암호화폐와 주식 시장, 오늘 발표될 고용 보고서에 긴장 – 전망이 좋지 않아

다양한 자산군 시장이 12월 미국 고용 보고서 발표를 앞두고 긴장하고 있습니다. 이 경제 지표는 주식, 채권, 암호화폐 등 모든 시장에 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자들은 연준의 차기 행보를 가늠하기 위해 데이터에 주목하며 엇갈린 반응을 보이고 있습니다.

코베이시 레터(The Kobeissi Letter)에 따르면, 예측 시장에서는 12월 미국 경제에 18만 3천 개의 일자리가 추가되었으며, 이 수치가 20만 개를 넘어설 확률이 40%에 달할 것으로 추정하고 있습니다.

오늘은 2024년 마지막 고용 보고서가 발표되는 날입니다.

에 따르면, 예측 시장에서는 현재 12월에 미국 경제에 183,000개의 일자리가 추가될 것으로 예상하고 있습니다 @Kalshi.

또한, 해당 월에 20만 개의 일자리가 추가될 확률은 40%입니다.

실업률은 당분간 유지될 것으로 예상됩니다… pic.twitter.com/1OkmxfjigW

— 코베이시 레터 (@KobeissiLetter) 2025년 1월 10일

실업률은 4.2%로 안정적으로 유지될 것으로 예상되지만, 시장에서는 실업률이 소폭 상승할 가능성을 50%로 보고 있습니다. 

연준 정책과 국채 수익률이 시장 동향에 영향을 미칠 것으로 예상됩니다

연준의 금리 전략이 여전히 주요 관심사로 떠오른 가운데, 고용 지표 발표를 앞두고 국채 수익률이 상승했습니다. 10년 만기 국채 수익률은 이번 주 4.72%까지 올랐는데, 이는 고착화된 인플레이션에 대한 우려 때문입니다. 예상보다 양호한 고용 지표가tron될 경우 증시에 추가적인 하락 압력을 가할 수 있으며, 분석가들은 고용자 수가 20만 명을 넘어설 경우 S&P 500 지수가 최대 1%까지 하락할 수 있다고 전망하고 있습니다.

월가 분석가들은 실업률 상승이 인플레이션 재발 우려 속에서 연준에 대한 압력을 더욱 가중시킬 수 있다고 지적합니다.

11월에는 22만 7천 개의 일자리가 추가, 이는 허리케인 밀턴과 보잉 파업의 영향으로 추정되는 10월의 상향 조정된 수치인 3만 6천 개보다 훨씬 높은 수치입니다. 

이러한 변동에도 불구하고 11월까지 월평균 일자리 증가는 약 18만 건으로, 팬데믹 시기의 최고치보다는 낮지만 2020년 이전 추세와 비슷한 수준이었다.

Axonic Capital의 연구 책임자인 피터 체키니는 시장이 경제 데이터에 민감하게 반응하는 점에 대해 "고 논평했습니다." 

JP모건 체이스 트레이딩 데스크의 보고서에 인용한 따르면, 고용 증가율이 1월 10일 이전 예측치를 넘어설 경우 시장이 0.5%에서 1%까지 하락할 가능성이 있다고 합니다.

주식 및 채권 시장은 데이터 변화에 반응합니다

이번 주 초 JOLTS 구인 조사 결과 발표 이후 주식 및 채권 시장은 변동성을 보였습니다. 해당 조사에서는 노동 시장의 안정화 조짐이 나타났습니다. 

S &P 500 지수가 상승세를 보였지만, 금리 상승이 주식 시장에 부담을 주고 있습니다. ING 분석가들은 예상보다 부진한 고용 보고서(신규 고용 15만 명 미만)가 발표될 경우 국채 금리 상승세가 꺾일 수 있다고 전망했습니다.

"급여 관련 보고서는 항상 중요한 지표이지만, 이번에는 시장 컨센서스에서 상당히 벗어나야 영향력을 발휘할 수 있을 것ING의 패드릭 가비는

로이터 통신 에 따르면 일본 닛케이 지수는 0.9% 하락하며 주간 1.6% 하락세를 보였고, 일본을 제외한 MSCI 아시아태평양 지수는 1.2% 떨어졌습니다. 미국 국채 수익률 상승과 달러 강세가 국제 증시에 큰 부담을 주었습니다.

주요 통화 대비 달러화 가치를 trac하는 미국 달러 지수가 6주 연속 상승세를 이어가며 2023년 이후 최장 상승세를 기록할 전망입니다. 아시아 거래 시간 동안 달러는 엔화와 영국 파운드화 대비 강세를 보였으며, 특히 영국 파운드화는 영국의 경제 불확실성 속에 14개월 만에 최저치를 기록했습니다.

암호화폐 시장에 대한 압력이 거세지고 있다

고용 보고서 발표를 앞두고 암호화폐 시장도 압박을 받았습니다. 금요일 오전 거래에서 Bitcoin 채권 수익률 상승과tron미국 고용 지표에 대한 기대감으로 인해 9만 5천 달러 선 아래로 떨어졌습니다. 

주요 알트코인들도 하락세를 보였는데, Ethereum 은 5%, XRP 4%, Solana 지난주에 10% 이상 떨어졌습니다. 코인게코 데이터.

"Bitcoin 제한적인 범위 내에서 움직이고 있습니다. 가격 변동을 확인하려면 매수세가 유입되어야 합니다."라고 머드렉스의 CEO 에둘 파텔은 언급했습니다. 한편, 파이42의 CEO 아비나쉬 셰카르는 Bitcoin이 9만 2천 달러까지 하락한 것을 "단기적인 변동"으로 보고 향후 몇 달 동안의 장기적인 상승세에는 큰 영향을 미치지 않을 것이라고 평가했습니다.