ASML alza le previsioni di vendita per il 2026 da 36 miliardi a 40 miliardi di euro mentre i produttori di chip diventano ottimisti

ASML ha aumentato le sue previsioni di vendita per il 2026 mercoledì dopo che la società olandese di attrezzature per chip ha superato le stime del primo trimestre sia per ricavi che per profitti.

ASML ha dichiarato di prevedere ora ricavi netti per il 2026 tra 36 e 40 miliardi di euro, rispetto alla precedente stima di 34-39 miliardi di euro. Nel primo trimestre, ASML ha registrato 8,8 miliardi di euro di ricavi netti, superiori ai 8,5 miliardi di euro previsti da LSEG.

Il profitto netto è arrivato a 2,8 miliardi di euro, davanti ai 2,5 miliardi di euro previsti dagli analisti. ASML aveva in precedenza dichiarato che le vendite del primo trimestre sarebbero probabilmente finite tra 8,2 e 8,9 miliardi di euro.

L'CEO di ASML Christophe Fouquet ha dichiarato in un comunicato stampa: "Le prospettive di crescita del settore dei semiconduttori continuano a consolidarsi, trainate dagli investimenti in corso nelle infrastrutture legate all'IA". Ha anche aggiunto: "La domanda di chip sta superando l'offerta. In risposta, i nostri clienti stanno accelerando i loro piani di espansione della capacità per il 2026 e oltre, supportati da accordi a lungo termine con i loro clienti". Le azioni ASML sono rimaste invariate nei primi scambi in Europa. Questo è stato anche il primo trimestre in cui ASML non ha pubblicato i numeri degli ordini, una figura che gli investitori di solito osservano da vicino.

Christophe ha dichiarato mercoledì che gli ordini della società "continuano a essere molto forti". ASML è ampiamente osservata perché costruisce le macchine utilizzate per produrre i semiconduttori più avanzati.

TSMC, Samsung e SK Hynix spingono la domanda di ASML verso l'alto

Il mercato dei chip ha mantenuto la sua alta domanda negli ultimi dodici mesi. Il più grande produttore di chip al mondo, Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. (TSMC), che è anche uno dei maggiori clienti di ASML, ha riportato ricavi record nel primo trimestre la scorsa settimana poiché la domanda di chip per l'IA è rimasta forte.

La memoria è ancora stretta. Una carenza di chip di memoria ha spinto i prezzi di quella parte di mercato a livelli molto elevati. Questi chip sono fondamentali per i sistemi AI e i data center, quindi i produttori si stanno ora preparando ad aumentare la produzione.

I produttori di chip sudcoreani Samsung e SK Hynix stanno pianificando di aumentare la capacità di produzione, il che significa che c'è bisogno di più macchine ASML.

Un altro segnale è arrivato dalla Germania attraverso il produttore di sistemi per chip Aixtron, che ha aumentato la sua guida sui ricavi per il 2026 martedì dopo una domanda più forte per le apparecchiature optoelettroniche. La società si aspetta ora ricavi annuali di circa 560 milioni di euro, più o meno 30 milioni di euro, quando la sua previsione precedente era di 520 milioni di euro con lo stesso margine su entrambi i lati.

L'CEO di Aixtron Felix Grawert ha dichiarato: "La domanda significativamente più forte del previsto dal settore optoelettronico nel primo trimestre è uno sviluppo molto incoraggiante", e ha aggiunto che la società si aspetta che questo trend continui.

Le azioni di Aixtron, già in aumento di oltre il 100% finora nel 2026, sono schizzate di un ulteriore 13% mercoledì e hanno guidato i guadagni sullo Stoxx 600 europeo. Gli analisti di J.P. Morgan hanno sottolineato i forti ordini trimestrali legati al momentum nell'optoelettronica, che viene utilizzata in prodotti come LED, laser e celle solari.

Meta e Broadcom estendono i loro piani per i chip AI fino al 2029

La costruzione non si ferma ai foundry e ai produttori di memoria. Meta e Broadcom hanno annunciato martedì che stanno estendendo la loro partnership sugli acceleratori AI personalizzati e interni di Meta fino al 2029.

Allo stesso tempo, Meta ha dichiarato che il CEO di Broadcom Hock Tan ha detto alla società la scorsa settimana che non si ricandiderà al consiglio di amministrazione di Meta. Hock si è unito al consiglio nel 2024.

Meta ha annunciato di aver impegnato un dispiegamento iniziale di 1 gigawatt dei suoi acceleratori di addestramento e inferenza, e si prevede che l'accordo crescerà fino a raggiungere diversi gigawatt di chip basati sulla tecnologia Broadcom. Broadcom ha dichiarato che i chip MTIA saranno i primi silicon AI costruiti su un processo a 2 nanometri.

In un comunicato, Mark Zuckerberg ha dichiarato: "Meta sta collaborando con Broadcom nella progettazione di chip, nel packaging e nelle reti per costruire la massiccia base di calcolo di cui abbiamo bisogno per fornire superintelligenza personale a miliardi di persone."

Le azioni di Broadcom sono salite del 3% nel trading post-risposta dopo la notizia, mentre le azioni di Meta sono rimaste invariate. Durante la chiamata sugli utili di marzo di Broadcom, Hock ha dichiarato: "Ora, contrariamente alle recenti relazioni degli analisti, la roadmap degli acceleratori personalizzati di Meta, MTIA, è viva e vegeta. Stiamo spedendo ora e, in effetti, per la prossima generazione di XPUs, scaleremo a diversi gigawatt nel 2027 e oltre."

Meta ha presentato quattro nuove versioni dei suoi chip MTIA a marzo. Ha introdotto per la prima volta il silicon personalizzato nel 2023, dopo sforzi simili da parte di Google e Amazon.