골드만삭스, 옵션 기반 수익형 ETF 기업 NEOS 최대 22억 5천만 달러에 인수

미국 최대 은행 및 투자 회사인 골드만삭스는 코네티컷에 본사를 둔 옵션 기반 수익형 ETF를 운용하는 NEOS Investments를 최대 22억 5천만 달러 규모의 현금 및 주식 거래로 인수하기로 합의했다. 수요일 발표된 이번 거래는 골드만삭스가 자산 관리 업계에서 가장 빠르게 성장하는 분야 중 하나로의 진출을 심화시키며, 동종 업계 상위 10대 액티브 ETF 운용사 중 하나로 자리매김하게 했다.

수익형 ETF 자산 규모 30억 달러의 소유권 변경

골드만삭스에 따르면, 2022년에 설립되어 코네티컷주 웨스트포트에 본사를 둔 NEOS Investments는 옵션 전략을 통해 수익을 창출하는 19개 ETF에 약 300억 달러를 분산하여 운용하고 있다. 인수 거래가 최종 확정되면 골드만삭스 자산운용의 ETF 자산 규모는 약 1,300억 달러에 달할 것으로 예상되며, 이는 동종 업계 8위 규모다.

골드만삭스는 최종 고려 사항이 특정 성과 및 서비스 목표 달성에 달려 있다고 밝혔으므로, headline 숫자는 보장된 지급금이 아닌 달성 가능한 최대 금액입니다. 이 거래는 규제 승인을 기다리고 있으며, 두 회사는 2027년 1분기에 거래를 완료할 것으로 예상합니다.

데이비드 솔로몬 골드만삭스 의장兼CEO는 이번 인수를 은행이 이미 판매하는 전략과 잘 맞는다고 봅니다. 솔로몬은 성명에서 NEOS가 “규율 있는 투자 접근법”을 가져온다고 언급하며, 이를 골드만삭스의 업무와 “매우 보완적”이라고 평가했습니다.

골드만삭스에 따르면 파생상품 수익 ETF의 잔액은 현재 약 1,800억 달러이며, 이 카테고리는 2021년 이후 연평균 70% 이상의 복리 성장을 기록했습니다. 골드만 자산운용 부문 책임자 마크 나흐만은 이 부문이 "자산운용 업계에서 빠르게 성장하는 영역"이며 추가 확장 여지가 있다고 밝혔습니다.

골드만삭스, 1년 만에 두 번째 ETF 인수

골드만삭스는 약 12개월 전 정의된 결과(defined-outcome) 펀드 전문가인 이노베이터 캐피탈 매니지먼트(Innovator Capital Management) 인수에 20억 달러를 지출한 바 있습니다. 골드만삭스는 기존 라인업과 함께 이번 두 건의 인수가 더 포괄적인 옵션 기반 ETF 사업에 대한 관심을 나타낸다고 설명했습니다.

은행의 자산 및 웰스 매니지먼트 부문은 2분기 말 기준 4.04조 달러의 자산을 관리했으며, 해당 기간 46억 달러의 수익을 올렸습니다. 이는 전년 동기 대비 20% 증가한 수치입니다. 또한 동사는 2026년 6월 30일 기준 약 4조 달러의 운용 자산을 보고했습니다.

NEOS 공동 창립자 트로이 케츠(Troy Cates)와 가렛 파올레라(Garrett Paolella)는 거래 완료 후 골드만삭스 자산운용의 파트너로 임명될 예정이며, 동사는 투자 및 고객 서비스 직원 등 NEOS 팀의 나머지 구성원들도 함께 이관될 것으로 예상하고 있습니다.

거래 과정에서 골드만삭스는 자체 글로벌 뱅킹 & 마켓스 부서를 통해 재무 자문을 받았으며, 왓첼 리프턴 로젠 & 카츠(Wachtell, Lipton, Rosen & Katz)와 윌키 패럴 & 갤러거(Willkie Farr & Gallagher)가 법적 측면을 담당했습니다. 성명에 따르면 NEOS도 바클레이스를 독점 재무 고문으로, 로프스 & 그레이(Ropes & Gray)를 법률 고문으로 활용했습니다.