هيئة تنظيم الخدمات المالية الكندية (OSFI) تضع إرشادات جديدة لمخاطر العملات المشفرة للبنوك مع تصاعد الاعتماد

أصدر مشرف البنوك الكندي مبادئ جديدة مصممة لتوجيه البنوك في إدارة تعرضها للعملات المشفرة، والتي تعترف بالاعتماد المتزايد على الأصول الرقمية. 

مكتب المشرف العام للمؤسسات المالية (OSFI) . القواعد النهائية يوم الخميس كجزء من تحديثه الربعي. كما فتحت الهيئة التنظيمية مشاورات حول متطلبات كفاية رأس المال، حيث من المتوقع أن تقوم إدارة أمريكية جديدة بتحرير اللوائح المالية.

OSFI تتبنى تدابير مخاطر العملات المشفرة مع نمو اعتمادها

قام OSFI بمراجعة كيفية تقييم البنوك لمخاطر العملات المشفرة، خاصة مع زيادة امتلاك الكنديين للعملات المشفرة مثل البيتكوين واستخدام منصات التداول. 

تفرض الأطر الجديدة على المقرضين تقييم امتلاكهم الخاص للعملات المشفرة وتعرض العملاء للأصول الرقمية. بينما يقيم OSFI حاليًا المخاطر على النظام المالي الكندي على أنها منخفضة، فإن نشاط العملات المشفرة ينمو بسرعة، وفقًا لـ أنجي راديسكوفيتش، نائبة المشرف العام وعضو مجلس الإدارة الرئيسي للاستراتيجية والمخاطر في OSFI.

وفقًا لتقرير صادر عن بنك كندا نُشر في ديسمبر، شهد امتلاك البيتكوين زيادة كبيرة في عام 2021 مقارنة بعام 2018. ارتفع الرقم من 5% في عام 2018 إلى 13% في عام 2021، مع معظم الارتفاع القادم من الرجال.

تخلق الإرشادات الجديدة لـ OSFI فعليًا نظامًا من طبقتين لتقييم تأثير التعرض للعملات المشفرة على رأس المال والسيولة للبنوك، وكلاهما حاسم لضمان بقاء النظام المالي مستقرًا في حالة ركود. 

تفترض الأطر أن البنوك ذات التعرض البسيط يجب أن تخصم إجمالي امتلاكها للأصول المشفرة من رأس المال من الفئة الأولى المشتركة (CET1) (مقياس شائع لرأس المال المتاح لامتصاص الخسائر)، مما يضمن الاحتفاظ باحتياطيات رأس مال كافية. في الوقت نفسه، يجب على البنوك ذات التعرض الأكبر تصنيف أصولها الرقمية وفقًا لمستوى مخاطرها، وتطبيق متطلبات رأس مال مختلفة في كل حالة على حدة.

البنوك الكندية تحتفظ بأصول مشفرة ضئيلة

قال أمار مونيبالي، المدير التنفيذي لمركز الاستشارات المخاطر في OSFI، في البيان إن الغالبية العظمى من البنوك الكندية لديها تعرض ضئيل أو معدوم مباشر أو غير مباشر للعملات المشفرة. 

معظم البنوك تشارك فقط في تسهيل المعاملات المتعلقة بأنشطة العملات المشفرة لعملائها، وليس في الحفاظ على مبالغ كبيرة من الأصول الرقمية في كتبها الخاصة، وفقًا لمونيبالي.

تدخل القواعد الجديدة حيز التنفيذ في أوائل عام 2026، وقالت OSFI إنها تفكر في جعل البيانات التنظيمية العامة حول تعرض البنوك للأصول المشفرة متاحة للجمهور.

بالإضافة إلى قواعد العملات المشفرة الخاصة بها، فتحت OSFI مشاورات حول متطلبات كفاية رأس المال - الحد الأدنى من رأس المال الذي يجب أن تحتفظ به البنوك في حالة الخسائر في محافظ القروض والاستثمارات الخاصة بها. 

بدون احتياطيات رأس مال كافية في البنوك، يمكن أن يؤدي ذلك إلى زعزعة استقرار الاقتصاد، كما يتضح من الأزمة المالية العالمية لعام 2008. 

أوقفت OSFI الأسبوع الماضي الزيادات المخطط لها في مستويات رأس المال التي تم إدخالها بموجب إطار عمل بازل III والتي هدفت إلى تعزيز الاستقرار المالي العالمي. أدى التقديم الاستباقي لمثل هذه الضمانات في كندا إلى تقسيم الرأي، حيث يجادل المنتقدون بأنها تضع بنوك البلاد في وضع غير موات مقارنة بنظيراتها الدولية.

كما أثرت التوقعات بإلغاء الرئيس الأمريكي دونالد ترامب للوائح المالية على OSFI لتأجيل زيادات رأس المال.

"عندما نرى توافقًا أفضل بين الولايات القضائية الكبرى حول كيفية تنفيذ التنظيم، وبمجرد أن نحصل على صورة كاملة لتأثيره على بنوكنا - العديد منها لاعبين عالميين - نتوقع إعادة النظر في خططنا الانتقالية"، قال مونيبالي. 

تسلط هذه التغييرات التنظيمية الضوء على سعي كندا للحفاظ على الاستقرار المالي مع مواكبة التطور السريع في مساحة الأصول الرقمية.