Le morosità sui prestiti auto raggiungono un record mentre gli americani faticano a pagare

Gli americani sono sommersi dal debito auto e le conseguenze stanno finalmente emergendo nei numeri. Le morosità sui prestiti auto hanno raggiunto più volte massimi storici nel 2025, con mutuatari in tutto il paese che stanno arretrando… rapidamente.

Secondo i dati di Caribou e della Consumer Federation of America, i consumatori statunitensi devono ora 1,66 trilioni di dollari in prestiti auto, secondi solo ai mutui.

Il 19,3% dei mutuatari paga ora 1.000 dollari o più al mese per le rate delle auto, un numero quattro volte superiore a quello del 2019. Coloro che non riescono a tenere il passo vengono inghiottiti dalle società di recupero crediti. Quest'anno, 2,2 milioni di auto sono state recuperate, il massimo dal Grande Recessione del 2008.

I tagli ai tassi della Fed offrono poco sollievo mentre il rifinanziamento si restringe

Dopo che la Federal Reserve ha tagliato i tassi di interesse a settembre e ottobre, molti americani speravano che questo avrebbe dato loro spazio per respirare, poiché i tassi più bassi storicamente spesso si riversano nei tassi di interesse sui prestiti auto, rendendo possibile il rifinanziamento.

A gennaio 2025, il tasso medio di rifinanziamento auto era dell'8,35%, ma a settembre era sceso al 7,62%, secondo Caribou. Quel calo ha aiutato a ridurre le rate mensili di una media di 157 dollari, sulla base di un calo del 3,82% nei tassi per coloro che hanno bloccato un rifinanziamento in quella finestra.

Ma quella finestra non è aperta per tutti, e la barra del credito per i nuovi prestiti auto si sta innalzando costantemente, e i mutuatari con punteggi di credito subprime stanno venendo esclusi. Lo State of the Automotive Finance Market di Experian mostra un aumento dell'interesse per quelli con credito scadente e meno approvazioni in generale, il che significa che il divario tra coloro che possono rifinanziare e quelli che non possono sta crescendo molto rapidamente.

Mentre si intensificano i problemi sui prestiti, i prezzi dei veicoli nuovi continuano a salire. Secondo Santander Bank, quasi la metà degli americani a reddito medio ha rimandato l'acquisto di un'auto nell'ultimo anno perché semplicemente non potevano permetterselo. Ma ad aprile e all'inizio di maggio, quella domanda accumulata è tornata con forza.

Nel frattempo, Kelley Blue Book ha riportato che il costo medio di un veicolo nuovo era di 48.699 dollari a maggio, un aumento del 2,5% rispetto a marzo, e più del doppio dell'incremento solito visto dalle vendite guidate dai rimborsi fiscali di aprile, che di solito portano solo aumenti dell'1,1%.

I acquirenti con contanti o credito forte hanno colto al volo l'occasione, ma la maggior parte è lasciata a caccia di modelli 2024 e 2025 pre-tariffa che non sono stati ancora venduti. Altri stanno aspettando le promozioni del Labor Day o del Memorial Day, sperando che i concessionari facciano loro uno sconto.

Nonostante il caos, gli acquirenti stanno ancora cercando di trovare un modo per entrare. Le persone con credito meno che perfetto stanno inseguendo prestiti auto "per cattivo credito" o esaminando lender alternativi. Alcuni stanno controllando con le cooperative di credito, altri stanno andando nei lotti buy-here-pay-here.

Ma i tassi elevati non stanno per scomparire. Anche con il range di riferimento della Fed sceso al 3,75%–4,00%, la realtà è semplice: se il tuo credito non è solido, il sistema non è costruito per te.