سوق الأسهم الأمريكية يحقق مكاسب هائلة بينما يعود Bitcoin إلى تراجعه

شهدت وول ستريت ارتفاعاً هائلاً. وسجلت الأسهم أكبر مكاسبها منذ عودة ترامب إلى منصبه، حيث ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 1.8% وقفز مؤشر ناسداك بنسبة 2.5%.

كان هذا ارتفاعًا كاملًا مدفوعًا بعاملين رئيسيين: انخفاض التضخم عن المتوقع والأرباح الهائلة من عمالقة البنوك الأمريكية.

تهيمن بنوك وول ستريت بينما تتأثر عوائد سندات الخزانة سلباً

استحوذت شركات سيتي غروب، وغولدمان ساكس، وويلز فارجو على الأضواء، حيث قفزت أسهم كل منها بنحو 6% على خلفية أرباح ربع سنوية ضخمة.

جاءت بيانات التضخم الصادرة في ديسمبر بمفاجأة سارة. فبينما ارتفع معدل التضخم العام إلى 2.9% من 2.7% في نوفمبر، انخفض التضخم الأساسي - الذي يستثني تكاليف الغذاء والطاقة - انخفاضاً طفيفاً، ليصل إلى 3.2%.

كان ذلك الانخفاض الطفيف كافياً لإقناع المتداولين بأن الاحتياطي الفيدرالي قد يخفض أسعار الفائدة في وقت أبكر مما كان متوقعاً، حيث يبدو الآن أن شهر يوليو أكثر ترجيحاً من شهر سبتمبر.

في غضون ذلك، تأثر سوق السندات. فقد انخفض عائد سندات الخزانة لأجل عامين - وهو مؤشر رئيسي لتوقعات أسعار الفائدة - إلى 4.27%، بانخفاض قدره 0.1 نقطة مئوية. كما انخفض عائد السندات لأجل 10 سنوات، الذي يحدد تكاليف الاقتراض عالميًا، إلى 4.65%.

انخفاض العائدات يعني ارتفاع أسعار السندات، مما يشير إلى طلبtronمن المستثمرين الراغبين في جني الأرباح قبل أي تحرك من جانب الاحتياطي الفيدرالي. حتى الدولار تراجع بنسبة 0.2% مقابل سلة من العملات.

لن يخفض الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة في أي وقت قريب ما لم يبدأ التضخم بالانخفاض بشكل ملحوظ. ارتفعت العقود الآجلة لمؤشر داو جونز 26 نقطة في وقت مبكر من صباح الخميس، وصعدت العقود الآجلة لمؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.35%، وزادت العقود الآجلة لمؤشر ناسداك بنسبة 0.6%.

رحلة Bitcoinالمتقلبة: 100 ألف دولار في يوم، و97 ألف دولار في اليوم التالي

في عالم العملات الرقمية، قرر Bitcoin إبقاء الأمور مثيرة للاهتمام. فبعد أن تجاوز حاجز 100 ألف دولار في وقت سابق من هذا الأسبوع، تراجع سعر البيتكوين إلى 97 ألف دولار. هذا النوع من التقلبات هو ما يجعل متداولي العملات الرقمية إما أثرياء أو عاجزين، بحسب التوقيت.

لم يمنع هذا التذبذب المستثمرين المؤسسيين من التهافت على الاستثمار. فقد شهدت صناديق الاستثمار المتداولة Bitcoin تدفقات نقدية بقيمة 723.2 مليون دولار أمس، ما يُعدّ دليلاً قاطعاً على ثقة المستثمرين الكبار. ولم تكن صناديق الاستثمار Ethereum بعيدة عنها، إذ حققت أرقاماً جيدة أيضاً.

كان متداولو الخيارات جريئين بنفس القدر، حيث سارعوا إلى شراء عقود خيارات شراء Bitcoin لشهر يناير بأسعار تنفيذ تتراوح بين 100 ألف دولار و110 آلاف دولار. وتحظىtracشهر مارس بأكبر حجم من الاهتمام المفتوح عند 120 ألف دولار، مما يعطي فكرة عن توقعات السوق لمسار البيتكوين.

تراجعت هيمنة Bitcoin، حيث انخفضت من 58.6% إلى 57.4%. وإذا انخفضت إلى ما دون 57.3%، فقد يحظى متداولو العملات البديلة بفرصة سانحة.