Aave considera rendimentos em doações caritativas, afastando-se do exploit rsETH

A Aave está considerando um mecanismo radical que permitiria aos usuários doar os rendimentos de seu capital depositado para causas humanitárias, mantendo ainda o acesso ao seu principal.

A proposta foi publicada no fórum de governança do protocolo de empréstimos como um “Temp-Check” para medir o sentimento da comunidade e está sendo vista por alguns setores como a primeira demonstração de estabilização do protocolo após um dos episódios mais danosos de sua história.

A Aave atualmente detém US$ 14.62 bilhão em valor total bloqueado (TVL), de acordo com a DeFiLlama, enquanto seu token nativo AAVE está atualmente negociado a $88.05, caindo 2.8% nas últimas 24 horas.

O que a Aave está realmente propondo?

O post de governança, intitulado “Camada de Doação Caritativa Preservadora do Principal para o App Aave”, descreve um sistema no qual os usuários depositam moeda fiduciária ou ativos cripto na infraestrutura existente de geração de rendimentos da Aave.

Seu principal permanece intacto e acessível a qualquer momento, mas o rendimento produzido por esses depósitos é automaticamente redirecionado para uma causa caritativa escolhida pelo depositante. A proposta prevê o apoio a uma variedade de iniciativas humanitárias, onde há rastreamento transparente on-chain de como os fundos são alocados e quais resultados são alcançados.

O mecanismo foi projetado para abordar o que os autores da proposta descreveram como problemas com caridades e doações tradicionais. Os autores apontaram que a configuração atual faz com que os doadores se separem permanentemente de seu capital. Também destacou que as organizações humanitárias lutam com fluxos de caixa imprevisíveis e que a visibilidade sobre como os fundos são usados permanece limitada.

As soluções propostas para o problema são que “os usuários depositam fiduciário ou cripto mantendo acesso ao seu principal.”

Esse capital depositado é então direcionado para infraestrutura financeira geradora de rendimentos, neste caso, uma baseada na Aave. O rendimento gerado é então alocado para causas ou iniciativas humanitárias escolhidas pelo usuário.

O post afirmou que a infraestrutura on-chain traz transparência para o fluxo de fundos e alocação caritativa, permitindo ao mesmo tempo fluxos de financiamento contínuos para as caridades.

A proposta, se for aceita, espelharia a pressão que levou a Fundação Ethereum a comprometer-se a fazer staking de ETH para financiar seus compromissos, em vez de vender permanentemente de seu estoque quando precisa financiar uma causa. 

Vitalik Buterin, co-fundador da Ethereum, que também é um doador regular para causas caritativas e projetos DeFi, também poderia teoricamente encontrar boa utilidade na proposta da Aave. 

O que aconteceu com o exploit rsETH?

A proposta vem exatamente um mês após um atacante explorar uma vulnerabilidade na ponte alimentada por LayerZero da KelpDAO, forjando uma mensagem de transferência cross-chain que causou a liberação de 116.500 tokens rsETH da ponte do lado da Ethereum sem qualquer queima correspondente na cadeia de origem. 

O atacante então depositou aproximadamente 89.567 desses tokens sem lastro na Aave como garantia, pegando emprestados cerca de $190 milhões em ETH e ativos relacionados em toda a Ethereum e Arbitrum. Um total de mais de $292 milhões foi perdido, com a Aave perdendo mais de $11,6 bilhões em TVL.

Foi necessário um esforço do ecossistema para mitigar a perda e seu impacto potencial. Alguns protocolos e indivíduos formaram uma coalizão chamada DeFi United; eles levantaram mais de $300 milhões como fundo de alívio para apoiar o esforço de recuperação e restaurar o rsETH. O fundador e CEO da Aave, Stani Kulechov, pessoalmente comprometeram 5,000 ETH ao fundo de alívio.

A crise da Aave realmente acabou?

As evidências sugerem que a pior fase passou. Em 14 de maio, A Kelp DAO reabriu retiradas de rsETH, ponte e reivindicações da EigenLayer como parte de um plano de reinício escalonado. 

Ontem, 17 de maio, A Aave restaurou as proporções normais de empréstimo contra valor para ether encapsulado (WETH) em seis de suas redes V3, incluindo Ethereum Core, Arbitrum, Base, Mantle e Linea, revertendo as restrições de emergência impostas nos dias seguintes ao exploit. Além disso, parte dos fundos roubados que estavam congelados na Arbitrum, $71 milhões em ETH na Arbitrum, foram relatados como movidos para uma carteira controlada pela Aave e subsequentemente queimados.

A proposta de doação filantrópica, nesse contexto, parece ser algo mais do que uma ideia de política. É também um sinal de que a comunidade Aave está pronta para virar a página e articular uma identidade voltada para o futuro para o protocolo, uma identidade enraizada no bem público, e não na gestão de crises.