Solana становится лидером по притоку стейблкоинов по мере ускорения DeFi и торговли на DEX
- Solana лидировала по объёму ежедневных притоков стейблкоинов, хотя в последнем квартале уступила сети Base.
- Капитализация стейблкоинов превысила 200 млрд долларов после года расширения ликвидности.
- В конце 2024 года на Solana наблюдался рост рынка DeFi-кредитования на фоне активного сезона мем-токенов и появления токенов AI-агентов.
Solana (SOL) привлекает больше стейблкоинов за последний день, поскольку ликвидность перетекает в самые перспективные рынки. Сдвиг в сторону кредитования DeFi и активности на децентрализованных биржах (DEX) движет этим трендом.
Solana (SOL) выходит как одна из самых активных сетей в 2024 году. В последние дни года Solana наблюдала увеличение притока стейблкоинов, превысив все остальные сети. Согласно данным Lookonchain, Solana привлекла более $454M в виде притока стейблкоинов за последнюю неделю. Методы отслеживания притока различаются, но общий тренд заключается в более активной переброске стейблкоинов в приложения и кредитные пулы Solana.
Solana также обошла Base, несмотря на недавний ажиотаж вокруг токенов AI-агентов. Потоки стейблкоинов могут меняться в зависимости от доступного потенциала доходности различных сетей. Arbitrum, ранее одна из ключевых L2-сетей, увидела наибольший отток стейблкоинов.
Несмотря на нарратив L2, не все сети смогли привлечь капитал в текущем году. Бывшая звезда DeFi ZKSync Era увидела отток более чем на $2 млрд чистых средств, как и Linea, Blast и Avalanche.
За год с начала года стейблкоины подтолкнули Optimism, Base, Solana, Arbitrum и SUI. Ethereum остался самой активной сетью по размещению USDT, добавляя доступную ликвидность. В целом, стейблкоинов преодолел барьер в $200 млрд, движимый Tether, а также новыми эмиссиями DAI, USDS и USDe от Ethena.
Ethereum остается донором стейблкоинов, трафик сместился на Solana и Base
Потоки стейблкоинов меняются в краткосрочной перспективе, и Solana достигла своего лидирующего положения по состоянию на 30 декабря. Сеть зафиксировала чистый приток в размере $8,8 млн за день, за ней следует SUI с чистым притоком $2,9 млн. Solana конкурирует с Base за приток средств, хотя последние три месяца занимала второе место.
За год с начала года Base остается самой значимой целью для притока стейблкоинов. За 2024 год сеть привлекла $7,8 млрд притока, из которых $3,5 млрд остались в виде чистого притока.
Solana привлекла $5,3 млрд нового притока, сохранив $2,1 млрд чистого притока за год с начала года. Недавно сеть добавила более 100 млн USDS из экосистемы Sky, стремясь расширить кредитование DeFi.
В результате Solana удерживает $5,254 млрд перебросленных стейблкоинов, а общая заблокированная стоимость (TVL) выросла до $8,58 млрд. Solana отставала в привлечении капитала, достигнув пика только в декабре на уровне выше $9 млрд в различных токенах и стейблкоинах. Jito Liquid Staking и Kamino Finance обеспечили основную часть заблокированной стоимости, но DEX, такие как Raydium и Jupiter, также привлекли $4,47 млрд в свои ликвидные пары.
Потоки стейблкоинов измеряют активность переброски, которая варьировалась в зависимости от доступных приложений. Arbitrum была одной из EVM-совместимых сетей с высокой активностью переброски. Для Solana переброска из Ethereum была более редкой, но一旦 средства были отправлены в Solana, они с большей вероятностью оставались там. С другой стороны, Arbitrum демонстрировала гораздо более активный оборот.
Недавний тренд в потоках стейблкоинов показывает, что ожидания трейдеров изменились за год с начала года. Тренд ускорился, когда Solana и Base стали ведущими сетями, удерживающими токены AI-агентов. Поскольку эти токены были единственным источником, переброска стейблкоинов для торговли была ключом к доступу на новые рынки.
Активность Solana сместилась с мемов на DeFi
Мем-токены были одним из основных драйверов роста на Solana в последние месяцы, с двумя значительными сериями расширения. Несмотря на это, не весь трафик на Solana был одинакового качества. Сеть обрабатывала множество низкокачественных транзакций, с уровнем сбоев до 35%.
За последний год Solana также стала лидером по активности торговых ботов. Маршрутизация и использование ботов были ключевыми для Solana, чтобы обеспечить успешную торговлю на DEX или снэпинг токенов.
До 86% всех торговых ботов используют Solana в качестве целевой сети. Большая часть трафика Solana также исходит от кошельков с балансом 0,01 SOL. Однако приток активности стейблкоинов показывает, что капитал также аккумулируется, обычно связанный с кошельками китов, использующих протоколы.
Расширение кредитования Solana также опиралось на мем-токены. Некоторые ведущие мемы, такие как DogWifHat (WIF), использовались в качестве залога в Kamino для заимствования большего количества стейблкоинов.
Если вы читаете это, вы уже впереди. Оставайтесь с нами, подписавшись на нашу рассылку.
Отказ от ответственности. Предоставленная информация не является торговой рекомендацией. Cryptopolitan.com Мы не несем ответственности за любые инвестиции, сделанные на основе информации, представленной на этой странице. Мы настоятельно рекомендуем проводить независимое исследование и/или проконсультироваться с квалифицированным специалистом перед принятием любых инвестиционных решений.
Христина Василева
Христина Василева специализируется на новостях из сферы DeFi, бизнеса и экономики. Она получила степень магистра философии в Софийском университете после четырехлетнего обучения по специальности «Бизнес-администрирование, журналистика и массовые коммуникации». Она работала в одной из ведущих газет страны, освещая вопросы сырьевых товаров и корпоративных финансовых результатов. В настоящее время Христина является внештатным автором новостей в Cryptopolitan.
