L'administrateur du plan de Terraform Labs a intenté un procès de 4 milliards de dollars contre Jump Trading

L'administrateur nommé par le tribunal supervisant la fermeture et les procédures de faillite de l'ancienne Terraform Labs a intenté un procès de 4 milliards de dollars contre Jump Trading, accusant la société de trading d'avoir sciemment joué un rôle dans son effondrement.

Dans la plainte déposée jeudi devant le tribunal fédéral des États-Unis pour le district nord de l'Illinois, division est, Terraform Labs accuse Jump d'avoir illégalement profité de la montée et de la chute de Terraform par une "manipulation de marché, des accords secrets et un abus d'actifs numériques". 

Le bureau de l'administrateur du plan de Terraform Labs affirme que ces actions ont contribué à gonfler l'écosystème avant de laisser les investisseurs exposés lors de son effondrement. Il cherche à tenir le co-fondateur de Jump, William DiSomma, et le président Kanav Kariya, responsables d'avoir acquis une richesse au détriment de la stablecoin TerraUSD et de sa token sœur, Luna. 

"L'action vise à récupérer de la valeur pour les créanciers et à tenir Jump responsable de l'exploitation de l'écosystème, laissant les investisseurs inconscients supporter les pertes", a écrit le compte X officiel des procédures de faillite Chapter 11 de Terra Money.

Jump Trading a conclu des accords secrets sur les tokens, selon l'administrateur

Selon le procès, Jump et Terraform auraient conclu plusieurs accords secrets à partir de 2019, qui ont donné à l'ancienne plateforme un accès préférentiel aux tokens Luna à des prix fortement réduits. Ces arrangements auraient permis à la société de trading d'accumuler des profits lorsque la valeur marchande de Luna a atteint un plus haut historique en 2022.

Selon un accord cité dans la plainte, Jump a acheté des millions de tokens Luna à 40 cents l'unité. À son apogée, Luna a été négociée au-dessus de 110 $ par token, et selon les documents judiciaires de la Securities and Exchange Commission (SEC), Jump a réalisé environ 1 milliard de dollars en vendant le token à ses plus hauts.

Le procès a également réitéré que ces accords n'ont pas été divulgués au marché public, donnant ainsi à Jump un avantage déloyal sur les investisseurs de détail qui ont acheté des tokens sans connaître la structure réelle de l'écosystème. Les arrangements, selon l'administrateur, ont faussé les prix du marché et caché plusieurs faiblesses fondamentales dans le token Luna et les activités de Terraform.

S'exprimant au Wall Street Journal, une porte-parole de Jump a rejeté les allégations et a qualifié le procès d'une tentative du camp de Do Kwon de détourner leur responsabilité dans la chute de l'émetteur de token numérique. 

"Il s'agit d'une tentative désespérée de Terraform Labs de rejeter la faute et la responsabilité financière sur les crimes commis par Do Kwon. Nous nous défendrons vigoureusement contre ces allégations infondées", a-t-elle déclaré.

Jump Trading a soutenu TerraUSD en coulisses

Terraform Labs a ajouté ses accusations légales contre Jump Trading, affirmant qu'elle est intervenue secrètement pour soutenir TerraUSD, la stablecoin algorithmique de Terraform, et a aidé à tromper le public en lui faisant croire que le système fonctionnait comme prévu.

Terraform s'est effondré en 2022 après que TerraUSD a perdu son ancrage paritaire de un pour un avec le dollar américain, et Luna, le « stabilisateur du système », a chuté à près de zéro seulement trois jours après la rupture de l'ancrage. Le crash soudain a effacé environ 40 milliards de dollars de valeur boursière et a laissé des milliers d'investisseurs avec des coffres vides.

L'administrateur allègue qu'avant l'effondrement final, Jump avait conclu un « accord verbal » avec Terraform pour aider à maintenir l'ancrage de TerraUSD. Cet arrangement aurait été tenu secret pour éviter un examen réglementaire.

Le bureau a insisté sur le fait qu'en mai 2021, lorsque l'UST a brièvement chuté sous le seuil de 1 $ avant de se rétablir, cela était dû à des achats à grande échelle par Jump. La société de trading algorithmique basée à Chicago aurait « induit le public en erreur » en poussant Terraform à annoncer que l'ancrage de l'UST avait été restauré de manière organique.

La Luna Foundation Guard a bénéficié aux responsables de Jump et à Do Kwon

Après la première rupture d'ancrage en 2021, Terraform a créé la Luna Foundation Guard, une réserve destinée à défendre TerraUSD à l'aide de Bitcoin et d'autres actifs cryptographiques. L'administrateur du plan a ajouté que la fondation était dirigée par le fondateur de Terraform, Do Kwon, et Kariya de Jump.

Lorsque TerraUSD a rompu son ancrage à nouveau en mai 2022 et est entré dans ce que l'on appelle une spirale de la mort, l'administrateur affirme que près de 50 000 bitcoins ont été transférés de la fondation à Jump sans aucun accord écrit sur l'utilisation des actifs.

Terraform a déposé le bilan en janvier 2024 et a accepté de verser environ 4,5 milliards de dollars pour régler une action en justice civile pour fraude sur les valeurs mobilières intentée par la SEC. Environ 300 millions de dollars d'actifs ont été récupérés à ce jour pour indemniser les créanciers, selon les déclarations publiques partagées par l'entreprise cryptographique en chute libre.