Aerodrome DEX auf Base beherbergt das aktivste Liquiditätspaar

Aerodrome hat in seinem Wettbewerb mit anderen dezentralen Börsen durch wachsende Liquidität und Handelsvolumina Boden gutgemacht. Aerodrome verwendet Wrapped Ethereum (WETH), um Paare zu bilden und Gewinne zu sichern, wie andere DEXs auch. 

Aerodrome gab an, dass sein WETH/USDC-Paar ein ähnliches Liquiditätspaar auf Uniswap übertraf. Der Slipstream-Pool, der Liquidität in beiden Währungen enthält, erreichte in der vergangenen Woche Spitzenvolumina. DEX Screener-Daten zeigen, dass das Paar auf Aerodrome einen ähnlichen Markt auf Uniswap V3 übertraf. 

Das Aerodrome-Paar behielt seine Aktivität auch den Großteil der vergangenen zwei Wochen bei und erreichte während des sieben-Tage-Zeitraums tägliche Volumina von 1,5 Mrd. US-Dollar. Das Paar zeigt das Potenzial des On-Chain-Handels, da es zentralisierten Paaren in Bezug auf die tägliche Aktivität ebenbürtig ist. Der Aerodrome DEX verzeichnet regelmäßig 171 Mio. US-Dollar an Handelsvolumina, während das WETH/USDC-Paar mit 138 Mio. US-Dollar in 24 Stunden das größte Volumen aufweist.

Volumenstärkster Pool in der Krypto-Welt 🛫

In der vergangenen Woche erreichte der Slipstream $WETH – $USDC Pool ein Volumen von 1,51 Mrd. $ und übertraf damit UniV3s 314 Mio. $ auf @base.

13 Tage lang führte er alle Pools auf Ethereum an, laut @dexscreener. pic.twitter.com/353i4rvzsV

— Aerodrome (@AerodromeFi) August 27, 2024

Das Aerodrome-Paar weist auch mehr als 16,6 Mio. US-Dollar Liquidität auf, im Vergleich zu 13,5 Mio. US-Dollar für das Uniswap V3-Paar auf der Base-Blockchain. Uniswap bleibt der Hauptwettbewerber, obwohl Aerodrome den Status einer nativen DEX anstrebt. 

Aerodrome zielt darauf ab, das zentrale Liquiditäts-Hub auf Base zu werden

Derzeit laufen die meisten neuen Meme-Tokens auf Base noch über Uniswap. Die DEX ist sowohl in ihren V2- als auch V3-Pools aktiv, je nach Token-Typ. Zu einem bestimmten Zeitpunkt lief etwa 87 % aller Swap-Aktivitäten auf Base über Uniswap. 

Seit dem 2024. August hat Aerodrome seine Präsenz ausgebaut und nimmt 56% des Handelsvolumens ein. Die DEX zielt darauf ab, das Äquivalent zu Solanas Raydium zu werden, während sie den größten Teil der Liquidität auf Base konzentriert. 

Die DEX profitiert auch von der gestiegenen USDC-Angebot auf Base. USDC wurde zur am weitesten verbreiteten Stablecoin auf der tokenlosen Blockchain und überholte $80 Mrd. bei den Transfers im Juli. Die Nutzung von USDC war 2024 ein ständig wachsender Trend, da die Stablecoin an 1M Base-Brieftaschen verteilt wurde.

Slipstream steigert das Volumen durch konzentrierte Liquidität

Das Aerodrome Slipstream-Paar hat an früheren Hochaktivitätstagen Uniswap übertroffen. Das Paar ist speziell darauf ausgelegt, hohes Volumen zu erzeugen und gleichzeitig Gebühren für AERO-Token-Inhaber zu generieren. Das Slipstream-Paar zielt auch darauf ab, minimale Slippage zu haben. 

Als Ergebnis der Slipstream-Einführung im April positionierte sich Aerodrome unter den führenden DEXs auf Base. Der Erfolg von Slipstream folgt einer ähnlichen Leistung der Velodrome DEX auf Optimism. 

Liquiditätsanbieter erhalten zusätzliche Anreize, das Paar zu versorgen und ihr WETH oder USDC nicht abzuheben. Zusätzlich zu den Liquiditätsgebühren erhalten sie einen Anteil an den Handelsgebühren. Das Handelspaar hat zudem schnellere Oracle-Updates und eine geringere Slippage. 

Slipstream wurde in Aerodrome eingeführt, während Base dabei war, neue Benutzer zu gewinnen. Die neuen Liquiditätsanreize fielen mit dem raschen Aufstieg der Aerodrome DEX zusammen. Die Börse führte auch reguläre Paare mit riskanterer Slippage. 

Konzentrierte Liquidität wird in spezifischen Preisbereichen bereitgestellt, um das übliche Marktverhalten besser widerzuspiegeln. Dies gewährleistet Sicherheit durch eine größere Markttiefe und vermeidet Volatilitätsspiralen. Der Großteil der Liquidität ist um den aktiven Preisbereich von WETH konzentriert, was ein einfacheres Handelserlebnis schafft. 

Um Liquidität zu incentivieren, teilt die DEX eine signifikante APR mit Liquiditätsanbietern. Einige der riskanteren Paare mit konzentrierter Liquidität haben die höchste APR. Das inhärente Risiko der Liquiditätsbereitstellung bedeutet, dass Aerodrome eine begrenzte Liste von Paaren mit konzentrierter Liquidität haben wird. 

Aerodrome macht derzeit etwa 30 % des gesamten auf Base gebundenen Werts aus, der sich bei etwa $1.5 Mrd.stabilisiert hat. Von dieser Liquidität hält die relativ neue DEX etwa $577.92M, während Uniswap mit $188.25M auf dem zweiten Platz liegt.

Aerodrome ist noch nicht von Meme-Tokens überwältigt und konzentriert sich stattdessen auf die Kultivierung von Liquidität für DeFi und allgemeine Swaps. Das hohe Volumen führte jedoch auch zu hohen Gebühren. In der vergangenen Woche hielt die DEX den dritten Platz bei der Gebührengenerierung mit etwa $3.3M wöchentlichen Einnahmen. Die Einnahmen stiegen an ungewöhnlichen Handelstagen stark an, da die Paare von Aerodrome sofort auf die Marktunruhen vom 5. August reagierten.

Das Gebührenwachstum hat sich nicht im AERO-Token-Preis widergespiegelt. AERO handelte bei 0,63 $, eingebunden in ein Band nach einem Jahreshoch von 1,99 $. Die Beliebtheit von AERO stieg, als die Base-Blockchain den Meilenstein von 1 Mio. täglichen aktiven Nutzern überschritt und weiterhin einen Zustrom aktiver neuer Wallets.

Bericht von Cryptopolitan von Hristina Vasileva