لجنة الأوراق المالية والبورصات تغرم Coinme وتوجه اتهامات للمدعى عليهم في قضية UpToken

فرضت لجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) غرامة تقارب 4 ملايين دولار على Coinme واتهمت عدة مدعى عليهم آخرين متعلقين بالقضية بالمشاركة في تسويق غير مسجل واحتالي لأصل عملة مشفرة يسمى UpToken. 

وفقاً للجنة الأوراق المالية والبورصات، خدعت شركة Coinme وقسمها Up Global ونييل بيرغكويست، الذي أشرف على كلتا الشركتين، المستثمرين في عرض العملة الأولي (ICO) لعام 2017 لـ UpToken القائم على Ethereum. يُزعم أن المستثمرين أُقنعوا بالاعتقاد أن Up Global ستضع حداً أقصى صارماً للعرض الكلي لـ UpToken، بينما ستولد Coinme طلباً ثابتاً على الرمز المميز "تمويل برنامج حوافز لأجهزة الصراف الآلي Bitcoin"، مما سيعزز بدوره سعر الرمز المميز.

التسوية والاتهامات ضد Coinme والمدعى عليهم

ستدفع Coinme و Up Global معاً 3.77 مليون دولار، بينما سيدفع بيرغكويست 150,000 دولار. ومع ذلك، لم يعترف أي من الطرفين ولا ينكر أي سوء سلوك فيما يتعلق بهذه المسألة. كما مُنع بيرغكويست، رائد الأعمال في مجال العملات المشفرة البالغ من العمر 35 عاماً، من العمل كضابط أو مدير للشركات العامة لمدة ثلاث سنوات. ذكرت تقرير لجنة الأوراق المالية والبورصات أن Up Global و بيرغكويست كذبا على المستثمرين بالقول إن العرض جمع 10 ملايين دولار إلى 19 مليون دولار، بينما في الواقع، جمعا مبلغاً أقل بكثير، يقارب 3.65 مليون دولار.

وفقاً للجنة الأوراق المالية والبورصات، تم عرض UpToken وبيعه كعقود استثمار، وبالتالي كأوراق مالية وفقاً لإرشادات لجنة الأوراق المالية والبورصات. كان لدى مستثمر UpToken توقع معقول بالحصول على ربح مستقبلي من ارتفاع قيمة UpToken بناءً على جهود المدعى عليهم. 

يأتي الحادث على أقدام القمع الواسع النطاق للعملات المشفرة، الذي شهدته العديد من الشركات العاملة في البلاد في الآونة الأخيرة. في الآونة الأخيرة، بذلت الجهة التنظيمية المالية جهداً مركزياً لمعالجة ما تراه نقصاً في الامتثال من جانب منصات العملات المشفرة والوسطاء الذين يعملون معهم.

القمع الذي تشنه لجنة الأوراق المالية والبورصات ضد شركات العملات المشفرة غير الممتثلة

استهدفت لجنة الأوراق المالية والبورصات بنشاط شركات العملات المشفرة غير الممتثلة في السنوات الأخيرة. في عام 2017، أصدرت الوكالة تقريراً خلص إلى أن بعض الأصول الرقمية، بما في ذلك تلك المباعة في عروض العملات الأولية (ICOs)، كانت أوراقاً مالية وبالتالي تخضع لقوانين الأوراق المالية الفيدرالية. منذ ذلك الحين، اتخذت لجنة الأوراق المالية والبورصات العديد من إجراءات الإنفاذ ضد شركات العملات المشفرة لعدم تسجيل عروض العملات الأولية الخاصة بها أو للانخراط في نشاط احتيالي. كما أصدرت الوكالة تحذيرات عديدة للمستثمرين بشأن مخاطر الاستثمار في العملات المشفرة.

تأثير إجراءات لجنة الأوراق المالية والبورصات على سوق العملات المشفرة

يُعد القمع الذي تشنه شركات العملات المشفرة غير الممتثلة جزءاً من جهد أوسع تقوم به الجهات التنظيمية الأمريكية لإخضاع سوق الأصول الرقمية سريع النمو للرقابة. كما أن وزارة الخزانة الأمريكية تراقب سوق العملات المشفرة عن كثب، وفي عام 2020، اقترحت لوائح جديدة تتطلب من منصات العملات المشفرة التحقق من هويات عملائها. ستتطلب اللوائح المقترحة أيضاً من المنصات الإبلاغ عن معاملات معينة للحكومة.

كان لإجراءات هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) ضد شركات العملات المشفرة غير الممتثلة تأثير كبير على سوق العملات المشفرة. وقد اضطرت العديد من شركات العملات المشفرة إلى الإغلاق أو تعديل عملياتها استجابة للضغوط التنظيمية. يعتقد بعض المحللين أن الحملة القمعية ضد شركات العملات المشفرة غير الممتثلة ساعدت في تحسين سمعة صناعة العملات المشفرة من خلال استبعاد الجهات الفاعلة السيئة وزيادة ثقة المستثمرين.

ومع ذلك، يجادل آخرون بأن البيئة التنظيمية في الولايات المتحدة عدائية للغاية تجاه العملات المشفرة، مما يخنق الابتكار في هذه الصناعة. وقد دعا بعض أنصار العملات المشفرة إلى مزيد من الوضوح والاتساق في الإرشادات التنظيمية لمساعدة الشركات على العمل بفعالية أكبر وحماية المستثمرين من الاحتيال وسوء الاستخدامات الأخرى.

الخلاصة

تُعد الغرامة التي فرضتها هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) على شركة Coinme بسبب التسويق الاحتيالي لعملة UpToken مثالاً آخر على جهود الهيئة التنظيمية للحد من عدم الامتثال في صناعة العملات المشفرة. يرسل هذا التسوية رسالة واضحة إلى الشركات الأخرى العاملة في هذا المجال مفادها أنها يجب أن تلتزم بإرشادات هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية وإلا تواجه عقوبات كبيرة. ومع استمرار تطور سوق العملات المشفرة، من المرجح أن نشهد المزيد من الرقابة التنظيمية وإجراءات الإنفاذ في المستقبل.