UBS, Credit Suisse 인수 완료 및 더 엄격한 규제 부과

UBS는 어려움을 겪고 있는 현지 경쟁사 Credit Suisse의 긴급 인수를 성공적으로 완료하여 자산총액 1.6조 달러에 달하는 거대한 스위스 은행을 설립했습니다. 이 합병은 2008년 글로벌 금융 위기 이후 최대 규모의 은행 거래로, UBS를 자산 관리 분야의 지배적 존재로 위치시키며 고객, 직원, 주주 및 스위스에게 수많은 기회를 제공합니다.

UBS의 최고경영자(CEO) 세르지오 에르모티와 이사회 의장 콜멜 켈러는 인수의 완료를 발표하며 앞으로의 과제와 모든 이해관계자에게 잠재된 기회를 강조했습니다. 총 5조 달러의 자산을 보유한 UBS는 주요 시장에서 선도적인 지위를 확보하며 성장 궤도를 가속화합니다. 또한 이 역사적인 합병은 스캔들과 재무적 손실로 얼룩진 Credit Suisse의 167년 역사를 종식시켰습니다. 마지막 거래일, Credit Suisse 주가는 0.4% 상승했으며, 이는 중반 거래 중 UBS 주가의 상승과 일치했습니다.

 UBS, 위험 완화를 위한 엄격한 '레드 라인' 시행

규모와 복잡성에도 불구하고, 3개월 미만의 기간 내 인수 완수는 Credit Suisse의 고객과 직원을 위한 안정성을 보장하고 잠재적 이탈을 방지하는 것을 목표로 합니다. 그러나 이는 2008년 금융 위기 이후 도입된 중앙 개혁의 효과성에 대한 의문을 제기합니다. 스위스 당국이 주선한 구제 조치는 예측 가능성과 은행의 문제가 납세자에게 부담이 되지 않을 것이라는 신념에 도전하기 때문입니다.

재구축 과정의 일환으로 UBS는 인력과 구조 조정을 통해 비용을 절감하고 시너지를 활용할 계획을 발표했습니다. 이 합병은 Credit Suisse AG를 포함한 여러 경영진 변경을 가져왔으며, Credit Suisse AG는 이제 별도의 자회사로 운영됩니다. UBS 대변인에 따르면, UBS에는 160명 이상의 리더가 확인되거나 임명되었으며, 이 중 20% 이상이 Credit Suisse에서 합류했습니다.

Credit Suisse 국내 사업 책임자 안드레 헬펜슈타인은 UBS가 해당 부서에 대한 전략적 옵션을 모색하는 동안 직위를 유지할 것입니다. 그러나 UBS CEO 세르지오 에르모티는 Credit Suisse의 '크라운 재블' – 즉 국내 사업의 미래를 결정하는 정치적 민감한 결정을 내려야 합니다. 두 은행의 네트워크를 통합하면 상당한 절감 효과를 낼 수 있지만, 공공의 압력 때문에 사업의 브랜드, 정체성 및 인력을 보존하는 것이 최우선입니다.

30억 스위스 프랑($33억 2천만 달러) 가치의 인수는 최대 50억 프랑의 손실을 인수하는 것을 포함하며, Credit Suisse의 붕괴를 방지하기 위해 스위스 당국이 주선했습니다. UBS는 최근 Credit Suisse 운영의 일부 청산 과정에서 발생한 손실을 충당하기 위한 90억 스위스 프랑($100억)의 공공 백스톱 조건에 대한 합의를 최종화했습니다.

Cryptopolitan 은 이전에 UBS의 엄격한 규정 준수 중심 접근 방식이 Credit Suisse에서 상속된 위험 프로필을 축소하기 위해 '레드 라인'을 구현한다는 보고 을 전했습니다. 이 거의 24가지의 비즈니스 관행은 완만한 위험 관리를 역사로 가진 금융 기관을 인수하는 것으로부터 UBS를 보호하는 것을 목표로 합니다. 이 제한 조치는 핵심 Credit Suisse 운영에 영향을 미치는 운영 및 비운영 영역을 포괄합니다. 특정 금융 상품과 고위험 국가들은 잠재적 자금 세탁 및 부패 위험을 제한하기 위해 더 엄격한 심사를 받게 됩니다.

인수는 UBS를 은행 업계의 지배적 존재로 위치시키지만, 스위스 경제의 두 배에 달하는 자산총액을 가진 그 증가된 규모에 대한 우려는 해당 은행이 더 높은 규제와 자본 요구 사항에 노출될 수 있음을 시사합니다. 분석가들은 합병 결과에 대한 불확실성이 주주들에게 장기적인 가치에 대한 의문을 제기한다고 경고합니다.

UBS가 이 변혁적 단계에 착수함에 따라, Credit Suisse의 troubled 과거에서 얻은 교훈이 UBS의 미래 운영을 형성할 것임은 분명합니다. 스위스 의원들은 Credit Suisse의 몰락으로 이어진 상황에 대한 의회 조사 위원회를 시작했습니다. UBS와 Credit Suisse 모두 impending 변경 사항에 대해 논평을 거부했습니다.