تعمل الرسوم المفروضة على بروتوكولات التشفير بمثابة وكيل لتحديد نشاط البروتوكول وقياس تأثيرات السوق الصاعدة. تقيس بروتوكولات ومنصات DeFi عدد المستخدمين وأيام النشاط غير العادية من خلال الرسوم.
ليس هناك شك في أن Bitcoin و Ethereum يحققان معظم الرسوم كل يوم بناءً على حجم شبكتهما. استنادًا إلى التعدين أو مكافأة منتجي الكتل، فإن هذه السلاسل لديها أيضًا نفقات مدمجة فيها. Ethereum هي الرائدة بمتوسط رسوم يومية يزيد عن 5.6 مليون دولار، بينما تنتج Bitcoin قيمة أكبر من خلال مكافآت الكتل.
اقرأ: ثلاث طرق لتجنب الرسوم التي تؤثر على أرباح تداول العملات المشفرة الخاصة بك
بالنسبة للمشاريع الصغيرة، تعكس الرسوم صورة أكثر تعقيدًا، ورسم خرائط للسلوكيات مثل التداول، والتخزين، وسك العملة، وميزاتdent، وحالات استخدام Web3 الأخرى. تعكس الرسوم في هذا السياق تطبيقات المشروع بما يتجاوز المدفوعات والمعاملات البسيطة.
تبرز الرسوم المرتفعة أكثر سلاسل الكتل استخدامًا خلال سوق 2024. وتشمل هذه Binance Smart Chain وArbitrum One وOptimism وPolygon.
تتمتع بروتوكولات DEX ورهانات السيولة الأكثر نشاطًا بأعلى الرسوم. وتشمل هذه Uniswap، و Sushi Swap، Aave، وMaker، وKyberswap، وCurve، وTrader Joe.
Dogecoin هو ذكر مشرف. ولا يزال نشطًا على شبكته الرئيسية ويستخدم للتحويلات بين المحافظ أو البورصات أو البروتوكولات الأخرى. الرسوم المنخفضة تجعل Dogecoin لا تزالtracعلى استخدامها كأصل صافي رئيسي على الرغم من الافتقار إلى التوسع. ترتفع Dogecoin أيضًا دون دعم من تطبيقات DeFi أو DEX الأصلية.
ما هي البروتوكولات الأكثر تكلفة بالنسبة للمستخدمين؟
تهدف معظم البروتوكولات إلى تقديم رسوم ضئيلة وتحقيق الربح من الكميات، لكن بعضها يتحمل تكاليف أعلى لكل مستخدم.
توفر مطابقة المستخدمين النشطين يوميًا مع الرسوم اليومية صورة متنوعة للرسوم لكل مستخدم. تصل رسوم Ethereum إلى ما يزيد عن 14 دولارًا لكل مستخدم عادي بين الشبكات شائعة الاستخدام. يعد تداول المشتقات عبر السلسلة مكلفًا أيضًا، حيث يدفع المستخدم العادي رسومًا تزيد عن 300 دولار.
هناك أيضًا فجوة كبيرة بين الشبكات النشطة التي تضم العديد من المستخدمين الصغار والشبكات الأخرى التي تدفع فيها حفنة من الحيتان رسومًا أكبر بكثير.
تعد Base وTelegram و Solana أرخص البروتوكولات لكل مستخدم، والتي تفي بوعدها بالتوسع والاعتماد الشامل.
تعكس الرسوم أيضًا حالة القائد للاتجاه. تحصل شركة Lido Finance على حوالي 50% من جميع رسوم الستاكينغ السائل، وتصل إلى 3.6 مليون دولار يوميًا. بالنسبة لبعض المشاريع، مثل Maker DAO وEthena، لا يمكن التنبؤ بالرسوم، وقد حققت بعض أيام التداول مكاسب ضخمة أثناء سك العملة أو المناسبات الخاصة.
اقرأ أيضًا: أفضل بورصات العملات المشفرة للمقيمين في الولايات المتحدة dent كيفية اختيار الأفضل
تعد Aave أكبر منتج للرسوم بين بروتوكولات الإقراض، حيث تبلغ رسومها 1.36 مليون دولار. تقدم Uniswap رسومًا يومية بقيمة 2.75 مليون دولار، وهي رائدة بين بروتوكولات DEX. تتحمل شركة Convex Finance معظم رسوم إدارة الأصول، مما يصل إلى 177 ألف دولار أمريكي يوميًا.
Bridges و NFT رخيصة نسبيًا، حيث تتقاضى DeBridge رسومًا يومية تبلغ حوالي 45 ألف دولار. تحقق OpenSea، السوق الرائدة في مجال NFT، رسومًا يومية بقيمة 54.7 ألف دولار، حتى أثناء المرحلة البطيئة لتداول NFT.
ما هي الخدمات التي تنمو أو تفشل بناءً على الرسوم؟
قد تشير الرسوم أيضًا إلى روايات العملات المشفرة التي في طريقها للانقراض. لقد تجاوزت Friend.tech، التي كانت ذات يوم إحدى وسائل التواصل الاجتماعي المزدهرة التي تحتوي على عناصر Web3، أداءها المتميز، حيث انخفضت إلى 4.6 ألف دولار في إجمالي الرسوم اليومية.
Ethereum، برسومها غير المتوقعة إلى حد ما، نمو دخل L1 للقائمين بالتعدين. قامت سلاسل L1 بتسريع رسومها منذ نهاية شهر مايو. باختصار، تجاوزت شبكة TRON إجمالي رسوم Ethereumبينما ظلت رخيصة للمستخدمين الفرديين.
كما تجاوزت رسوم Ethereum المتوسط في شهر يونيو، حيث وصلت إلى أكثر من 9.4 مليون دولار خلال 24 ساعة. على الرغم من نشاطها وشعبيتها، إلا أن شبكة Telegram تحصل على رسوم أقل بكثير، حيث بلغ إجماليها 156 ألف دولار في الـ 24 ساعة الماضية.
المصدر: محطة الرمز المميز
يعد سوق المشتقات عبر السلسلة واحدًا من أكثر الأسواق نشاطًا فيما يتعلق بالرسوم. بقيادة GMX ، يعمل السوق بخط أساس قوي بمتوسط رسوم يومية يتراوح بين 500 ألف دولار إلى مليون دولار. في الأيام البعيدة، يصل إجمالي رسوم المشتقات الموجودة على السلسلة إلى ما يقرب من 5 ملايين دولار.
تختلف بروتوكولات التشفير وسلسلة الكتل من حيث البنية، وقد تؤدي بعض الرسوم إلى خفض الأرباح بشكل كبير. للمقارنة، يصل متوسط رسوم بطاقة فيزا إلى 3.96 دولارًا لكل عملية شراء، وعادةً ما يتم أخذها من التجار. رسوم العملات المشفرة منخفضة، لكنها قد تجعل من الصعب على المستخدمين الصغار المشاركة في DeFi ، مما يفضل المستثمرين الأكبر حجمًا.
تقارير مشفرة بقلم كريستينا فاسيليفا
أكاديمية Cryptopolitan: تعبت من تقلبات السوق؟ تعلم كيف يمكن أن تساعدك DeFi سجل الآن
