Эмитент стейблкоинов Circle дебютирует на NYSE Уолл-стрит по цене $31 за акцию

Circle начала публичные торги на Нью-Йоркской фондовой бирже в четверг под тикером CRCL, установив цену первичного публичного размещения (IPO) на уровне $31 за акцию.

Компания продала 34 миллиона акций, собрав $1,05 миллиарда, после увеличения размера размещения из-за сильного интереса. Circle изначально планировала продать 24 миллиона акций по цене $24–$26 за акцию. Этот план просуществовал недолго. Спрос со стороны инвесторов увеличил количество до 32 миллионов, а затем еще до 34 миллионов прямо перед открытием торгов.

Размещение велось JPMorgan, Goldman Sachs и Citigroup, которые также получили 30-дневный опцион на продажу еще 5,1 миллиона акций.

Благодаря этой гибкости общий объем может вырасти еще выше, если рынок сохранит интерес. Акции продолжат торговаться под тикером CRCL, выводя Circle на публичную арену впервые с момента ее основания более десятилетия назад.

Основатель Circle Джереми Аллер называет IPO важным этапом

Джереми Аллер, соучредитель и генеральный директор Circle, опубликовал сообщение в X, чтобы отметить это событие. «Я невероятно горжусь и рад сообщить, что Circle теперь является публичной компанией, листированной на Нью-Йоркской фондовой бирже под тикером $CRCL», — написал он.

Джереми сказал, что начал компанию 12 лет назад с целью «переосмыслить и перестроить» финансовую систему нативно в интернете. Он говорил каждому раннему наемному сотруднику и инвестору, что это будет «многодекадная возможность» создать новый тип платформы.

Джереми описал IPO как «значительный и мощный этап», заявив, что мир теперь готов «начать модернизацию и переход к финансовой системе интернета». Он добавил, что Circle всегда фокусировалась на том, чтобы быть «надежной, прозрачной, соответствующей нормам, этичной и хорошо управляемой».

Теперь, когда компания находится под надзором SEC и NYSE, он считает, что эти стандарты только углубятся. Он завершил свое сообщение благодарностью всем, кто был частью этого пути, и назвал событие большим моментом для роли интернета в мировой экономике.

Circle, которая перенесла свой штаб-квартиру из Бостона в Нью-Йорк в начале этого года, является одной из самых ранних компаний в крипто-индустрии. Компания наиболее известна своим USD Coin (USDC), стейблкоином, привязанным к доллару США и обеспеченным резервами, такими как казначейские облигации.

USDC занимает 27% рынка стейблкоинов, уступая только USDT от Tether, который доминирует с 67%. Это второе место все еще делает Circle одним из самых центральных игроков в глобальной крипто-инфраструктуре.

ARK, финансовые показатели и узкая специализация Circle

Интерес инвесторов к IPO не был случайным. ARK Investment Management Кэти Вуд подала уведомление о том, что планирует купить акции Circle на сумму до $150 миллионов. Такое внимание помогло обосновать увеличение размера размещения.

В отличие от других финтех-листингов — Robinhood, eToro или Block — Circle не занимается множеством направлений бизнеса. Она не предлагает торговлю. Она не продвигает дебетовые карты. Она занимается только стейблкоинами. И именно это делает ее одной из немногих чистых ставок на крипто-инфраструктуру на Уолл-стрит.

Circle заработала $1,68 миллиарда в виде выручки и дохода от резервов в 2024 году, принеся $156 миллионов чистой прибыли. Это снижение по сравнению с $268 миллионами дохода, которые компания отчитала годом ранее при выручке $1,45 миллиарда, но цифры все еще демонстрируют силу. Бизнес прибылен. И прямо сейчас это само по себе выделяет ее среди многих других недавних технологических IPO.

Широкий рынок IPO только недавно начал показывать признаки жизни. После замедления в 2022 году восстановление началось с компаний, таких как eToro, которая подала документы в марте и дебютировала в прошлом месяце.

С момента выхода на публичный рынок акции eToro выросли на 25%. Провайдер инфраструктуры CoreWeave удвоился после своего собственного IPO в марте. За последние несколько недели Omada Health, Chime и даже Klarna подали новые документы.

Но все они имеют более широкие платформы или приложения. Circle — это просто USDC, и эта простота является всей сутью.