Le partenariat entre OpenAI et Microsoft est-il en train de s'effondrer ?

La nouvelle responsable des revenus d'OpenAI mise sur Amazon pour développer l'activité de l'entreprise auprès des clients institutionnels, tout en reconnaissant que le contrat de longue date avec Microsoft a freiné la société d'IA.

Denise Dresser, qui a récemment pris la direction des revenus chez OpenAI, a envoyé dimanche une note aux employés exposant sa stratégie pour conquérir davantage de clients commerciaux.

Au cœur de cette stratégie se trouve une nouvelle alliance avec Amazon et la reconnaissance sans détour que les liens de l'entreprise avec Microsoft ont eu un coût.

« Notre partenariat avec Microsoft a été fondamental pour notre succès. Mais il a également limité notre capacité à répondre aux besoins des entreprises là où elles se trouvent, pour beaucoup d'entre elles, il s'agit de Bedrock », a écrit Dresser dans la note de service, obtenue par CNBC.

Amazon Web Services exploite une plateforme appelée Bedrock qui donne aux entreprises accès à un large éventail de modèles d'IA, y compris ceux créés par OpenAI.

Fin février, Amazon a annoncé son intention d'investir jusqu'à 50 milliards de dollars dans OpenAI dans le cadre d'un accord plus vaste entre les deux entreprises. Depuis cette annonce, Dresser a déclaré que le nombre d'entreprises ayant pris contact avec Amazon au sujet de son offre était « impressionnant ».

Microsoft prend ses propres décisions

Microsoft est le principal investisseur d'OpenAI depuis plus longtemps, avec plus de 13 milliards de dollars investis depuis 2019. Cependant, cette relation est devenue plus complexe.

Dans son rapport annuel aux autorités de réglementation, Microsoft a inclus OpenAI aux côtés d'Amazon, Apple, Google et Meta parmi ses concurrents vers le milieu de l'année 2024.

De son côté, OpenAI a discrètement commencé à utiliser d'autres fournisseurs de cloud, tels que CoreWeave, Google et Oracle, pour sa puissance de traitement.

Par ailleurs, Microsoft prend des mesures pour réduire sa dépendance à l'égard d'OpenAI.

Les outils d'IA propriétaires de la société, MAI-Transcribe-1, MAI-Voice-1 et MAI-Image-2, ont été mis à disposition via sa plateforme Azure AI Foundry à la mi-avril.

Pour réduire le coût d'exploitation de l'IA à grande échelle, Microsoft investit également 10 milliards de dollars dans le développement de systèmes d'IA dans des pays comme le Japon et la Thaïlande en utilisant ses propres puces propriétaires, les Maya 200 et Cobalt 200.

Tout cela survient juste avant un moment crucial pour Microsoft. L'entreprise doit publier ses résultats du troisième trimestre fiscal 2026 le 29 avril.

Les analystes prévoient que Microsoft affichera un bénéfice par action ajusté de 4,04 dollars, soit une augmentation de 16,8 % par rapport à la même période l'an dernier.

Mais les investisseurs suivent de près la croissance d'Azure, le service cloud de Microsoft. Celle-ci a récemment ralenti à un rythme de 39 % sur un an.

Les analystes de Bernstein ont indiqué que si une partie des dépenses d'investissement record de 37,5 milliards de dollars est consacrée à la construction de modèles d'IA internes, une autre partie de cet investissement génère des rendements solides grâce aux services logiciels.

OpenAI s'attaque à Anthropic

Du côté d'OpenAI, la pression pour développer son activité auprès des entreprises est bien réelle.

Dresser a déclaré que les clients entreprises représentent désormais 40 % du chiffre d'affaires total d'OpenAI et que la société prévoit que cette part égalera celle de son activité auprès des consommateurs d'ici la fin de l'année.

Un concurrent de taille se dresse sur son chemin : Anthropic, dont le modèle Claude s'est solidement implantétrondes entreprises clientes.

Dresser a critiqué les chiffres publiés par Anthropic, affirmant que le chiffre d'affaires annuel déclaré de 30 milliards de dollars de la société est surestimé d'environ 8 milliards de dollars en raison de la manière dont elle comptabilise les revenus provenant de l'argent qu'elle partage avec Amazon et Google.

« Nous publions le chiffre d'affaires net de Microsoft, ce qui correspond davantage aux normes auxquelles nous serions soumis en tant que société cotée en bourse », a-t-elle écrit.

À l'approche du 29 avril, les observateurs de Microsoft scruteront les signes d'une accélération du développement d'Azure AI, de la rentabilité effective de ses outils Copilot et de toute information concernant l'orientation de ses investissements.

Microsoft et OpenAI affirment tous deux que leur collaboration demeure essentielle.

Cependant, les actions entreprises par chaque entreprise révèlent une tout autre réalité : les deux parties se préparent discrètement à poursuivre leur indépendance. En réalité, il s’agit davantage d’une stratégie de couverture judicieuse que d’une rupture imminente.

Les deux entreprises cherchent simplement à réduire les risques de défaillance unique sur un marché hyperconcurrentiel, tout en préservant pour l'instant leur partenariat fondamental.