Il parlamento di Singapore solleva preoccupazioni sulla governance dopo il crollo di FTX

Il contagio da FTX si è diffuso anche a Singapore e i parlamentari non riescono ad accettare il fatto che il governo non sia riuscito a proteggere i propri cittadini. I legislatori chiedono ora trasparenza e misure rigorose per impedire che simili eventi si ripetano.

Come è arrivata Singapore a trovarsi in questa situazione?

Contagio FTX a Singapore 

Il 17 novembre 2022, Temasek ha annunciato il suo piano di svalutare l'intero investimento in FTX. 

Temasek è una società statale di Singapore costituita nel 1974. Nel 2022, la società ha gestito oltre 400 miliardi di dollari di Singapore. La responsabilità dell'azienda nei confronti dei contribuenti è stata oggetto di dibattito per anni, quindi, quando l'azienda ha annunciato la cancellazione delle sue partecipazioni nella travagliata FTX, si è scatenato il caos.

Secondo le informazioni fornite da CNA, emittente televisiva statale, Temasek svaluterà l'intero investimento di 403 miliardi di dollari di Singapore (293 miliardi di dollari USA) nonostante l'esito della richiesta di protezione dalla bancarotta presentata da FTX. 

Secondo Temasek, il loro investimento nell'exchange aveva lo scopo di fornire un'esposizione neutrale e indipendente dal protocollo ai mercati delle criptovalute in cambio di un modello di reddito basato sulle commissioni.

Abbiamo investito 210 milioni di dollari per una quota di minoranza di circa l'1% in FTX International e 65 milioni di dollari per una quota di minoranza di circa l'1,5% in FTX US, in due round di finanziamento da ottobre 2021 a gennaio 2022. Il costo del nostro investimento in FTX è stato pari allo 0,09% del valore netto del nostro portafoglio di 403 miliardi di dollari di Singapore al 31 marzo 2022.

Temasek

Temasek non aveva assolutamente alcuna esposizione alle attività digitali quotate in borsa.

La società ha ammesso di aver condotto una due diligence su FTX, un processo durato 8 mesi tra febbraio e ottobre 2021. La società ha verificato i bilanci della borsa, che sono risultati in regola, e ha svolto una due diligence sulla conformità normativa e sulla sicurezza informatica. Esperti di sicurezza informatica e legali hanno condotto revisioni legali e normative degli investimenti. 

La due diligence non ha chiaramente mitigato tutti i rischi. Il loro investimento era costituito da una quota di circa l'1% e pertanto non garantiva un posto nel consiglio di amministrazione. 

Controllo parlamentare

I legislatori di Singapore non hanno preso la questione alla leggera. Terranno sotto torchio Temasek per tre giorni a partire dal 28 novembre, concentrandosi in particolare sugli investimenti dell'azienda nell'exchange e sulla regolamentazione delle criptovalute nel Paese.

Le sedute parlamentari contribuiranno a delineare le leggi sulla regolamentazione dei criptovalute a Singapore. Temasek è tuttavia titubante nell'affermare di non essere una società di investimento privata e di gestire solo fondi del precedente governo. Il governo investe nella società e ne dichiara annualmente i dividendi.

I parlamentari dell'opposizione del Partito dei Lavoratori hanno mostrato particolare interesse per gli investimenti di Temasek e del fondo sovrano di Singapore GIC.

Tra le opinioni espresse dai parlamentari figurano:

• Misure adottate da MAS per ridurre i rischi del trading di criptovalute, misure adottate da GIC e Temasek per implementarle.
• Il Ministero delle Finanze tracgli investimenti di Temasek e GIS
• Presenza di normative che garantiscano la due diligence da parte dei principali enti statutari che gestiscono i beni della pubblica amministrazione.
• Il governo valuterà l'aggiunta di Temasek e GIC all'ambito di controllo dell'ufficio del revisore generale dei conti e la supervisione da parte del comitato per i conti pubblici.
• Il governo creerà commissioni bipartisan per interrogare Temasek e GIC sulle loro strategie di gestione del rischio e sulle loro prestazioni in mododent.
• Impatto del crollo di FTX e misure di due diligence adottate dagli exchange di criptovalute.
• Trasparenza di Temasek sul valore delle aziende, sui suoi investimenti in FTX e nelle società affiliate
• Fornitura di dati che indicano il numero di investitori esposti a FTX e il valore dei loro investimenti.

I legislatori si aspettano che le società menzionate si conformino e forniscano le informazioni pertinenti, poiché la legge ha avuto ripercussioni sui contribuenti di Singapore.

Singapore è uno dei Paesi più favorevoli alle criptovalute al mondo e non prevede alcuna imposta sulle plusvalenze derivanti dalle criptovalute. Eventuali imprevisti nel settore delle criptovalute costringeranno il Paese ad adottare leggi più severe per proteggere i propri cittadini.