هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية تقاضي شركة كمبرلاند، وتصف شركتي Solana وبوليغون بأنهما شركتان ماليتان

رفعت هيئة الأوراق المالية والبورصات دعوى قضائية ضد شركة Cumberland DRW، المزودة لسيولة العملات المشفرة، متهمة الشركة بالعمل كتاجر أوراق مالية غير مسجل.

قام كمبرلاند بشراء وبيع أصول مشفرة بقيمة تزيد عن ملياري دولار منذ مارس 2018 دون التسجيل لدى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية.

يبدو أن هذه الأصول (SOL و MATICوATOM وALGO وFIL) هي أوراق مالية وأن شركة Cumberland انتهكت المادة 15 (أ) من قانون سوق الأوراق المالية لعام 1934.

الادعاءات الموجهة ضد كمبرلاند

يُزعم أن الشركة كانت تُدير أعمالها عبر منصة تداول ومعاملات هاتفية. وتتهمها هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية باستغلال الفروقات الكبيرة بين أسعار العرض والطلب لهذه الأوراق المالية، وتحقيق ملايين الدولارات من "المكاسب غير المشروعة" مع التحايل على اللوائح الفيدرالية.

وأشارت هيئة الأوراق المالية والبورصات أيضًا إلى أن شركة كمبرلاند توظف فريقًا من محللي الأبحاث ومديري العلاقات الذين ينشرون تقارير للترويج للأصول المشفرة.

وقد أغرت هذه التقارير، التي غالباً ما تسوق للإمكانات المستقبلية لتقنية البلوك تشين أو الرموز نفسها، المستثمرين من خلال الوعد برسوم معاملات أقل، وسرعات بلوك تشين أسرع، وشبكات تخزين أكثر كفاءة.

defiالمادة 3(أ)(5) من قانون سوق الأوراق المالية على تعريف "التاجر" بأنه أي شخص يمارس نشاط شراء وبيع الأوراق المالية لحسابه الخاص. وتنطبق هذه defiعلى شركة كمبرلاند، وفقًا لهيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية.

لكن الشركة لم تسجل قط. لا معهم، ولا مع أي منظمة تنظيمية ذاتية (SRO)، مثل هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA).

بموجب القانون الأمريكي، يجب على كل تاجر التسجيل لدى منظمة تنظيمية ذاتية واحدة على الأقل، وتقوم هذه المنظمات بعد ذلك بوضع القواعد وإنفاذ اللوائح.

كمبرلاند ترد

ردت شركة كمبرلاند على هيئة الأوراق المالية والبورصات قائلة إنها تتعرض للاستهداف بشكل غير عادل من خلال موقف الوكالة العدواني تجاه الأصول الرقمية.

في بيانtronاللهجة، انتقدت الشركة نهج "التنفيذ أولاً" الذي تتبعه هيئة الأوراق المالية والبورصات، مدعيةً أنه يخنق الابتكار ويضر بالشركات التي تحاول العمل في إطار القانون.

وقالت الشركة إنها كانت في مناقشات مستمرة مع هيئة الأوراق المالية والبورصات على مدى السنوات الخمس الماضية، في محاولة للامتثال للوائح.

ويبدو أنهم تبادلوا ملخصات مكتوبة، وآلاف الصفحات من الوثائق، بل وأتاحوا حتى لكبار المديرين وموظفي الامتثال إجراء المقابلات.

ومع ذلك، وعلى الرغم من كل هذا، فإنهم يزعمون أن هيئة الأوراق المالية والبورصات لم تحدد إلا الآن المعاملات المحددة التي يتم استدعاؤهم بسببها.

وأشار كمبرلاند أيضًا إلى أنهم سجلوا كوسيط تاجر في عام 2019، ولكن قيل لهم إنه لا يمكنهم استخدام هذا الترخيص إلا لتداول Bitcoin أو Ethereum- وكلاهما سلع وليس أوراقًا مالية.

وذكرت الشركة: "هذا يثير بطبيعة الحال تساؤلاً حول ما إذا كانت التوجيهات بالحضور والتسجيل قد تم تقديمها بحسن نية".

أعربوا عن إحباطهم من استمرار تغير الإطار التنظيمي، مشيرين إلى كيف كان يُنظر إلى Ethereum في السابق على أنه ورقة مالية ولكنه لم يعد كذلك.

يصر كمبرلاند على أن قضية هيئة الأوراق المالية والبورصات هي مثال آخر على قيام الجهات التنظيمية باستعراض سلطتها دون تقديم توجيهات واضحة، وأنهم مستعدون للدفاع عن أنفسهم تمامًا كما فعلوا في قضية سابقة مع لجنة تداول السلع الآجلة.