Cboe entra no mercado dominado pelo CME com novo índice focado em tecnologia

A Cboe Global Markets Inc. está lançando uma nova forma para os investidores negociarem as maiores empresas de tecnologia, um movimento que coloca o grupo de Chicago em um caminho mais direto contra o rival local, a CME Group Inc.

A operadora conhecida pelo indicador de volatilidade VIX planeja futuros e opções vinculados ao próximo Índice Cboe Magnificent 10. A cesta conterá os principais nomes do Mag7, juntamente com a Broadcom Inc., Palantir Technologies Inc. e Advanced Micro Devices Inc.

No total, as 10 empresas representam cerca de 38% do valor de mercado do Índice S&P 500, dando ao produto um foco estreito nos nomes mais valiosos das ações dos EUA.

“Tanto os traders institucionais quanto os varejistas estão buscando cada vez mais maneiras mais inteligentes de obter exposição às ações mais influentes e que movem o mercado, junto com ferramentas para gerenciar suas posições e proteger-se contra riscos com mais precisão, tanto intraday quanto 24 horas por dia”, disse Cathy Clay, diretora global de derivativos da Cboe, em uma declaração.

Ela acrescentou que o design do Mag10 visa reduzir o risco de concentração que pode surgir com negociações de ações individuais.

Cboe planeja lançamento do Q4 2025 para futuros Mag10

A Cboe está listando derivativos em um novo índice de tecnologia, entrando em um mercado há muito liderado pelo CME. O CME domina os futuros de índices dos EUA com seus contratos e-mini S&P 500 e Nasdaq-100.

A rival Miami International Holdings está construindo derivativos vinculados ao Bloomberg 500. Os futuros Mag10 serão negociados na Cboe Futures Exchange, mais conhecida pelo VIX.

A Cboe tem como alvo o quarto trimestre de 2025 para começar a oferecer futuros e opções Mag10 com vencimentos mensais, sujeito à revisão regulatória, de acordo com a declaração. A bolsa então visa adicionar contratos com vencimentos todos os dias úteis no ano seguinte, expandindo o acesso a estratégias de zero dias até o vencimento, frequentemente chamadas de 0DTE. O plano também prevê acesso “quase 24×5”, dando aos traders a capacidade de transacionar durante a maior parte da semana.

Lançamento de futuros contínuos de Bitcoin e Ether em primeiro lugar

Como anteriormente reportado pela Cryptopolitan, a empresa anunciou que lançará Futuros Contínuos de Bitcoin e Ether na Cboe Futures Exchange após revisão regulatória, com data prevista para o início em 10 de novembro de 2025.

De acordo com a empresa, os contratos visam “entregar eficientemente exposição contínua de longo prazo ao mercado” para BTC e ETH. O objetivo é permitir que os traders acessem futuros estilo perpétuo em um ambiente regulado e intermediado nos EUA.

“Futuros estilo perpétuo ganharam forte adoção em mercados offshore. Agora, a Cboe está trazendo essa mesma utilidade para nossa bolsa de futuros regulada nos EUA e permitindo que os traders dos EUA acessem esses produtos com confiança em um ambiente confiável, transparente e intermediado”, disse Catherine Clay, Diretora Global de Derivativos da Cboe.

O impulso ocorre enquanto as plataformas dos EUA testam a demanda por produtos semelhantes a perpétuos, compensados e supervisionados domesticamente. Isso segue a introdução em julho de futuros perpétuos regulados pela CFTC pela exchange de criptomoedas Coinbase.

A Cboe também tem impulsionado novas ofertas de produtos negociados em bolsa vinculados a ativos digitais.

Em um recente depósito junto à Securities and Exchange Commission (SEC) dos EUA, sua plataforma Cboe BZX pediu ao regulador que emendasse uma regra para “permitir o listamento genérico e a negociação de Shares de Trust Baseadas em Commodities que atendam aos requisitos delineados na proposta de Regra 14.11(e)(4).” A regra rege como as shares de trust baseadas em commodities são listadas e negociadas e estabelece padrões específicos que essas shares devem atender para negociar na bolsa.