Der chinesische Aktienmarkt erlebte kürzlich einen massiven Einbruch, bei dem die Kurse innerhalb weniger Stunden um 8 % einbrachen. Dieses Ereignis hat nicht nur Besorgnis und Auswirkungen auf den heimischen Finanzsektor, sondern auch auf den globalen Kryptomarkt, insbesondere Bitcoin, ausgelöst.
Im Zuge der Krise in China traten fünf Schlüsselaspekte hervor, die die weitreichenden Folgen für Bitcoin und seine Investoren verdeutlichen. Das Verständnis dieser Faktoren ist für jeden, der sich im dynamischen Zusammenspiel traditioneller und digitaler Finanzmärkte bewegt, von entscheidender Bedeutung.
Chinas Markt am Rande der Wirtschaft
Nach Angaben von mit der Angelegenheit vertrauten Personen verschärft China die Handelsbeschränkungen für inländische institutionelle Anleger und einige ausländische Tochtergesellschaften, um einen sich verschlechternden Aktienmarkt zu stoppen.
Beamte haben diese Woche die grenzüberschreitenden Total-Return-Swaps einiger Brokerhäuser mit ihren Kunden begrenzt und damit einen Weg für in China ansässige Investoren blockiert, Hongkonger Aktien leerzuverkaufen, wie Personen, die aufgrund der Vertraulichkeit des Themasdentbleiben möchten, mitteilten.
Gleichzeitig wurden laut Quellen mehrere Broker in China, die diesen Kanal nutzen, um Festlandaktien für ihre Offshore-Einheiten zu kaufen, angewiesen, ihre Positionen nicht zu reduzieren.
Einigen quantitativen Hedgefonds wurde jedoch ab Montag die Platzierung von Verkaufsaufträgen gänzlich untersagt, während anderen die Reduzierung von Aktienpositionen in ihren gehebelten marktneutralen Fonds untersagt wurde. Laut Quellen dürften diese als Direct Market Access (DMA) bekannten Transaktionen den jüngsten Kursverfall bei Small-Cap-Aktien verschärft haben.
China versucht, die Märkte zu stabilisieren, nachdem die Aktienkurse am Freitag in einem chaotischen Handel auf ein Fünfjahrestief gefallen waren. Die jüngsten Initiativen ergänzen die bisherigen, uneinheitlichen Bemühungen der Behörden, den dreijährigen Abschwung einzudämmen, der bereits sieben Billionen Dollar an Wert vernichtet und das Vertrauen in die zweitgrößte Volkswirtschaft der Welt untergraben hat.
BitcoinMarkt inmitten Chinas Problemen
Bitcoin startet mit einer Erholung von dem Kurssturz unter 42.000 US-Dollar in die erste volle Februarwoche. Einige Experten prognostizieren eine bedeutende Kursänderung und gehen davon aus, dass Bitcoin nicht nur lokale Widerstände durchbrechen, sondern bis Mitte April auch ein neues Allzeithoch erreichen könnte. Andere plädieren für einen Status quo – keine größeren Preisänderungen bis Monate nach dem Halving.
Im Hintergrund bestehen weiterhin makroökonomische Unsicherheiten, die durch die Turbulenzen an Chinas Aktienmärkten in dieser Woche noch verschärft wurden.
Da die US-Konjunkturdaten die Märkte diese Woche überrascht haben, gibt es Besorgnis darüber, wie sich die Wirtschaftspolitik der Federal Reserve entwickeln wird – insbesondere über den Zeitpunkt der Zinssenkungen, was für Krypto- und Risikoanlagen von entscheidender Bedeutung ist.
Zum Zeitpunkt der Veröffentlichung dieses Artikels liegt Bitcoin Kurs bei 42.806,66 US-Dollar, ein Rückgang von 1,2 % gegenüber vor einer Stunde und 0,2 % gegenüber gestern. Der heutige BTC-Wert ist 2,1 % höher als vor sieben Tagen. Das gesamte Bitcoin -Handelsvolumen der letzten 24 Stunden betrug 16.860.975.629 US-Dollar.
Die globale Marktkapitalisierung von Kryptowährungen beträgt heute 1,73 Billionen US-Dollar, ein Anstieg von 0,29 % in den letzten 24 Stunden und 56,09 % im Vergleich zum Vorjahr. Bitcoin hat aktuell eine Marktkapitalisierung von 841 Milliarden US-Dollar, was einer Dominanz von 48,65 % entspricht. Die Marktkapitalisierung von Stablecoins liegt bei 137 Milliarden US-Dollar und repräsentiert damit 7,92 % der gesamten Kryptomarktkapitalisierung.
Die Halbierung der Blockbelohnung ist dieses Jahr, wie alle vier Jahre, ein wichtiges Argument für BitcoinBefürworter. Derzeit ist sie für den 18. April geplant und wird die Belohnung für das Schürfen jedes Blocks um 50 % auf 3,125 BTC reduzieren.
Obwohl die Halbierung noch über zwei Monate entfernt ist, diskutieren Analysten bereits jetzt die Auswirkungen auf die Marktpsychologie und beobachten diese genau. Ihre Prognosen für die zukünftige Kursentwicklung von Bitcoin gehen weitmatic.
Der Gesamtbestand an BTC, der derzeit in ETF-Produkten gehalten wird, hat weltweit 3 % überschritten, wobei die Vermögensverwalter BlackRock und Fidelity drei Viertel der neu erworbenen BTC in den Vereinigten Staaten besitzen.
Ausgenommen hiervon ist der neu umgewandelte ETF Grayscale Bitcoin Trust (GBTC), bei dem es weiterhin zu erheblichen Abhebungen durch Kunden kommt.
Trotz der seitwärts tendierenden Bitcoin-Preise bereiten sich die sogenannten „Wale“ auf Veränderungen vor. Das Forschungsunternehmen Santiment entdeckte in der vergangenen Woche signifikante Schwankungen in der Zusammensetzung der Walpopulation.
Die Anzahl der Wallets mit einem Guthaben zwischen 1.000 und 10.000 BTC hat seit November 2022 einen neuen Höchststand erreicht, während die Anzahl der Wallets mit einem Guthaben zwischen 100 und 1.000 BTC seitdem deutlich gesunken ist. Die Zahlen beliefen sich auf 1.958 bzw. 13.735 Wallets.
