GameStop aumenterà 1,3 miliardi di dollari per acquistare Bitcoin mentre le sue azioni diventano il miglior performer dell'S&P 500

GameStop ha annunciato martedì che prevede di raccogliere 1,3 miliardi di dollari attraverso una vendita privata di Convertible Senior Notes al 0,00% dovute nel 2030, con l'intento chiaro di utilizzare parte del contante per acquistare Bitcoin.

Il consiglio di amministrazione dell'azienda ha approvato la decisione lo stesso giorno, e le azioni sono schizzate dell'11,7% prima della chiusura del mercato, rendendo GameStop il miglior performer dell'S&P 500. L'informazione è stata pubblicata in un ufficiale comunicato stampa di GameStop Corp..

I notes saranno venduti solo alle persone che l'azienda ritiene qualificate come acquirenti istituzionali ai sensi della Regola 144A del Securities Act del 1933. L'affare dà anche agli acquirenti iniziali una finestra di 13 giorni per acquisire fino a 200 milioni di dollari in più di notes, se lo desiderano.

Se quell'opzione completa viene esercitata, il totale potrebbe raggiungere 1,5 miliardi di dollari. La vendita non è pubblica. È privata e non sarà registrata ai sensi di alcuna legge sui titoli federale o statale degli Stati Uniti.

GameStop offre debito senza interessi, rimborso flessibile e una scadenza rigida

I notes non pagheranno interessi. Né mensilmente. Né annualmente. Niente. Il capitale non crescerà nemmeno. Il totale rimane piatto fino al 1 aprile 2030, momento in cui i notes scadono—a meno che non vengano convertiti, riscattati o riacquistati prima di allora.

GameStop ha il pieno controllo su come paga gli investitori quando arriva il momento. Se i detentori scelgono di convertire, riceveranno contanti, azioni ordinarie di Classe A o una combinazione di entrambi. La decide l'azienda. Le azioni di Classe A hanno un valore nominale di 0,001 dollari per azione, e il tasso di conversione, i diritti di riacquisto e altri dettagli saranno finalizzati durante la determinazione del prezzo.

Il prezzo di conversione sarà basato sul prezzo medio ponderato per volume (VWAP) delle azioni di Classe A di GameStop il giorno della determinazione del prezzo, specificamente tra le 13:00 e le 16:00 ora legale orientale. L'azienda non ha ancora fornito una data per quando avrà luogo la determinazione del prezzo.

Nessuna parte di questa offerta sarà registrata ai sensi del Securities Act o di alcuna legge statale sui titoli. Questo significa che nessuno negli Stati Uniti può acquistare o vendere questi notes—a meno che non soddisfi alcune condizioni o esenzioni molto specifiche. I notes, e qualsiasi azione di Classe A che potrebbe risultare dalla loro conversione, sono legalmente bloccati dalla vendita a o per conto di persone negli Stati Uniti a meno che questi termini non siano soddisfatti.

L'azienda ha chiarito che l'annuncio non è un invito ad acquistare o vendere nulla. Non è una proposta, non è una sollecitazione e non fornisce alcuna garanzia. Se l'affare non va a buon fine, non va a buon fine. GameStop non ha promesso nulla riguardo al risultato.

GameStop punta sul Bitcoin mentre i mercati reagiscono alle notizie sui dazi

L'acquisto di Bitcoin non è solo un'idea. È già stato approvato dal consiglio di amministrazione di GameStop. Martedì, il consiglio ha approvato un piano per utilizzare una parte del contante aziendale per acquisire Bitcoin, proprio come ha fatto MicroStrategy. L'azienda ha confermato che questo acquisto sarà fatto in linea con la Politica di Investimento interna di GameStop, ma non ha condiviso come appare quella politica o quanto Bitcoin intendono acquistare.

Lo stesso giorno in cui il piano è stato approvato, le azioni di GameStop sono schizzate. Sono aumentate dell'11,7%, superando ogni altra azione nell'S&P 500. Questo è un grande affare per un'azienda che una volta viveva nel territorio delle meme-stock. L'intera mossa è avvenuta sulle spalle di questo singolo annuncio.

Il mercato generale non sembrava ottimo mercoledì. L'S&P 500 è sceso dell'1,12% a 5.712,20. L'indice Industriale Dow Jones ha chiuso in calo di 132,71 punti, o 0,31%, a 42.454,79. Il Nasdaq Composite ha subito il colpo maggiore, scendendo del 2,04% e chiudendo a 17.899,01. Il calo è stato legato a una giornata difficile per le azioni tecnologiche.

Le azioni di Nvidia sono scese di quasi il 6%, mentre Meta Platforms e Amazon sono scese entrambe di più del 2%. Alphabet, la società madre di Google, ha perso oltre il 3%, e Tesla è scesa di più del 5%. La maggior parte dei danni è arrivata da nuove tensioni sui nuovi dazi.

La Casa Bianca ha detto ai giornalisti che il Presidente Donald Trump rivelerà nuovi dazi sulle importazioni di auto durante una conferenza stampa alle 16:00 ET. La notizia è arrivata proprio prima della chiusura del mercato, inviando le azioni di General Motors e Stellantis in calo di oltre il 3% ciascuna.

L'onda dei dazi non finisce qui. Si prevede che un insieme più ampio di penalità commerciali sarà annunciato la prossima settimana. Martedì, Trump ha detto che i nuovi dazi saranno probabilmente “più indulgenti rispetto ai reciprocità”. Questa è una posizione più morbida rispetto alla retorica passata. I commenti sono seguiti a rapporti precedenti che suggerivano che i nuovi dazi potrebbero essere settoriali, con alcuni di essi persino ritardati.

Ogni parte della volatilità di questa settimana—l'acquisto di Bitcoin, il picco delle azioni, l'offerta di notes e il calo del mercato—è avvenuta in una stretta finestra di due giorni. È molta azione, e nulla di tutto ciò sembra essere un caso isolato.

GameStop è ora ufficialmente immersa nel crypto, accumulando contante attraverso debito privato, e cavalca il bordo dell'S&P 500 come se fosse il 2021 tutto d'un tratto.