El crecimiento de la nube de IA de Alibaba alcanza el 34%: la división minorista china finalmente se recupera

Alibaba reportó un crecimiento del 34% en su unidad de nube para el trimestre de septiembre, arrastrando los ingresos totales hacia arriba un 5% hasta 247.800 millones de yuanes (35.000 millones de dólares) a pesar de una caída pronunciada en las ganancias a 20.990 millones de yuanes, según el informe de ganancias.

El aumento en la nube provino de su plataforma Qwen, a la que la empresa ha empujado al frente de su campaña de IA. Pero las ganancias sufrieron un golpe ya que Alibaba vertió dinero en descuentos al consumidor, nuevos centros de datos y desarrollo de IA.

Las ventas de comercio electrónico de la empresa dentro de China aumentaron un 16%, mostrando que aún está en la lucha contra JD.com y Meituan.

Esa división ayudó a estabilizar los números generales, aunque la factura de marketing se duplicó más de lo esperado. Los inversores respondieron temprano, ya que las acciones de Alibaba cotizadas en EE. UU. saltaron más del 2% en el comercio premercado.

Eddie Wu desestima los temores de burbuja de IA, intensifica las inversiones

Eddie Wu, el CEO, dijo a los analistas el martes que la empresa no se preocupa por las advertencias de sobreinversión.

«Mirando hacia adelante los próximos tres años, realmente no vemos mucho problema en términos de una supuesta burbuja de IA», dijo Eddie.

Esa opinión lo pone en desacuerdo con su propio presidente, Joe Tsai, quien, en marzo, señaló cómo empresas como Amazon, Meta y Microsoft estaban construyendo más de lo que justificaba la demanda. Esas tres han visto sus acciones recibir un golpe recientemente a medida que las preguntas sobre los retornos de IA se vuelven más fuertes.

Pero Eddie está acelerando a fondo. Confirmó que Alibaba seguirá gastando para construir «agresivamente» infraestructura y modelos, incluyendo semiconductores nacionales, para evitar las prohibiciones de chips de EE. UU. Ese esfuerzo está siendo liderado por T-Head, su brazo de chips interno, que ahora está intentando competir con Huawei.

Ese no es un plan barato. Alibaba se comprometió con 380.000 millones de yuanes durante tres años, muy por encima de los recientes 1.800 millones de dólares de Tencent en capex relacionado con IA. Incluso con las acciones de IA globales enfriándose, empresas chinas como Alibaba han evitado lo peor del daño porque su gasto no está tan hinchado… aún.

Pero Alibaba ahora va muy por delante del resto. Eddie dijo que la empresa está corriendo para mantenerse al día con la demanda, no solo construyendo para el hype. «Nuestra infraestructura de servidores de Alibaba Cloud está seriamente rezagada respecto a la tasa de crecimiento de los pedidos de los clientes. Nuestro backlog de pedidos continúa expandiéndose», dijo .

La aplicación Qwen se dispara mientras los rivales construyen sus propios chatbots

Alibaba relanzó la aplicación móvil Qwen a principios de este mes. El producto atrajo a 10 millones de usuarios en solo cuatro días, convirtiéndolo en uno de los lanzamientos de IA más rápidos en China. La aplicación está destinada a evolucionar en un agente de IA completo que pueda completar tareas como comprar en Taobao, reservar viajes, manejar educación y ofrecer herramientas de mapas.

Este lanzamiento llega en un campo abarrotado. Doubao de ByteDance ya ha alcanzado 172 millones de usuarios activos mensuales, mientras que Yuanbao de Tencent se monta en WeChat y se prepara para construir una capa de IA en la aplicación.

Ninguna de estas aplicaciones, incluida Qwen, está generando dinero directamente, y no hay señales de que los usuarios chinos quieran pagar por suscripciones.

Aún así, con OpenAI y Google prohibidos en China, Alibaba solo compite con empresas nacionales. Pero la situación del suministro de chips es tensa.

Gracias a las restricciones de EE. UU., los GPUs Nvidia más avanzados están fuera de alcance. Las opciones locales son limitadas, pero Alibaba y Huawei están trabajando en ello.

Mientras tanto, la empresa está viendo señales de una recuperación en el gasto local, especialmente en el quick-commerce, la entrega rápida de comida y bienes. Los ejecutivos dijeron que quieren hacer crecer el valor bruto de mercancías en el quick-commerce a 1 billón de yuanes dentro de tres años.

Ese tráfico de consumidores ayuda a alimentar otras plataformas de Alibaba.

Pero mantener los costos bajos mientras se persigue el crecimiento tanto en la nube como en la tecnología del consumidor será lo principal que los inversores observen. La apuesta de Eddie es que la IA dará frutos, si la infraestructura no colapsa bajo el peso de la demanda primero.