O mercado de criptomoedas entra em uma fase agressiva detracPvP

O mercado de criptomoedas ainda pode atingir picos locais, mas os analistas da Messari identificaram uma fase arriscada, na qual alguns investidores sofrerão perdas. Após uma alta que beneficiou a todos, atracde valor se transformará em um jogo PvP arriscado, exigindo maior cautela por parte dos investidores. 

O mercado de criptomoedas pode ter ultrapassado a fase de crescimento exponencial que se espalhou por diferentes ativos. De acordo com analistas da Messari, o mercado pode oferecer mais picos locais, mas será uma batalha entre traders, à medida que os lucros se transformam em uma competição PvP. 

Nesta fase, o mercado ainda pode apresentar novas altas, mas alguns investidores podem começar atracvalor, prejudicando carteiras competitivas. Investidores profissionais podem obtertracde valor enquanto o investidor pessoa física ainda se mantém otimista. 

A fase de entrada de valor no mercado chegou ao fim

Após dois anos de um mercado de baixa estagnado, baseado em pura especulação e ocasionais altas repentinas, 2024 foi um ano de criação de riqueza por meio da inovação. O ano foi um período de expansão da liquidez e surgimento de novos ativos. Os últimos 12 meses trouxeram uma combinação de oferta recorde de stablecoins e diversos airdrops de grande repercussão. 

De acordo com a análise da Messari, o evento Jupiter DEX Jupuary foi um dos impulsionadores do crescimento da Solana. O airdrop atraiu uma nova comunidade de participantes, que também promoveram diversas atividades na Solana . 

Ecossistemas cripto inteiros receberam um impulso, criando novas fontes de crescimento e atraindo novos usuários. O lançamento bem-sucedido de tokens via airdrop também injetou liquidez adicional em stablecoins. No caso da Solana, a blockchain aumentou seu fornecimento de USDC. 

A entrada de novos investidores e compradores leva a mais inovação e expansão, um período em que os primeiros compradores estão sempre ansiosos para manter suas posições e aguardar uma valorização significativa. Após a estagnação de 2022-2023, o lançamento de grandes projetos de airdrop farming incentivou os usuários a retornarem ao mercado de criptomoedas, trazendo novos fundos de varejo e atividade diária na blockchain. 

O influxo de usuários também acelerou o envolvimento de grandes fundos e instituições. BlackRock, Fidelity e Franklin Templeton expandiram o novo padrão de títulos tokenizados, que se tornaram uma nova fonte de garantias e liquidez no mercado de criptomoedas. 

Os mercados entraram na fase de descoberta de preços alavancada

Após o crescimento inicial de novos projetos, os investidores entraram em ação quando Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH) e outros ativos atingiram o pico de posições em aberto. Essas posições alavancadas defia direção do mercado e causaram uma série de movimentos especulativos de preços. 

Nessa fase, a oferta de 200 bilhões de stablecoins, combinada com os empréstimos DeFi , permitiu que os investidores adotassem posições mais agressivas para aproveitar ao máximo a descoberta de preços. 

Durante a fase de alavancagem, não há como determinar o momento exato em que a liquidez emprestada está superaquecendo o mercado. No mercado de criptomoedas, esse efeito pode ser amplificado por negociações automatizadas ou operações de lavagem de dinheiro. 

Segundo a Messari, os picos de alavancagem podem ser um sinal de que o mercado está se preparando para uma correção. Preços mais altos permitem que alguns investidores experientes garantam seus lucros. A Messari também observou que, neste estágio do mercado, podem surgir projetos para aproveitar o entusiasmo geral e, principalmente,tracvalor.

Um desses projetos foi o Aiccelerate DAO (AICC), que foi promovido a novos investidores apenas para que os investidores iniciais e pessoas com informações privilegiadas vendessem suas participações para a comunidade. 

Essa tendência já havia se desenvolvido com tokens de memes anteriormente, mas os usuários rapidamente perceberam a formação de grupos fechados. O efeito foi umatracde liquidez, que não retornou ao mercado. Alguns dos primeiros projetos apoiados por capital de risco fizeram o mesmo, já que os investidores iniciais venderam suas participações após obterem ganhos exorbitantes.

O setor varejista pode manter uma postura otimista durante a fase detracde valor

Tanto para projetos baseados em BTC quanto em tokens, os investidores de varejo podem manter um otimismo irracional, mesmo quando investidores de capital de risco e fundos realizam lucros. 

Para investidores em memecoins, este pode ser o momento de buscar moedas comunitárias comtronética de retenção. Para DeFi e outros protocolos, grandes investidores e investidores experientes podem estar se preparando para uma retirada discreta, a fim de evitar pânico. Outros projetos dependem de taxas paratracde valor, como no caso do Pump.fun.

Desta vez, a Messari observa uma mudança de tendência entre os investidores. No passado, os compradores de tokens e moedas esperavam anos para que um mercado se valorizasse rapidamente. Em 2024, as narrativas mudaram muito mais rapidamente para novas classes de moedas e tokens. 

A análise de tendências leva semanas, desde o surgimento de uma tendência até a perda de 50% do valor de um token. A recente valorização dos de agentes de IA já está em declínio. Em vez de manter seus investimentos a longo prazo, as novas gerações de investidores em criptomoedas preferem identificar tendências promissoras logo no início, já que alguns tokens nunca se recuperam após a extração de seutrac.