Le protocole Aave demeure l'une des plateformes de prêt les plus dynamiques. Dans le cadre d'un prochain partenariat, Aave intégrera le jeton BUIDL de BlackRock, lui donnant ainsi accès à un jeton adossé à des bons du Trésor américain à court terme.
Aave ( AAVE ) va mettre en place un nouveau mécanisme de stabilité pour son stablecoin GHO en intégrant ses modules de réserve au token BUIDL de BlackRock. Au lieu de conserver l'excédent de liquidités USDC, Aave utilisera une partie de ses réserves pour émettre des BUIDL .
BUIDL est un Ethereum , adossé à des bons du Trésor américain à court terme. Il offre également un faible rendement à tous ses détenteurs, d'environ 7 millions de dollars par trimestre. À ce jour, une liste restreinte de 18 projets crypto utilisent le jeton BUIDL comme garantie ou comme actif de trésorerie. BlackRock a déjà tokenisé plus de 500 millions de dollars de bons du Trésor via Securitize, créant ainsi une importante concentration de valeur en jetons RWA.
Aave a rejoint la tendance consistant à utiliser des bons du Trésor tokenisés dans DeFi, où plus de 2 milliards de dollars de ces actifs conservateurs ont été tokenisés au cours des deux dernières années.
$ AAVE vient de publier sa proposition de module de stabilité GHO.
Cela permettra des intégrations tierces, notamment avec l'infrastructure BUIDL de BlackRock.
C'est très encourageant. 🧵⬇️ pic.twitter.com/OQ6r3V6L09
— Empereur Osmo 🐂 🎯 (@Flowslikeosmo) 26 août 2024
Le protocole Aave change de nom et se développe sur Base
Aave visait un retour à la croissance en 2024 après des années de stagnation et de pression liée au marché baissier. La semaine dernière, Aave a rebaptisé son site web principal, ainsi que le stablecoin GHO, principale source de liquidités du protocole.
Aave a été relativement oublié durant le marché baissier de 2022 et 2023, les flux se déplaçant vers d'autres DEX et pools de liquidité. Ces dernières semaines, Aave a recommencé à développer sa liquidité et est en trac de surpasser Lido , l'un des protocoles de staking de liquidité les plus actifs.
En août 2024, Aave restait le troisième protocole le plus important en termes de valeur bloquée, après avoir dépassé Maker. Selon DeFi Llama, Aave était en trac voie de dépasser Eigen Layer suite au repli du re-staking de liquidités vers le prêt.
Aave DeFi de couche 2 , s'imposant sur certaines des chaînes rollup les plus actives. Cela Aave de rester compatible avec Ethereum , bénéficiant ainsi d'afflux de liquidités précoces, tout en maintenant des frais réduits. Aave portefeuilles actifs sur ce dernier.
GHO renforce sa présence parmi les stablecoins adossés à des garanties
L'expansion d' Aave se traduit par une offre croissante de stablecoin GHO. En mars 2024, au plus fort du marché, l'offre de GHO était relativement faible, à environ 35 millions de jetons.
Progressivement, le GHO a atteint plus de 120 millions de jetons, soulevant la question de sa pérennité et justifiant l'utilisation des garanties. Le GHO repose sur une offre d'USDC, considéré comme l'un des stablecoins adossés à des monnaies fiduciaires les plus fiables. Aave a adopté une approche plutôt prudente quant à la croissance de son offre de stablecoins, restant en deçà de l'expansion rapide d'Ethena, qui a atteint 3,6 milliards de dollars en USDe.
nombre de détenteurs de GHO reste relativement faible , car cet actif ne s'est pas largement répandu en dehors Aave . De plus, l'offre de ce stablecoin est loin d'égaler celle du DAI, qui dépasse encore les 5,3 milliards de jetons. Malgré cela, les activités de dépôt et de prêt, ainsi que les prêts flash, font Aave un acteur majeur de l' DeFi .
Aave s'efforce désormais de garantir une liquidité suffisante et des garanties fiables. Les analystes prévoient une augmentation de l'offre de GHO à 175 millions de jetons, ce qui permettrait également Aave de lancer des rachats de son actif natif AAVE .
Le AAVE évolue dans une fourchette de prix stable depuis des années, sans franchir significativement ses précédents sommets. L'une des attentes concernant Aave est le lancement d'un système de rachat de tokens . AAVE se situe également près de ses plus bas niveaux face à Ethereum (ETH), les investisseurs anticipant une hausse. Les estimations précédentes concernant AAVE prévoient leur arrêt dans environ trois mois, si la croissance de l'offre de GHO se maintient au rythme actuel.
Aave a déjà mis en place le Smart Burn Engine, un mécanisme susceptible de réduire l'offre d' AAVE et de redistribuer les frais aux détenteurs. Ce rachat et cette destruction d'AAVE sont considérés comme un facteur de hausse majeur pour le cours de l' AAVE . Bien que le rachat soit encore au stade de proposition de gouvernance, il a déjà influencé positivement le marché la semaine dernière.
Après la récente croissance de GHO, AAVE a culminé à plus de 144 $ pour la semaine, avant de retomber à 126,51 $.
Reportage Cryptopolitan de Hristina Vasileva
