Hong Kong testa transações de valor real usando depósitos tokenizados (projeto piloto)

Hong Kong iniciou a fase de testes piloto para depósitos tokenizados e criptoativos (Projeto Ensemble), utilizando transações com valor real. A Autoridade Monetária de Hong Kong (HKMA) afirmou na semana passada que o lançamento representa a transição da iniciativa de um experimento em ambiente controlado para uma liquidação com valor real em produção.

A Autoridade Monetária de Hong Kong (HKMA) descreveu o projeto como fundamental para o roteiro de criptomoedas do país, acrescentando que a cidade está trabalhando para se tornar o centro de criptomoedas da região. Espera-se que o novo projeto piloto opere até 2026 e inicialmente se concentrará em gestão de tesouraria, transações de fundos do mercado monetário tokenizados e liquidez em tempo real.

O banco central de facto de Hong Kong iniciou o ambiente de testes (sandbox) do Projeto Ensemble em agosto de 2024, com o objetivo de integrar a tokenização ao sistema bancário tradicional por meio do e-HKD. O sandbox permitiu que bancos e parceiros do setor experimentassem depósitos tokenizados e testassem a liquidação criptográfica de ponta a ponta. 

A HKMA) também afirmou que o sistema de Liquidação Bruta em Tempo Real (RTGS) do dólar de Hong Kong dará suporte a liquidações interbancárias no âmbito do projeto piloto. Ressaltou ainda que o ambiente será aprimorado ao longo do tempo para suportar a liquidação ininterrupta (24 horas por dia, 7 dias por semana) de moeda tokenizada do banco central (CeBM).

Yue afirma que os conceitos do Ensemble Sandbox já estão disponíveis 

O Diretor Executivo da HKMA, Eddie Yue, afirmou que o EnsembleTX marca um momento crucial na trajetória da HKMA. Ele destacou que os conceitos e detalhes testados no Ensemble Sandbox agora estão em produção e sendo aplicados em transações de valor real para gerar benefícios tangíveis.  

Entretanto, a Autoridade Monetária de Hong Kong (HKMA) afirmou que este marco reforça o papel de Hong Kong como pioneiro na definição do futuro das finanças digitais. A instituição bancária central convidou as partes interessadas com casos de uso inovadores e reais que utilizam depósitos tokenizados a participar neste esforço colaborativo para desenvolver o ecossistema de tokenização em Hong Kong.

“Para ampliar a tokenização de produtos de investimento, a interoperabilidade é fundamental… Um passo crucial nessa direção é a iniciativa anunciada hoje pela HKMA, que permitirá gradualmente a liquidação interbancária de depósitos tokenizados em tempo real, 24 horas por dia, 7 dias por semana.” 

–Julia Leung, CEO da Comissão de Valores Mobiliários e Futuros (SFC)

Leung afirmou que a SFC está empenhada em trabalhar com a HKMA e os participantes do mercado para impulsionar casos de uso de tokenização, aproveitando o Ensemble TX. Ela acredita que isso ajudará a estabelecer um ecossistema financeiro dinâmico e preparado para o futuro em Hong Kong. 

HSBC conclui primeira transação no EnsembleTX 

O Hongkong and Shanghai Banking Corporation concluiu a primeira transação na EnsembleTX em 13 de novembro. A Ant International transferiu US$ 489.000 (aproximadamente HK$ 3,8 milhões) nessa transação inaugural para sua carteira mantida em outro banco local. Vincent Lau, chefe global de Dinheiro Digital e Soluções Globais de Pagamentos do HSBC, afirmou que a interoperabilidade representa um passo crucial para que Hong Kong se torne um polo global de inovação em criptomoedas. 

O Standard Chartered Bank (Hong Kong), uma subsidiária do Standard Chartered PLC, também concluiu duas transações alavancando dois casos de uso de valor real no EnsembleTX. O primeiro caso envolveu transferências interbancárias de depósitos tokenizados entre entidades da Ant International. Já o segundo caso envolveu a transferência de depósitos tokenizados para auxiliar a Futu Securities International (Hong Kong) a subscrever o fundo de mercado monetário (MMF) tokenizado da China Asset Management (Hong Kong).  

Mary Huen, CEO do Standard Chartered (Hong Kong) e da Grande China e Ásia do Norte, afirmou que o sucesso desses casos de uso de transações com valor real demonstra o enorme potencial dos ativos tokenizados para facilitar as liquidações interbancárias. Ela também observou que os depósitos tokenizados desempenharão um papel fundamental na próxima geração da infraestrutura do mercado financeiro.

O Discurso sobre Políticas de 2025 revelou planos para impulsionar o Projeto Ensemble, incentivando os bancos comerciais a introduzir depósitos tokenizados e a promover a negociação em tempo real de ativos tokenizados. A Autoridade Monetária de Hong Kong (HKMA) e a Comissão de Valores Mobiliários e Futuros (SFC) colaborarão para promover as aplicações práticas da tokenização em uma ampla gama de classes de ativos. Ambas também se comprometeram a expandir os casos de uso do EnsembleTX para abranger mais setores da indústria financeira.