Terraform Labs desafía a la SEC por una multa injusta de 5.300 millones de dólares

Terraform Labs y su director ejecutivo, Do Kwon, han enfrentado cargos sustanciales por parte de la Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos (SEC). Según la SEC, han estado involucrados en un fraude que involucra más de $4 mil millones en ventas de tokens no registrados. Unos de los principales tipos de monedas son las criptomonedas LUNA y UST.

UST, una moneda emitida algorítmicamente, ya no mantuvo su vinculación con el dólar estadounidense, lo que provocó que el precio de mercado se desplomara en aproximadamente 40 mil millones de dólares en 2022. Sin embargo, el equipo legal de Terraform ha refutado los cargos mostrados por la SEC en general de acuerdo con la suma de la multa de aproximadamente 5.3 mil millones de dólares.

Terraform se opone a una multa de 5.300 millones de dólares

El punto álgido del conflicto llegó cuando el jurado de Nueva York dictaminó, el 5 de abril de 2024, que tanto Terraform como Kwon estaban equivocados al cometer fraude. El último día del juicio de dos semanas concluyó con una sentencia que podría suponer un castigo considerable para el sector de las criptomonedas. 

No obstante, los abogados de Terraform creen que la mayoría de las ventas de la criptomoneda estable UST se realizaron en países distintos a Estados Unidos. Argumentan que la SEC no ha aportadotronque demuestren un vínculo entre las pequeñas operaciones de Terraform en Estados Unidos y las cuantiosas pérdidas financieras señaladas.

Tras la sentencia, la SEC exige medidas financieras, argumentando que servirá de modelo para la empresa. Como se indicó, la comisión instó a tomar medidas concretas y efectivas contra conductas indebidas explícitas en el sector de las criptomonedas. Por otro lado, los abogados de Terraform argumentan que la sanción es demasiado alta y que no merece nada, afirmando que la compensación financiera adecuada para los clientes podría rondar el millón de dólares.

Mientras tanto, la defensa de Terraformdent de la expansión internacional de su actividad comercial. El 1 de mayo de 2024, los abogados de Terraform presentaron una respuesta argumentando la falta de autoridad y la insuficiencia de pruebas de la SEC. Argumentaron abrumadoramente que la mayoría de las transacciones no se realizaron dentro del territorio estadounidense y que no merecían multas tan elevadas bajo la jurisdicción estadounidense.

Además, los abogados defensores justificaron esa postura porque todo se realizó en Corea y Singapur. Argumentó que su papel en las operaciones aliadas sería el que tendría la mínima influencia predecible en las operaciones estadounidenses. En otra presentación, Terraform se apresuró a comprobar la versión de la SEC, cuestionando su veracidad. Los representantes legales del bufete criticaron la falta de pruebas de la SEC que vincularan a los sospechosos con la gran magnitud de las pérdidas que la SEC alegaba.

Grewal destaca el cumplimiento en el sector de las criptomonedas

La SEC, a través de su presidente de la División de Cumplimiento Normativo, Gurbir Grewal, enjel fallo judicial. Grewal reiteró la necesidad de cumplimiento normativo en el sector de las criptomonedas y se refirió a las devastadoras pérdidas de los inversores que se evidenciaron en el caso reciente. Sostuvo que la decisión representa un punto crucial para el creador del marco regulatorio, cuyo objetivo es recompensar a quienes actúan en pro del bien común y desalentar a quienes tienen malas intenciones.

Este caso judicial demuestra no solo la cuidadosa investigación y las precauciones aplicadas a la industria de las criptomonedas en EE. UU., sino también una creciente muestra de la debida atención y una regulación cautelosa. Si el nuevo juicio concluye con un fallo aún no emitido, se espera que el veredicto final determine no solo el futuro de Terraform Labs y sus operaciones, sino también cómo otras empresas de criptomonedas interactuarán con el régimen regulatorio y buscarán cumplirlo, en particular en lo que respecta a sus operaciones internacionales.