KI-Regulierung: Branchenverbände besorgt über Technologiefortschritt

Um potenzielle Auswirkungen sorgfältig zu bewerten, haben mehrere prominente Handelsverbände die US-Börsenaufsichtsbehörde (SEC) formell um eine Verlängerung der Kommentierungsfrist für den Vorschlag der Agentur zur Regulierung der künstlichen Intelligenz im Finanzsektor gebeten. Der Vorschlag, den die SEC letzten Monat vorgestellt hat, hat bei Unternehmen Bedenken ausgelöst, dass seine Umsetzung die technologische Innovation ersticken könnte.

Der Ruf nach mehr Zeit

Angeführt von Handelsgruppen wie der US Chamber of Commerce, der Securities Industry and Financial Markets Association und der Investment Adviser Association haben diese gemeinsam eine zweimonatige Verlängerung der bestehenden Frist für öffentliche Kommentare angefordert. Das aktuelle Stichtagsdatum für Einreichungen, das derzeit auf den 10. Oktober festgelegt ist, bietet nach Ansicht dieser Gruppen nicht genügend Zeit für eine gründliche Analyse und Formulierung von Antworten.

Eine „abschreckende Wirkung“ auf die Innovation

In einem Brief an die SEC argumentierten die Gruppen, dass der vorgeschlagene Erlass die Technologieeinführung im Finanzbereich nachteilig beeinflussen könnte, wenn er ohne ausreichende Berücksichtigung erlassen wird. Durch die Auferlegung strenger Anforderungen an die Nutzung von KI durch Unternehmen befürchten sie, dass die Regulierung direkte Vorteile wie beschleunigte Berichtsfähigkeiten und indirekte Gewinne wie Kostensenkungen durch operative Effizienz behindern könnte.

Fokus auf prädiktive Datenanalyse

Der Kern des SEC-Vorschlags konzentriert sich auf die Anwendung prädiktiver Datenanalyse durch Anlageberater und Broker-Dealer. Insbesondere möchte die Agentur potenzielle Interessenkonflikte ansprechen, die aus der Nutzung von KI entstehen könnten, insbesondere bei Tools, die in Smartphone-Anwendungen integriert sind. Diese Tools zielen darauf ab, die Handelsfrequenz zu erhöhen oder Nutzer zu anderen Anlagestrategien zu bewegen. Die Sorge der SEC besteht darin, dass diese Anwendungen geschäftliche Interessen über das Wohlergehen der Anleger stellen könnten.

Wechselwirkung mit bestehenden Vorschriften

Die Handelsgruppen betonen die Notwendigkeit, den vorgeschlagenen KI-Erlass im weiteren Kontext bestehender Regeln und Vorschriften zu betrachten. Sie verweisen beispielsweise auf die Regulation Best Interest (Reg BI), die die Empfehlungen von Brokerage-Firmen an Kunden regelt. Darüber hinaus heben die Handelsgruppen eine kürzlich erlassene Regel bezüglich der Marketingvorschriften für Anlageberater hervor. Sie glauben, dass eine umfassende Analyse der Wechselwirkung zwischen dem vorgeschlagenen KI-Erlass und diesen vorbestehenden rechtlichen Pflichten entscheidend ist, bevor neue Anforderungen finalisiert werden.

Navigieren in einer komplexen regulatorischen Landschaft

Die Handelsgruppen weisen darauf hin, dass der vorgeschlagene Erlass nicht die einzige Veränderung in der regulatorischen Landschaft ist. Sie unterstreichen die erhebliche Anzahl von Regelsetzungen und neuen Vorschriften, die die SEC seit der Übernahme des Vorsitzes durch Gary Gensler im Jahr 2021 eingeführt hat. Die Handelsgruppen äußern Bedenken darüber, wie sich diese kollektiven regulatorischen Änderungen auf Unternehmen, Dienstleister und Anleger auswirken könnten. Sie argumentieren, dass die komplexe Natur dieser sich entwickelnden Vorschriften eine umfassendere Überprüfungsphase erfordert.

Antrag auf angemessene Zeit

In ihrem Brief an die SEC vertreten die Handelsgruppen die Auffassung, dass der vorgeschlagene KI-Erlass im weiteren regulatorischen Umfeld bewertet werden muss, wobei die kumulative Wirkung mehrerer Regelsetzungen zu berücksichtigen ist. Um gut informiertes Feedback zu geben, das die sich entwickelnde regulatorische Landschaft berücksichtigt, betonen sie die Notwendigkeit eines längeren Kommentierungszeitraums über das aktuelle 60-Tage-Fenster hinaus.

Antwort der SEC steht noch aus

Derzeit hat die SEC keine formelle Antwort auf die Anfrage der Handelsverbände nach einer verlängerten Kommentierungsfrist gegeben. Der Ruf der Handelsverbände nach zusätzlicher Zeit spiegelt ein breiteres Branchenbedenken wider, hinsichtlich der potenziellen Auswirkungen des vorgeschlagenen KI-Erlasses auf technologische Fortschritte und Geschäftsvorgänge im Finanzsektor.

Der vorgeschlagene KI-Erlass der SEC hat einen Ruf nach maßvoller Berücksichtigung ausgelöst. Während die Handelsverbakte auf die Antwort der SEC warten, beobachtet die breitere Finanzindustrie mit Vorfreude, wie diese komplexe Frage gelöst werden wird.