As ações da AMD disparam mais de 3% com a entrada da Microsoft no lançamento do Helios, intensificando a rivalidade com a Nvidia

As ações da AMD subiram quase 5% na segunda-feira, após o anúncio da empresa de semicondutores de que ela e a Microsoft estavam fortalecendo sua parceria comercial, com a Microsoft concordando em integrar a nova tecnologia de IA em escala de rack da AMD em seus data centers.

Os investidores agora têm mais motivação para apoiar a AMD como uma concorrente legítima, já que a medida é vista como um desafio direto à hegemonia da Nvidia no mercado de processadores para data centers.

A AMD está se preparando para lançar o Helios, seu primeiro sistema de IA em escala de rack, para uma lista de clientes que agora inclui a Microsoft, após passar cerca de dez anos tentando recuperar sua relevância.

Além disso, o sistema é o primeiro substituto significativo para os produtos Grace Blackwell e Vera Rubin da Nvidia, colocando a AMD em rivalidade direta com a fabricante de chips mais valiosa do mundo pela primeira vez em anos.

Neste momento, as ações da AMD estão sendo negociadas em torno de US$ 512, um aumento em relação ao fechamento anterior de US$ 495,76.

O que o acordo abrange

A Microsoft anunciou na segunda-feira que implementará a solução AMD Helios Rackscale em todos os seus data centers, onde gerenciará tarefas de IA de ponta para os serviços de IA do Azure, a Microsoft e seus clientes de IA.

Além disso, a Azure, divisão de computação em nuvem da Microsoft, apresentará duas novas linhas de máquinas virtuais equipadas com processadores EPYC da AMD.

Uma linha de produtos destina-se a IA ativa e fluxos de dados, enquanto a outra foi projetada para projetos de semicondutores.

Além disso, a empresa está utilizando com mais frequência as Unidades de Processamento de Dados Pensando da AMD.

A AMD afirmou que começará a fornecer o sistema à Microsoft e a outros compradores ainda este ano, embora não tenha divulgado as condições financeiras exatas nem a quantidade de computadores encomendados.

“Por meio de nossa colaboração com a AMD, estamos expandindo o portfólio de infraestrutura do Azure com o AMD Helios para oferecer aos clientes o desempenho, a escalabilidade e as opções de que precisam para criar e executar a próxima geração de aplicativos de IA”, disse Satya Nadella, presidente e CEO da Microsoft.

A CEO da AMD, Lisa Su, também comentou sobre o acordo, dizendo: "Estamos animados em expandir nossa parceria com o @Azure para implementar o @AMD Helios com nossas mais recentes GPUs MI455X, CPUs Venice e rede Pensando."

A Tata Consultancy Services, a maior empresa de TI da Índia, a Meta, a OpenAI, a Oracle e a Microsoft estão entre as primeiras a adotar essa tecnologia, disputando o máximo de poder de processamento possível.

Segundo a AMD, oito das dez maiores empresas de IA estão atualmente usando suas GPUs Instinct.

A Microsoft, assim como as outras empresas, precisa cada vez mais de capacidade de processamento, especialmente à medida que avança na criação de seus próprios modelos de IA e aumenta os gastos com pesquisa.

O Helios combina processadores EPYC Venice, hardware de rede Pensando, software ROCm e GPUs AMD Instinct MI455X.

Tem como objetivo gerenciar tarefas extensas de treinamento e inferência de IA como uma plataforma aberta e integrada.

Lisa Su afirmou que o Helios oferece "benefícios significativos" em relação aos sistemas de rack da Nvidia "quando se trata de inferência, largura de banda de memória e capacidade de memória"

A AMD não divulgou preços, mas a empresa de pesquisa Futurum Group estimou o custo provável do Helios entre US$ 5 milhões e US$ 5,5 milhões por rack.

Em comparação, as estimativas para o sistema de rack de segunda geração da Nvidia, o Vera Rubin, variam entre US$ 3,5 milhões e US$ 4 milhões.

O desafio da AMD ao domínio da Nvidia no mercado

Segundo o Futurum Group, a Nvidia detém atualmente mais de 95% do mercado de GPUs para data centers. A AMD está com cerca de 4,5%.

No entanto, Daniel Newman, CEO e analista do Futurum Group, acredita que o Helios pode mudar significativamente esses números. "Acredito que há um caso significativo em que a AMD terá um desempenho excepcional e poderá atingir 20% ou 25%", disse ele. "Isso representa centenas de bilhões de dólares em receita, aliás."

Em resposta, Wall Street expressou alguma esperança.

A KeyBanc manteve seu preço-alvo de US$ 725 e sua recomendação de compra para as ações da AMD, indicando uma perspectiva mais otimista e a expectativa de melhores resultados devido à demanda por processadores para servidores e inteligência artificial.

William Blair iniciou sua cobertura da AMD de formadentcom uma classificação de Desempenho de Mercado, destacando o potencial crescente da empresa em infraestrutura de IA, à medida que a demanda por GPUs e CPUs continua aumentando.