A ICE, proprietária da NYSE, une-se à Circle para integrar a stablecoin USDC

A Intercontinental Exchange, empresa proprietária da Bolsa de Valores de Nova York, firmou uma parceria com a Circle para começar a integrar a stablecoin USDC e fundos do mercado monetário tokenizados em suas plataformas.

O anúncio foi feito na quinta-feira por meio de uma declaração das duas empresas, confirmando a assinatura de um memorando de entendimento para explorar o uso do USDC nas câmaras de compensação, bolsas de derivativos, empresas de dados e outras infraestruturas de mercado da ICE. Essa colaboração une um dos maiores nomes das finanças tradicionais a um dos maiores emissores de criptomoedas.

De acordo com Lynn Martin,dent da NYSE, o plano é analisar a stablecoin e os ativos tokenizados da Circle como ferramentas para desenvolver novos produtos nos mercados de capitais.

“Acreditamos que as stablecoins regulamentadas e as moedas digitais tokenizadas da Circle podem desempenhar um papel maior nos mercados de capitais, à medida que as moedas digitais se tornam mais confiáveis ​​para os participantes do mercado como um equivalente aceitável ao dólar americano”, disse Lynn.

Com o USDC já possuindo uma capitalização de mercado superior a US$ 60 bilhões, o acordo visa impulsionar a stablecoin ainda mais no setor financeiro regulamentado.

A ICE pretende expandir o uso do USDC em seus sistemas financeiros globais

A Circle, com sede em Nova York, emite o USDC, atualmente a segunda maior stablecoin em valor de mercado, atrás apenas do USDT da Tether, que ainda ocupa o primeiro lugar com US$ 144 bilhões e 63% de participação de mercado. Mas o USDC está crescendo mais rapidamente.

Somente nos últimos três meses, a Circle emitiu US$ 16,5 bilhões em novos USDC, enquanto apenas US$ 4,7 bilhões em novos USDT entraram em circulação. Em 26 de março de 2025, o número de tokens USDC em circulação atingiu um recorde histórico, com 25,4% de participação de mercado — um aumento em relação aos 20,7% de apenas alguns meses antes.

Jeremy Allaire, cofundador e CEO da Circle, afirmou que a parceria com a ICE é um passo importante. "A reputação e a rede global da ICE em diversos mercados oferecem um caminho único para a Circle integrar o USDC em novos e importantes casos de uso, e estamos entusiasmados com a oportunidade de inovar juntos", disse Jeremy na declaração conjunta.

As empresas querem explorar como o USDC pode ser usado em todos os produtos e serviços da ICE — não apenas na negociação de criptomoedas, mas também em mercados tradicionais como títulos e derivativos. Isso inclui examinar como fundos do mercado monetário tokenizados podem ser integrados.

Esses são produtos lastreados em investimentos de curto prazo e baixo risco, como títulos do Tesouro dos EUA. A maior parte das reservas do USDC já está alocada no Circle Reserve Fund (USDXX), um fundo do mercado monetário registrado na SEC sob a regra 2a-7. Isso torna o USDC totalmente resgatável na proporção de um para um com dólares americanos e lastreado em cash e ativos equivalentes cash.

O USDC também está ganhando mais visibilidade em aplicativos de pagamento e carteiras de criptomoedas. A Circle afirma que mais de 600 milhões de carteiras de usuários finais agora suportam USDC em todo o mundo. Lançada em 2018, a plataforma expandiu-se desde então para diversos tipos de ferramentas de pagamento, negociação e armazenamento de valor.

As conquistas regulatórias da Circle aceleram a ascensão do USDC em relação ao Tether

Um dos principais motivos para o rápido crescimento do USDC é a conformidade com as regulamentações. Na Europa, o MiCA, o novo conjunto de regras para criptomoedas, entrou em vigor em 31 de dezembro de 2024. A Circle foi a primeira emissora de stablecoin a se adequar, estabelecendo sua base europeia na França.

Entretanto, a Tether foi retirada de várias corretoras na UE por não possuir uma licença de moeda eletrônica. A Coinbase Europe removeu o USDT em dezembro, e Binance fez o mesmo no início de março. Algumas plataformas de negociação chegaram a oferecer recompensas aos usuários que trocassem seus USDT por USDC.

No Japão, a Circle finalmente obteve aprovação regulatória após dois anos de discussões. A Circle Japan KK se uniu à SBI Holdings para trazer o USDC para o mercado japonês. A criptomoeda foi listada na SBI VC Trade em 26 de março. Espera-se que outras duas grandes corretoras, Binance Japan e Bitbank, listem o USDC em breve.

O papel da blockchain Solana também contribuiu para impulsionar o crescimento do USDC. O valor total da stablecoin na Solana ultrapassou recentemente os US$ 10 bilhões, e o USDC representa 80% desse total. Dados da Artemis Analytics mostram que o USDC adicionou US$ 16,3 bilhões em oferta na Solana nos últimos três meses, enquanto o USDT adicionou apenas US$ 4,4 bilhões.

De forma mais ampla, as stablecoins explodiram em 2024. Elas processaram um volume maior do que a Visa e a Mastercard juntas, superando-as em quase 8%. A oferta total de stablecoins aumentou 59%, ultrapassando US$ 200 bilhões pela primeira vez. Isso representa agora 1% de todos os dólares americanos em circulação, em comparação com 0,63% no início de 2024.

Novas leis e novos participantes mantêm a guerra das stablecoins em andamento

Nos Estados Unidos, os legisladores ainda estão trabalhando na regulamentação das stablecoins. O GENIUS Act está em análise no Congresso e traria regras mais rígidas para auditorias e reservas. A Tether, a maior emissora de stablecoins, tem enfrentado críticas em relação às suas reservas.

O JPMorgan afirmou que a Tether pode precisar vender parte de suas reservas Bitcoin para cumprir possíveis novas regras. Um porta-voz da Tether disse que a empresa seguirá todas as regras, quaisquer que sejam. A Reuters informou que a Tether está em negociações com uma das quatro maiores empresas de auditoria — PwC, EY, Deloitte ou KPMG — para realizar uma auditoriadent completa.

A nova pressão regulatória surge no momento em que Donald Trump, agora de volta à Casa Branca, apoia os dois projetos de lei sobre stablecoins que tramitam na Câmara e no Senado. Seu grupo de criptomoedas, a World Liberty Financial, anunciou na terça-feira que planeja lançar uma nova stablecoin chamada USD1, lastreada em títulos do Tesouro dos EUA e cash , e resgatável na proporção de 1 para 1 com o dólar.

Há também novas stablecoins chegando ao mercado. O PayPal agora tem o PYUSD. Ripple lançou o RLUSD. Mas todas elas estão de olho no USDC e no USDT, os dois grandes players que ainda dominam o mercado de stablecoins.

Changpeng Zhao, fundador da Binance, comentou esta semana sobre o crescente número de stablecoins no mercado. Ele afirmou que mais concorrência significa mais liquidez, o que é bom para os traders e para a adoção de criptomoedas a longo prazo. Mesmo com o surgimento de mais stablecoins, o USDC da Circle está ganhando terreno graças ao seu lastro integral em reservas e à sua crescente presença global.