Balancer schiebt den „externen Marktereignis“ die Schuld, als Aave- und Venus-Liquidationen den Token erschüttern

Das Balancer-Protokoll hat den Rückgang seines nativen BAL-Tokens auf ein externes Marktereignis zurückgeführt, das Massenliquidationen auf den DeFi-Kreditplattformen Aave und Venus umfasst.

Balancer hat auf X, „Wir haben signifikante Liquidationen großer BAL-Positionen auf Aave und Venus über Nacht beobachtet, was zu erheblicher Preisschwankung führte.“

Aave bleibt trotz Volatilität profitabel

Chaos Labs analysierte den Vorfall, der sich auf Aave ereignete, und wies darauf hin, dass die Preisbewegung, die sich über einen Zeitraum von zwei Stunden Ende Januar erstreckte, durch die Liquidation großer BAL-sicherer Positionen ausgelöst wurde, die hauptsächlich von der Wallet namens humpy.eth stammten, die den Großteil der BAL-Exposition in den Kreditmärkten darstellte. 

Nach diesen Liquidationen schrumpfte der BAL-Markt um mehr als 95 %, wodurch nur noch eine minimale verbleibende Schuldenexposition bestand.

Laut Chaos Labs, Aave ging aus dieser Episode unbeschadet hervor, nachdem es eine netto positive Position verzeichnete. Das Kreditprotokoll verarbeitete 202,47 Millionen US-Dollar an Sicherheitenbeschlagnahmungen gegen 193,12 Millionen US-Dollar zurückgezahlter Schulden über einen sieben-Tage-Zeitraum, in dem es zu einem Rückgang von 10 bis 20 % bei wichtigen Kryptowährungsaktiva kam.

Das Protokoll konnte 980.000 US-Dollar an Liquidationsgebühren und 804 ETH, im Wert von rund 1,85 Millionen US-Dollar, durch seinen Smart Vault Revenue Recapture-Mechanismus einfangen. 

Das Kreditprotokoll verzeichnete jedoch einen bescheidenen Defizit von 30.000 US-Dollar, der aus BAL-sicheren Positionen resultierte, was der einzige wesentliche Mangel während des Vorfalls war. 

Netto betrachtet erwies sich die Liquidationsaktivität für Aave als wirtschaftlich vorteilhaft, wobei die SVR-Einnahmen allein das Defizit übertrafen.

Chaos Labs empfahl eine weitere Abwertung von BAL innerhalb des Risikorahmens von Aave und schlug vor, die Angebotskapazität in einem kommenden Risk Steward-Update auf eins zu reduzieren.

Venus, andererseits fiel nach einem intraday-Verkauf, bei dem sein Token XVS vorübergehend von 3,12 US-Dollar fiel, bevor er sich bei rund 3,32 US-Dollar stabilisierte. XVS handelt zum Zeitpunkt der Erstellung bei $3.60.

Wie wirkt sich diese Liquidation auf Balancer aus?

BAL stürzte von über 0,40 US-Dollar pro Token auf sein Allzeittief ab und handelte am 2. Februar bei rund 0,18 US-Dollar. Derzeit handelt er bei über 0,22 US-Dollar, einem Rückgang von 2,4 % in den letzten 24 Stunden.

Balancer erklärte jedoch, dass „das Protokoll sicher, voll betriebsbereit und von diesen Liquidationen unbeeinflusst bleibt.“

Es ist etwa drei Monate her, seit Balancer einen Ausbruch in Höhe von 128 Millionen US-Dollar erlitten hat. Dieser Vorfall betraf andere Plattformen, die seine Lösung nutzten, und es ist sicher zu sagen, dass das Vertrauen der Benutzer beeinträchtigt worden sein könnte. Daher ist es verständlich, dass die Plattform die Lage klären wird, bevor spekulative Kräfte die Kontrolle übernehmen.

BAL wurde in den letzten Sitzungen so niedrig wie 0,48 US-Dollar gehandelt, was weit von seinem Allzeithoch von 74,45 US-Dollar im Mai 2021 entfernt ist.

Der Kryptomarkt erlebte einige Volatilität um den 29. Januar, was dazu führte, dass Bitcoin unter 80.000 US-Dollar fiel, das erste Mal seit über neun Monaten. Bis zum 2. Februar Bitcoin fiel unter 75.000 US-Dollar und handelt derzeit bei rund 78.000 US-Dollar. Ethereum fiel in den Zeitraum von 2.100 bis 2.400 US-Dollar.