mit 4,75 Milliarden US-Dollar führend ist. Der größte Unterschied bei dezentralen Diensten besteht jedoch zwischen DeFi Protokollen und Token-Handelsplattformen. Letztere generieren deutlich höhere Gebühren: wöchentlich 7 Millionen US-Dollar bei Uniswap und bis zu 3,59 Milliarden US-Dollar bei Raydium. Protokolle wie Curve und Balancer weisen hingegen einen deutlich geringeren Gebührenumsatz von unter 500.000 US-Dollar pro Woche auf. 

Die Aerodrome DEX strebt ebenfalls danach, sich unter den führenden Handelsplattformen zu etablieren und erzielt bereits wöchentliche Gebühren in Höhe von 1,41 Millionen US-Dollar. Generell DEXs besonders von der Anbindung an eine führende L1-Blockchain oder eine der führenden L2-Blockchains wie Arbitrum oder Base. Auch hinsichtlich des Handelsvolumens sind DEXs relativ agil und können ihre Aktivität bei steigenden Handelszinsen problemlos verdoppeln. Laut TokenTerminal steigerten führende DEXs ihr Volumen um 40 % bis 178 %, wobei Uniswap die wöchentliche Aktivität um 88 % erhöhte.

 DEX-Token haben ihre eigene Geschichte und könnten den Abwärtstrend ihrer Marktpreise umkehren. Ihre Bewertung ist im Verhältnis zu den generierten Handelsvolumina und Gebühren noch gering. Die gesamte Kategorie der DEX- Token wird auf 15,6 Milliarden US-Dollar geschätzt, wobei die mit den führenden DEXs verbundenen Token hinsichtlich Volumen und Wachstum eine robustere Performance aufweisen.

Cryptopolitan Berichterstattung von Hristina Vasileva