Les entreprises spécialisées dans l'intelligence artificielle se livrent à une véritable course à la construction de vastes centres de données, mais les revenus générés ne suivent pas le même rythme. C'est le constat dressé par Bain & Co., qui estime que le déficit de revenus pourrait être bien plus important qu'on ne le pensait.
Dans son rapport annuel sur les technologies mondiales, Bain estime que d'ici 2030, les fournisseurs d'IA auront besoin d'environ 2 000 milliards de dollars de chiffre d'affaires annuel cumulé pour financer la puissance de calcul nécessaire à la satisfaction de la demande. Le cabinet indique que le chiffre d'affaires réel devrait être bien inférieur à cet objectif, d'environ 800 milliards de dollars, car les efforts déployés pour générer des revenus sont inférieurs au rythme des investissements dans la capacité des centres de données et les infrastructures connexes.
Ces prévisions soulèvent de nouvelles interrogations quant aux valorisations et aux modèles économiques du secteur. L'intérêt pour des produits comme Gemini de Google et ChatGPT, conjugué aux efforts déployés par les entreprises du monde entier dans le domaine de l'IA, fait exploser les besoins en puissance de calcul et en électricité. Cependant, les économies et les nouveaux revenus que l'IA peut générer ne progressent pas aussi vite que les coûts, selon Bain.
« Si les lois actuelles de mise à l'échelle se confirment, l'IA exercera une pression croissante sur les chaînes d'approvisionnement mondiales », a déclaré David Crawford, président du pôle technologique mondial de Bain.
Les dépenses en IA explosent, OpenAI privilégiant la croissance au profit
OpenAI enregistre des pertes de plusieurs milliards de dollars chaque année, privilégiant pour l'instant la croissance à la rentabilité, tout en prévoyant d'atteindre cashd'ici 2029. Bain n'a pas évalué l'impact potentiel sur les principaux acteurs de l'IA si la rentabilité reste hors d'atteinte à l'approche de 2030. La veille, Nvidia et OpenAI avaient annoncé un partenariat pour la construction de gigantesques centres de données, comme l'a rapporté Cryptopolitan.
Les investissements dans l'IA continuent de progresser rapidement. D'après Bloomberg Intelligence, Amazon, Microsoft et Meta devraient porter leurs dépenses annuelles combinées en IA à plus de 500 milliards de dollars d'ici le début des années 2030. Une vague de nouveaux modèles, notamment ceux d'OpenAI et du chinois DeepSeek, alimente la demande de services d'IA et incite l'ensemble du secteur à investir davantage.
D'après Bain, les besoins mondiaux en puissance de calcul pour l'IA pourraient atteindre 200 gigawatts d'ici 2030, les États-Unis en représentant environ la moitié. Si les avancées matérielles et algorithmiques pourraient alléger la charge, les problèmes d'approvisionnement ou la disponibilité limitée de l'énergie pourraient néanmoins freiner le développement de cette technologie, indique le cabinet.
Parallèlement aux investissements dans la puissance de calcul, les entreprises leaders en IA investissent massivement dans le développement de produits. L'un des axes prioritaires est la création d'agents d'IA capables d'exécuter des tâches complexes avec un minimum d'instructions, imitant ainsi certains aspects des processus humains.
Au cours des trois à cinq prochaines années, Bain estime que les entreprises consacreront jusqu'à 10 % de leurs budgets technologiques globaux au développement de capacités d'IA essentielles, notamment les plateformes d'agents.
Bain prévoit une croissance quantique et des essais robotiques précoces
Bain anticipe une forte croissance de l'informatique quantique, un domaine émergent qui, selon le cabinet, pourrait générer environ 250 milliards de dollars de valeur marchande dans les secteurs de la finance, de la pharmacie, de la logistique et des sciences des matériaux. Plutôt qu'une percéematic , Bain prévoit une adoption progressive, avec une utilisation initiale dans des domaines spécifiques au cours de la prochaine décennie, suivie d'une généralisation.
Les robots humanoïdes attirent les investissements et sont de plus en plus souvent testés, mais leur déploiement à grande échelle reste encore à ses débuts et dépend fortement de la supervision humaine, selon Bain. Le succès commercial dépendra de la préparation de l'écosystème environnant : fournisseurs de matériel, plateformes logicielles et services clients. Les entreprises qui mèneront des projets pilotes en premier seront probablement celles qui donneront le ton au secteur.
L'étude de Bain révèle une demande croissante en puissance de calcul et en énergie, tandis que les revenus risquent de ne pas suivre le rythme. On observe un déploiement rapide des infrastructures, une monétisation accrue et l'arrivée progressive de nouvelles technologies, les entreprises pionnières étant en mesure d'orienter les évolutions futures.
