Aave examine les rendements des dons caritatifs, délaissant l'exploitation de rsETH

Aave envisage un mécanisme radical qui permettrait aux utilisateurs de reverser les revenus de leur capital déposé à des causes humanitaires tout en conservant l'accès à leur capital initial.

La proposition a été publiée sur le forum de gouvernance du protocole de prêt à titre de « sondage temporaire » afin d'évaluer l'opinion de la communauté et est perçue par certains comme le premier signe de stabilisation du protocole après l'un des épisodes les plus dommageables de son histoire.

Aave détient actuellement 14,62 milliards de dollars de valeur totale bloquée Selon DeFitandis que son jeton natif AAVE se négocie actuellement à 88,05 $, en baisse de 2,8 % au cours des dernières 24 heures.

Que propose réellement Aave ?

L’ article sur la gouvernance, intitulé « Couche de dons caritatifs préservant le capital pour Aave », décrit un système dans lequel les utilisateurs déposent de la monnaie fiduciaire ou des crypto-actifs dans Aavel’infrastructure existante de génération de rendement d’

Leur capital reste intact et accessible à tout moment, mais les intérêts générés par ces dépôts sontmaticreversés à une œuvre caritative choisie par le déposant. La proposition prévoit un soutien à diverses initiatives humanitaires, avec un tractransparent et automatisé de l'allocation des fonds et des résultats obtenus.

Ce mécanisme vise à remédier aux problèmes que les auteurs de la proposition attribuent aux organisations caritatives et aux dons traditionnels. Ils soulignent que le système actuel contraint les donateurs à se séparer définitivement de leur capital. Ils mettent également en lumière les difficultés rencontrées par les organisations humanitaires face à l'imprévisibilité de leurs flux cash et le manque de visibilité sur l'utilisation des fonds.

Les solutions proposées à ce problème consistent à ce que « les utilisateurs déposent des devises fiduciaires ou des cryptomonnaies tout en conservant l’accès à leur capital »

Ce capital déposé est ensuite investi dans une infrastructure financière génératrice de rendement, en l'occurrence une plateforme basée sur Aave. Les rendements générés sont ensuite alloués à des causes ou des initiatives humanitaires choisies par l'utilisateur.

L'article indiquait que l'infrastructure blockchain apporte de la transparence aux flux de fonds et à l'allocation des dons caritatifs, tout en permettant des flux de financement continus pour les organisations caritatives.

Si elle est acceptée, cette proposition refléterait la pression qui a conduit la Ethereum Fondation s'engager à immobiliser des ETH pour financer ses engagements, au lieu de vendre définitivement ses réserves lorsqu'elle doit financer une cause. 

Vitalik Buterin, cofondateur Ethereum et donateur régulier à des œuvres caritatives et à des projets DeFi , pourrait lui aussi, en théorie, trouver une utilité à la proposition Aave . 

Que s'est-il passé avec l'exploit rsETH ?

Cette proposition intervient exactement un mois après qu'un attaquant a exploité une vulnérabilité dans le pont LayerZero de KelpDAO, en falsifiant un message de transfert inter-chaînes qui a entraîné la libération de 116 500 jetons rsETH du pont côté Ethereumsans aucune destruction correspondante sur la chaîne source. 

L'attaquant a ensuite déposé environ 89 567 de ces jetons non adossés à des actifs auprès d' Aave en guise de garantie, empruntant ainsi près de 190 millions de dollars en ETH et actifs connexes sur Ethereum et Arbitrum. Au total, plus de 292 millions de dollars ont été perdus, et Aave a subi une perte de plus de 11,6 milliards de dollars en TVL.

Il a fallu un effort collectif de l'écosystème pour atténuer les pertes et leurs conséquences potentielles. Certains protocoles et individus ont formé une coalition appelée DeFi United ; ils ont levé plus de 300 millions de dollars pour constituer un fonds de secours afin de soutenir les efforts de rétablissement et de restaurer le rsETH. Aave Stani Kulechov, fondateur et PDG fait un don de 5 000 ETH à ce fonds.

La crise Aave est-elle réellement terminée ?

Tout porte à croire que le pire est passé. Le 14 mai, Kelp DAO a rouvert les retraits de rsETH, les ponts et les revendications EigenLayer dans le cadre d'un plan de redémarrage progressif. 

Hier, le 17 mai, Aave a rétabli les ratios prêt/valeur normaux pour l'ether enveloppé (WETH) sur six de ses réseaux V3, dont Ethereum Core, Arbitrum, Base, Mantle et Linea, levant ainsi les restrictions d'urgence imposées après l'exploitation de la faille. Par ailleurs, une partie des fonds volés, soit 71 millions de dollars en ETH, qui avaient été gelés sur Arbitrum, aurait été transférée vers un Aave, puis détruite.

Dans ce contexte, la proposition de dons caritatifs dépasse le simple cadre d'une idée politique. Elle témoigne également de la volonté de la communauté Aave de tourner la page et de définir unedentd'avenir pour le protocole, une identité ancrée dans le bien commun plutôt que dans la gestion de crise.