Il mercato azionario statunitense registra enormi guadagni mentre Bitcoin torna al suo slancio

Wall Street è impazzita. Le azioni hanno registrato i maggiori guadagni da quando Trump ha preso di nuovo l'incarico, con il S&P 500 che sale 1.8% e il Nasdaq che schizza 2.5%.

Questo è stato un rally a tutto tondo alimentato da due grandi fattori: un'inflazione inferiore alle aspettative e utili eccezionali dalle grandi banche americane.

Le banche di Wall Street dominano mentre i rendimenti dei Treasury subiscono un colpo

Citigroup, Goldman Sachs e Wells Fargo hanno rubato la scena, ciascuno salendo di circa il 6% grazie a enormi profitti trimestrali.

I dati sull'inflazione di dicembre hanno offerto una piacevole sorpresa. Sebbene l'inflazione headline sia aumentata leggermente al 2,9% dal 2,7% di novembre, l'inflazione core—quella che esclude i costi di cibo ed energia—è in realtà scesa leggermente, attestandosi al 3,2%.

Quel piccolo calo è stato sufficiente per convincere i trader che la Federal Reserve potrebbe finalmente tagliare i tassi di interesse prima del previsto, con luglio che ora sembra più probabile di settembre.

Nel frattempo, il mercato obbligazionario ha risentito degli effetti. Il rendimento del Treasury a due anni—un indicatore chiave per le aspettative sui tassi—è sceso al 4,27%, in calo di 0,1 punti percentuali. Il rendimento a 10 anni, che fissa i costi di prestito a livello globale, è sceso ulteriormente al 4,65%.

Rendimenti più bassi significano che i prezzi delle obbligazioni stanno salendo, segnalando una forte domanda da parte degli investitori desiderosi di bloccare i guadagni prima che la Fed compia qualsiasi mossa. Anche il dollaro ha subito un colpo, scendendo dello 0,2% rispetto a un paniere di valute.

La Fed non taglierà i tassi anytime soon a meno che l'inflazione non inizi davvero a comportarsi. I futures del Dow hanno aggiunto 26 punti all'inizio del giovedì, i futures dell'S&P 500 sono saliti dello 0,35% e i futures del Nasdaq hanno guadagnato lo 0,6%.

La folle corsa di Bitcoin: $100K un giorno, $97K il giorno dopo⟦/N2⟧

Dall'altra parte, nel mondo delle criptovalute, Bitcoin ha deciso di mantenere le cose interessanti. Dopo aver superato la barriera dei 100.000 dollari all'inizio della settimana, BTC è crollato a 97.000 dollari. È il tipo di volatilità che rende i trader di criptovalute ricchi o calvi, a seconda del tempismo.

Il rollercoaster non ha fermato gli investitori istituzionali dal riversarsi. Gli ETF spot su Bitcoin hanno visto afflussi di 723,2 milioni di dollari ieri—un enorme voto di fiducia dai grandi capitali. Gli ETF su Ethereum non sono stati molto indietro, attirando numeri sani anche loro.

I trader di opzioni sono stati altrettanto audaci, accaparrandosi le call su Bitcoin di gennaio con prezzi di esercizio che vanno da 100K a 110K. I contratti di marzo detengono il maggior interesse aperto a 120K, il che ti dà un'idea di dove il mercato pensa che BTC potrebbe dirigersi.

Il dominio di Bitcoin ha subito un colpo, scendendo dal 58,6% al 57,4%. Se scende sotto il 57,3%, i trader di altcoin potrebbero finalmente ottenere il loro momento.