サムスンが16.5bのチップ契約を確保

月曜日、サムスン電子は、主要な国際企業に半導体を納入するための165億ドルの契約を締結したと明らかにしました。簡潔な規制提出文書で、韓国テック巨人は、合意が2025年7月26日に発効し、2033年12月31日まで継続すると明らかにしました。

サムスンはクライアントを特定せず、関与している技術の具体的な詳細を共有しませんでしたが、事情に精通した複数の情報筋がメディアに対し、Elon MuskのTeslaが契約の背後にある企業であると語りました。

サムスンは営業秘密の保護を意図

サムスン電子は、2033年末まで、相手方および条件を含む契約の詳細を開示しないと述べました。同社は規制提出文書で、この決定は相手方の要請により「営業秘密を保護するため」に行われたと説明しました。 

同社は投資家にも警告を発し、次のように述べています： 「契約の主要な内容はビジネスの機密保持の必要性により開示されていないため、投資家は契約の変更または終了の可能性を考慮し、慎重に投資するようアドバイスします。」 

同社はクライアントの身元を確認することを拒否しましたが、事情に精通した情報筋は、契約がTeslaと締結されたと語りました。 サムスンはTeslaについて公にコメントしていませんが、そのファウンドリー部門はすでに自動車メーカーに供給しており、新しい契約はこのパートナーシップを強化すると予想されています。

他の業界関係者は、韓国テック巨人Qualcommと契約したと述べています。今年初め、サムスンファウンドリーを率いるHan Jin-manは、米国訪問中にTeslaとQualcommとの会合を開き、この契約がこれらの協議に関連しているという憶測を招きました。

これまで、サムスンの株価は年初来取引で3.5%上昇し、ほぼ4週間ぶりの最大の日内高値を更新しました。

同社は依然として世界第2位のファウンドリーサービスプロバイダーであり、台湾セミコンダクター・マニュファクチャリング・カンパニー（TSMC）に次いでいます。しかし、TSMCはサムスンに対してかなりのリードを維持しています。台北のTrendForceによると、TSMCは第1四半期のグローバルファウンドリー市場の67.6%を支配しており、サムスンのシェアは前四半期の8.1%から7.7%に低下しました。

サムスンのチップ需要は今年第2四半期に急落

この最近の契約は、 チップ製造.

において課題に直面しているサムスンにとって大きな追い風となります。6月四半期において、同社は中国へのAIチップ出荷に対する米国の制限による在庫減損のため、営業利益が56%急減したと報告しました。同社は6月四半期の営業利益が4.6兆ウォン（約33億ドル）であり、2023年以来 weakest なパフォーマンスで、市場予想を大幅に下回ったと報告しました。収益は約74兆ウォン（約530億ドル）にとどまりました。

チップの使用率も、トランプ氏の erratic な貿易政策によって生じた不確実性によって部分的に駆り立てられ、減少しました。

それでも、アナリストはサムスンが今年後半に反発できることを期待しています。CLSA Securities Koreaのリサーチ責任者であるSanjeev Rana氏は、これが2025年における同社の最低値である可能性が高いと付け加え、チップメーカーは「今後数ヶ月で連続的な回復」を見るだろうと述べています。

サムスンは、需要が後半にかけて徐々に回復するにつれて、契約チップ製造部門の営業損失が縮小すると予想しています。

さらに、Bloomberg Intelligenceは、165億ドルのチップ契約が同社のファウンドリー収益を年間10%押し上げる可能性があると予測しています。アナリストは、同社が他のファブレスチップ企業からより多くの契約を獲得すると予想しています。Digital Dailyによると、この契約は2024年のサムスンの総収益のほぼ8%を占める可能性があり、同社にとって過去最大のファウンドリー注文となります。

これまで、同テック企業は2026年に量産を開始予定のテキサス工場にチップ製造の専門家を投入しており、これはテイラー工場の建設加速とより多くの米国顧客の獲得を狙った動きと見なされている。報道によると、2026年の発売が予想される同社の新2nm Exynos 2600チップは、すでにプロトタイプ量産フェーズに入っている。