الأسواق تستعد لتحديثات BRICS، الاحتياطي الفيدرالي، التعريفات الجمركية، والأرباح هذا الأسبوع

الأسواق تعمل بمستويات عالية مع إغلاقات قياسية عبر مؤشر S&P وNasdaq، لكن المستثمرين قد يضطرون للانتظار. الأسبوع المقبل يهيمن عليه تماماً مزيج من الجيوسياسية، إشارات سياسة الاحتياطي الفيدرالي، قرارات تجارية عالية المخاطر من إدارة ترامب، وأرباح الشركات. 

يوجه المستثمرون أنظارهم إلى جدول أعمال مزدحم يشمل قمة BRICS يوم الاثنين، وPrime Day الممتد لأربعة أيام من أمازون بدءاً من الثلاثاء، ولحظتين رئيسيتين للماكرو يوم الأربعاء. يتضمن الأسبوع أيضاً إصدار محضر اجتماع يونيو للاحتياطي الفيدرالي وانتهاء فترة المورatorium لمدة 90 يوماً على تعريفات ترامبيوم التحريرالتعريفات الجمركية.

سيهيمن الاحتياطي الفيدرالي على جدول أعمال الأسواق هذا الأسبوع

في يوم الاثنين، يجتمع قادة BRICS في قمة متوقعة بشدة قد تعزز المزيد من الطموحات المالية البديلة للكتلة. قد يكون انسجامهم بالضبط ما تستهدفه الرئيس الأمريكي دونالد ترامب.

الموعد النهائي القادم للتعريفات الجمركية يحظى باهتمام خاص، ومن المتوقع أن يحدد ترامب جولة جديدة من الرسوم «المتبادلة» بحلول 9 يوليو. ومن المقرر أن تدخل حيز التنفيذ في 1 أغسطس.

على الرغم من الإعلان عن صفقات تجارية مع الولايات المتحدة وفيتنام والصين، لا تزال عدة دول معرضة للخطر. في يوم الأحد، هدد ترامب بفرض تعريفات جمركية إضافية بنسبة 10% على الدول «المتحالفة مع سياسات البريكس المعادية لأمريكا».

سيشهد يوم الثلاثاء بيانات insight حول الائتمان الاستهلاكي في الولايات المتحدة، والتي تكشف عن عادات الديوان والإنفاق الأسري. هذا مؤشر رئيسي لـ مخاطر الركود.

من ناحية أخرى، سيخدم أيضاً يوم «برايم» الكبير من أمازون كاختبار حاسم لمزاج المستهلكين. ومع تمديد حدث هذا العام ليستمر لأربعة أيام، تأمل شركة التجزئة العملاقة في مواصلة النجاح الذي حققته في مبيعات العام الماضي القياسية.

في يوم الأربعاء، فإن محضر اجتماع الاحتياطي الفيدرالي لشهر يونيو سيوفر رؤى جديدة حول آراء صانعي السياسات بينما تستمر الأسواق في إعادة ضبط توقعاتها لخفض أسعار الفائدة. كشفت بيانات التوظيف الأمريكية الأسبوع الماضي عن نمو وظيفي أقوى من المتوقع في يونيو. وفي الوقت نفسه، كان التوظيف في القطاع الخاص الأضعف منذ ثمانية أشهر، وتقلص متوسط أسبوع العمل. هذا يشير إلى أن زخم سوق العمل قد يفقد قوته.

قد تؤثر مطالبات البطالة الأمريكية يوم الخميس وأرقام الائتمان الاستهلاكي يوم الثلاثاء على المعنويات. 

أوروبا مستقرة في ظل مخاطر التعريفات الجمركية

ارتفعت الأسهم الأسبوع الماضي حيث أغلق مؤشر S&P 500 وNasdaq عند مستويات قياسية. وقف مؤشر S&P 500 عند 6,279.35 بينما حافظ Nasdaq على 20,601.

لا يزال مؤشر داو جونز يتأرجح بالقرب من ذروته، ومع ذلك يحذر المحللون من أن الارتفاع أصبح هشاً بشكل متزايد. ومع ذلك، كانت الأسواق الأوروبية هادئة يوم الاثنين حيث استعد المستثمرون للصدمات التجارية من موجة تعريفات جمركية وشيكة. حافظ مؤشر STOXX 600 على استقراره عند 541.15، مع انقسام المؤشرات الإقليمية: ارتفع مؤشر DAX الألماني قليلاً، بينما انخفض مؤشر CAC 40 وIBEX وFTSE قليلاً في التداولات المبكرة.

في غضون ذلك، قام الدولار الأمريكي لا يزال تحت الضغط بالقرب من أدنى مستوياته في عدة سنوات، مع حساسية أسواق الصرف الأجنبي بشكل خاص لأي أخبار تجارية. انخفضت العملات الحساسة للمخاطر مثل الدولار الأسترالي والدولار النيوزيلندي بالفعل قبل قرارات البنوك المركزية في تلك البلدان هذا الأسبوع.

ارتفع سوق الأصول الرقمية العالمية بشكل طفيف ليظل فوق علامة 3.36 تريليون دولار. حجم التداول على مدار 24 ساعة هو 92 مليار دولار. أكبر عملة مشفرة، بيتكوين، ارتفعت بنسبة 3% خلال آخر 30 يوماً وتتداول بسعر متوسط قدره 108,615 دولاراً في وقت إعداد التقرير.

سجلت أكبر عملة بديلة، إيثيريوم، قفزة تزيد عن 4% خلال آخر 7 أيام. تتداول ETH بسعر متوسط قدره 2,562 دولاراً في وقت إعداد التقرير. شهدت أكبر عملة غش، دوغكوين، قفزة بنسبة 3% في آخر 24 ساعة بعد تسجيل انخفاض بنسبة 8% خلال آخر 30 يوماً.