インバース・クレイマー取引ボットは過去1年で56%の利回りを上げ、S&Pを上回った

オートパイロット「インバース・クレイマー」取引ボットは、過去1年で56.4%の利回りを上げ、S&P 500は配当込みで15.88%、配当抜きで14.37%しかリターンを出さなかったことを示す写真がXやRedditの個人投資家コミュニティ間で拡散されたことで、大きな話題となっている。

このデータは、規制された監査対象のソースではなく、Xアカウント@PelosiTrackerによって投稿されたスクリーンショットからのものであり、事実、Cryptopolitanが調査したところ、細則は異なる物語を語っていることがわかった。実際の証券口座をリンクした一部のユーザーは、自分の数字は全く近づいていないと語った。

あるRedditのトレーダーは、「私の実際のインバース・クレイマーの今年初来からのパフォーマンスは-6.4%だ。アプリはインバース・クレイマー・パイロットが2.4%上昇していると宣伝している」と書いた。

インバース・クレイマー戦略はシンプルだがカオスである。それは、過去30日間でジム・クレイマーが最も推奨した10ティッカーに対して、買いまたは売り呼びかけに関わらず、ショートポジションを取る。

その後、そのショートポジションを市場指数のロングポジションでヘッジし、等価加重を用いて毎週リバランスする。これは、クレイマーがテレビやオンラインで言うことと全く逆を行うように設計されている。CNBCのホストは株式について話すのをやめないため、ボットは毎週安定した取引のストリームを得ている。

プラットフォーム全体でジム・クレイマーの株式呼びかけを追跡する

CNBCの『マッド・マネー』の大声のホストであり、TheStreet.comの共同創設者であるジミー・クレイマーは、20年間個人投資の世界に一定の存在感を示してきた。彼はまた、同サイトのために執筆し、そのクオンツ評価に貢献し、毎日の個人的なトレードアイデアを共有している。

ジムの高頻度の株式取引は、RedditやXのトレーダーを刺激し、彼を「逆転」させることを始めた。つまり、彼が売れと言う時に買い、買いと言う時に売る。このジョークは実際の金融実験となり、Index Oneのようなトラッカーが彼のロングおよびショート呼びかけのバスケットを追跡する公開ページを構築した。

@InverseCramer アカウントをロックしました Xでは現在、これらのリストからのリアルタイムの保有状況を投稿しており、架空のインバース・クレイマーETF（愛称IJC）の基礎を形成している。

IJCが実在するとすれば、それはアクティブに管理され、運営上の悪夢となるだろう。なぜなら、クレイマーの新しい意見が出るたびに、短期間の通知で取引を強制され、取引コストと運用比率が天井知らずになるからである。

逆のエクスポージャーを得るためには、株式を直接ショートするか、プットオプションや総リターン・スワップを使用する必要があり、さらに複雑になる。

初期のバックテストでは、年初来からの総リターンが-15.66%、標準偏差が24.21%、シャープレシオが0.65となり、これは悲惨なリスク調整後結果である。

しかし奇妙なことに、それは同じ期間中に17%下落したS&P 500を上回り、IJCに+1.44%の相対的なアウトパフォーマンをもたらした。

このばかげた執着は、Gen Zの個人投資家たちから来ている。彼らは「破壊」と「革新」を約束するテーマファンドを追うのが好きで、Zoom、Peloton、Roku、TeladocへのプレイでNASDAQ 100を上回ったことがあるCathie Woodのようなマネージャーを追っている。

金利が上昇し、それらの取引が崩壊したとき、多くの若手トレーダーは古い「買い持ち」の教条に対する信頼を失い、風刺に走って、金融界で最も目立つ話頭の株を売った。