- Linqto подала заявление о банкротстве по главе 11 на фоне федеральных расследований и обвинений в нарушении законодательства о ценных бумагах.
- Ripple дистанцировалась от этой компании, оказавшейся в центре скандала, уточнив, что формального делового сотрудничества не было, несмотря на то, что Linqto владела 4,7 млн акций Ripple.
- Розничные инвесторы теперь могут понести убытки, поскольку расследования выявили структурные недостатки и завышенное ценообразование при размещении частных акций.
Linqto, американская платформа частных инвестиций и акционер крипто-компании Ripple, подала заявление о банкротстве по главе 11 в понедельник после месяцев противоречий, федеральных расследований и растущих юридических вызовов, связанных с ее управлением предложениями частного капитала.
Компания, которая позволила розничным инвесторам покупать акции в компаниях до IPO, таких как Ripple, через серии ограниченных ответственностью компаний (LLC), подала заявление в Окружной суд США для Южного округа Техаса.
Согласно судебным документам, инвестиционный инструмент фирмы, LiquidShares, держит ценные бумаги на сумму более $500 млн в 111 компаниях, включая 4,7 миллиона акций Ripple.
Ripple дистанцируется от проблемного акционера
Генеральный директор Ripple Брэд Гарлингхаус быстро отстранился от проблемной платформы, заявив в социальных сетях на прошлой неделе, что Linqto «не имеет никаких деловых отношений» с Ripple и никогда не участвовала в каких-либо раундах ее финансирования.
«Помимо того, что Linqto является акционером, у Ripple никогда не было деловых отношений с Linqto, и они не участвовали в наших раундах финансирования», — написал он в X.
Хотя Linqto все еще держит акции Ripple, которые могут стоить до $450 млн на вторичных рынках, точная стоимость остается неопределенной. Представитель компании отказался раскрывать, когда были приобретены акции, а Ripple не ответила на многочисленные запросы о комментарии.
Расследования SEC и предполагаемые нарушения ценных бумаг
Крах компании происходит на фоне растущего внимания со стороны регуляторов США. Согласно The Wall Street Journal, внутренние проверки подняли серьезные тревожные сигналы. Linqto, по утверждениям, предлагала частные инвестиционные фонды неправомерным розничным инвесторам, не смогла надлежащим образом передать права на ценные бумаги клиентам и продала акции Ripple пользователям по ценам, значительно превышающим разрешенный лимит в 10%, установленный Комиссией по ценным бумагам и биржам США (SEC).
В одном из опубликованных случаев бывший генеральный директор Уильям Саррис, как сообщается, предлагал акции Ripple пользователям платформы Linqto (11 000 человек) по ценам, превышающим на 60% стоимость, за которую компания приобрела эти акции, — это явное нарушение правил SEC.
"Эти практики не являются небольшими единичными случаями нарушений комплаенса или распространенными регуляторными ошибками", — заявил недавно назначенный генеральный директор Дэн Сичилиано. "Многое из того, что мы обнаружили относительно предыдущих бизнес-практик в Linqto, вызывает беспокойство."
Платформа закрыта, юридические последствия нарастают
Linqto официально закрыла свою платформу 13 марта, приостановив все операции по получению дохода. Компания теперь находится под расследованием как со стороны SEC, так и Министерства юстиции, а Финансовая регуляторная ассоциация индустрии (FINRA) завершила в конце прошлого года проверку ее аффилированного брокер-дилерского подразделения Linqto Capital.
Бывший исполнительный директор Джин Завротни также подал в суд на Linqto и ее бывшее руководство, обвиняя их во внутренних и системных нарушениях комплаенса. Юридические и финансовые последствия поднимают более широкие вопросы о стандартах корпоративного управления в быстрорастущем, но слабо регулируемом мире вторичного частного капитала.
Назначено первое слушание по банкротству, идет реструктуризация
Первое слушание по делу о банкротстве назначено на сегодня, вторник. Ожидается, что показания дадут главный реструктуризационный директор Джеффри Стейн, аналитик по корпоративной реструктуризации Кейт Майлокс из компании Epiq и исполнительный директор по долговому консультированию Jefferies Райан Гамильтон.
Судебные документы утверждают, что Linqto неправильно структурировала свои ценные бумаги и не получила разрешения на передачу от эмитентов, таких как Ripple.
В заявлении о банкротстве Linqto отметила, что она ищет финансирование в размере до 60 миллионов долларов в качестве финансирования должника-владелицы (debtor-in-possession) от Sandton Capital Partners для поддержки усилий по реструктуризации. Однако инвесторы, многие из которых считали, что владеют прямыми акциями частных компаний, теперь сталкиваются с перспективой стать необеспеченными кредиторами в затяжном процессе.
Связь с Ripple продолжает привлекать внимание из-за высокой известности компании в секторе цифровых активов. Хотя проблемы Linqto являются ее собственными, этот эпизод подчеркивает репутационные риски для известных компаний, когда их имена связаны, даже косвенно, с противоречивыми третьими сторонами.
Самые умные крипто-энтузиасты уже читают нашу рассылку. Хотите присоединиться? Присоединяйтесь.
Отказ от ответственности. Предоставленная информация не является торговой рекомендацией. Cryptopolitan.com Мы не несем ответственности за любые инвестиции, сделанные на основе информации, представленной на этой странице. Мы настоятельно рекомендуем проводить независимое исследование и/или проконсультироваться с квалифицированным специалистом перед принятием любых инвестиционных решений.
Ханна Коллимор
Ханна — писатель и редактор с почти десятилетним опытом ведения блогов и освещения мероприятий в криптоиндустрии. В Cryptopolitan Ханна работает над новостной страницей, освещая и анализируя последние события в сферах DeFi, RWA, криптовалютного регулирования, искусственного интеллекта и передовых технологий. Она окончила Университет Аркадии со степенью бакалавра делового администрирования.
