Мощный эмитент криптовалют Clear Street прицеливается на публичное листингование с оценкой до $12 млрд

Clear Street готовится к листингу своих акций в сделке, которая, по слухам, может оценить нью-йоркского брокера между $10 млрд и $12 млрд.

Согласно Financial Times, компания хочет провести сделку уже в следующем месяце, хотя сроки могут измениться, так как ожидается, что Goldman Sachs будет руководить транзакцией и предпочитает январское окно.

Clear Street была активна в течение всего года в сообществе крипто-казначейств, консультируя компании, которые хотели получить доступ к цифровым токенам, пока рынки толкали цены к рекордным уровням.

Clear Street была запущена в 2018 году и быстро росла, поскольку все больше публичных компаний пытались укрепить свои балансы за счет биткоина и других токенов. Этот тренд пошел от компании Strategy, группы под руководством Майкла Сэйлора, которая с 2020 года привлекла миллиарды долларов в виде долга и акций для покупки 650 000 биткоинов.

Несколько компаний скопировали этот ход в этом году и наняли Clear Street, чтобы помочь структурировать их предложения. Один из консультантов, близкий к этим сделкам, говорит, что фирма «стала очевидным выбором для всех, кто пытался привлечь деньги вокруг крипто-активов».

Подробно о том, как Clear Street расширяет деятельность по сделкам

Фирма заняла сильную позицию в предложениях акций, связанных с криптовалютами, включая работу для Strategy, которая превратила свою ставку на биткоин в одну из самых крупных историй на публичных рынках.

Clear Street также обрабатывала сделки для Trump Media & Technology Group, которая ранее в этом году заявила о намерении привлечь миллиарды долларов для создания собственного крипто-казначейства. На сайте брокера указано $91 млрд в акциях, долговых обязательствах и сделках M&A в этом году, включая сделки, связанные с Энтони Помплиано и Вивеком Рамасвами.

Модель крипто-казначейства сейчас сталкивается с давлением, поскольку цены на токены упали с пиковых значений. Акция Strategy упала на 60% за шесть месяцев. Биткоин упал на 30% с начала октября.

Многие из более мелких компаний, копирующих Strategy, теперь торгуются ниже рыночной стоимости токенов, которые они держат, что затрудняет им привлечение новых средств для дальнейших покупок.

Clear Street движется вперед с проведением IPO в год, когда листинги в США стабильны, но не сильны. Данные Dealogic показывают, что с января было проведено 316 IPO, собравших около $63 млрд, что является самым высоким показателем с 2021 года.

Но несколько крупных имен столкнулись с трудностями после дебюта. Figma взлетела в июле, когда инвесторы оценили ее в $60 млрд, но с тех пор акции упали почти на 70%, превратив ее в одно из самых резких падений после листинга в этом году.