Aerodrome DEX sur Base héberge la paire de liquidités la plus active

Aerodrome a gagné du terrain face à la concurrence d'autres plateformes d'échange décentralisées grâce à une liquidité et des volumes de transactions croissants. Aerodrome utilise Wrapped Ethereum (WETH) pour former des paires et sécuriser les gains. 

Aerodrome a constaté que sa paire WETH/USDC a dépassé un pool de liquidités similaire sur Uniswap. Le pool Slipstream, qui propose des liquidités pour le WETH et l'USDC, a atteint des volumes records la semaine dernière. Les données de DEX Screener montrent que cette paire sur Aerodrome a surpassé un marché similaire sur Uniswap V3. 

La paire Aerodrome a également maintenu son activité pendant la majeure partie des deux dernières semaines, atteignant un volume quotidien de 1,5 milliard de dollars sur sept jours. Cette paire illustre le potentiel du trading on-chain, rivalisant avec les paires centralisées en termes d'activité quotidienne. La plateforme d'échange décentralisée Aerodrome enregistre régulièrement un volume de transactions de 171 millions de dollars, tandis que la paire WETH/USDC affiche le volume le plus important, à 138 millions de dollars sur 24 heures.

Pool de crypto-monnaies au volume le plus élevé 🛫

Au cours de la semaine écoulée, le pool Slipstream $WETH – $USDC a atteint un volume de 1,51 milliard de dollars, éclipsant les 314 millions de dollars d'UniV3 sur @base.

Depuis 13 jours consécutifs, elle domine tous les pools sur Ethereum, selon @dexscreener. pic.twitter.com/353i4rvzsV

— Aérodrome (@AerodromeFi) 27 août 2024

La paire Aerodrome affiche également une liquidité de plus de 16,6 millions de dollars, contre 13,5 millions pour la paire Uniswap V3 sur la blockchain Base. Uniswap demeure le principal concurrent, bien qu'Aerodrome ambitionne de devenir un DEX natif. 

L'aérodrome vise à devenir le principal centre de liquidités de la base

Actuellement, la plupart des nouveaux tokens dérivés de mèmes sur Base transitent encore par Uniswap. La plateforme d'échange décentralisée (DEX) est active dans ses pools V2 et V3, selon le type de token. À un moment donné, environ 87 % des échanges sur Base se faisaient via Uniswap. 

En août 2024, Aerodrome a renforcé sa présence, s'accaparant 56 % des volumes d'échanges. La plateforme d'échange décentralisée (DEX) ambitionne de devenir l'équivalent de SolanaRaydium de 

La plateforme d'échange décentralisée (DEX) bénéficie également de l'augmentation de l'offre d'USDC sur Base. L'USDC est devenu le stablecoin le plus utilisé sur cette blockchain sans jeton, dépassant les 80 milliards de dollars de transferts en juillet. Son utilisation a connu une croissance continue en 2024, avec la distribution du stablecoin à 1 million de portefeuilles Base.

Slipstream augmente les volumes grâce à une liquidité concentrée

La paire Aerodrome Slipstream a surpassé Uniswap lors des précédentes journées de forte activité. Conçue spécifiquement pour générer un volume élevé tout en générant des frais pour les détenteurs de tokens AERO, elle vise également à minimiser le slippage. 

Suite au lancement de Slipstream en avril, Aerodrome s'est hissé parmi les DEX les plus performants sur Base. Le succès de Slipstream fait suite aux performances similaires du DEX Velodrome sur Optimism. 

Les fournisseurs de liquidités bénéficient d'incitations supplémentaires pour approvisionner la paire et ne pas retirer leurs WETH ou USDC. Outre les frais de liquidité, ils perçoivent une part des frais de transaction. La paire de trading bénéficie également de mises à jour d'oracle plus rapides et d'un slippage réduit. 

Slipstream a été introduit sur Aerodrome alors que Base était en pleine phase d'intégration de nouveaux utilisateurs. Ces nouvelles incitations à la liquidité ont coïncidé avec la croissance rapide du DEX d'Aerodrome. La plateforme proposait également des paires régulières avec un slippage plus risqué. 

concentrée Une liquidité est déployée sur des plages de prix spécifiques afin de mieux refléter le comportement habituel du marché. Ceci garantit la sécurité grâce à une plus grande profondeur de marché, évitant ainsi les spirales de volatilité. La majeure partie de la liquidité est concentrée autour de la plage de prix active du WETH, ce qui facilite les transactions. 

Pour encourager la fourniture de liquidités, la plateforme d'échange décentralisée (DEX) partage un taux annuel effectif (TAEG) significatif avec les fournisseurs de liquidités. Certaines paires de liquidités concentrées, plus risquées, affichent les TAEG. Le risque inhérent à la fourniture de liquidités implique qu'Aerodrome proposera une liste limitée de paires de liquidités concentrées. 

Aerodrome représente actuellement environ 30 % de la valeur totale bloquée sur Base, qui s'est stabilisée autour de 1,5 milliard de dollars. Parmi ces liquidités, le DEX relativement récent détient environ 577,92 millions de dollars, tandis qu'Uniswap occupe la deuxième place avec 188,25 millions de dollars.

Aerodrome n'est pas encore submergé par les tokens à effet de mode et se concentre plutôt sur le développement de la liquidité pour DeFi et les swaps en général. Cependant, la paire à fort volume de transactions s'est également traduite par des frais élevés. La plateforme d'échange décentralisée (DEX) a conservé sa troisième place en termes de génération de frais la semaine dernière, avec environ 3,3 millions de dollars de revenus hebdomadaires. Ces revenus ont connu une forte hausse lors de journées de trading atypiques, les paires d'Aerodrome ayant immédiatement réagi aux turbulences du marché du 5 août.

L'augmentation des frais ne s'est pas reflétée dans le prix du token AERO. L'AERO s'échangeait à 0,63 $, oscillant dans une fourchette de prix après avoir atteint un pic annuel de 1,99 $. La popularité de l'AERO a progressé à mesure que la blockchain Base franchissait le cap du million d'utilisateurs actifs quotidiens et continuait d'enregistrer un afflux de nouveaux portefeuilles.

Reportage Cryptopolitan de Hristina Vasileva