Presidente da Comissão de Supervisão da Câmara dos EUA inicia investigação sobre Kalshi e Polymarket por suspeita de uso de informação privilegiada

A Comissão de Supervisão e Reforma Governamental da Câmara está investigando a Polymarket e a Kalshi por alegado uso de informação privilegiada. O presidente da comissão, James Comer, observa que os registros internos mantidos pelos mercados de previsão são a única forma de identificar e determinar a conformidade da plataforma.

A investigação do Congresso foca em se traders em mercados de previsão exploram dados governamentais confidenciais e não públicos para lucrar com contratos de eventos. O presidente Comer anunciou a investigação no "Squawk Box" da CNBC. Ele também revelou que cartas formais de solicitação de informações foram enviadas ao CEO da Polymarket, Shayne Coplan, e ao CEO da Kalshi, Tarek Mansour.

O Comitê de Supervisão da Câmara mencionou vários incidentes suspeitos de negociação, incluindo alegações de que um sargento do Exército dos EUA usou informações classificadas para obter lucros de US$ 409.000 na Polymarket. Além disso, a Kalshi recentemente penalizou três candidatos ao Congresso por apostarem em suas próprias corridas eleitorais. Mark Moran, Matt Klein e Ezekiel Enriquez receberam proibições de 5 anos e multas. 

A medida da Kalshi é prova de que os mercados de previsão podem regular suas próprias plataformas. No entanto, o comitê exige que tanto a Kalshi quanto a Polymarket submetam documentos internos e dados de conformidade sobre verificação de usuários, restrições geográficas e sistemas de vigilância para ajudar a detectar negociações com informação privilegiada. 

Kalshi apoia proibição de membros do Congresso negociarem

Kalshi explicadas em um comunicado de 2 de maio, afirmou que tomou a medida de aplicação após lançar novas medidas de segurança. Executivos e membros do conselho da Kalshi apoiaram publicamente legislação que proibiria membros do Congresso de negociar. A medida alinha a plataforma aos objetivos do Comitê de Supervisão, em vez de se opor a eles.

A Kalshi também enfatiza que emprega uma equipe dedicada de vigilância com cerca de 20 pessoas para monitorar manipulações. Também realiza verificações de "Conheça seu Cliente" (KYC) para filtrar funcionários governamentais. É provável que a plataforma apresente esses dados em sua submissão de 5 de junho.

A Polymarket também está respondendo utilizando tecnologia para prometer uma transparência abrangente que os mercados tradicionais não podem igualar. A plataforma recentemente fez parceria com a Chainalysis para contrapor diretamente alegações de uso de informação privilegiada. A parceria visa escanear transações em tempo real e sinalizar atividade potencial de insider (especialmente de grandes investidores). A Polymarket cria um rastro digital que pode ser compartilhado com reguladores.

A resposta do Polymarket ao pedido de documentos do Comitê de Supervisão da Câmara também enfatiza que todas as suas transações estão publicamente disponíveis na blockchain. No entanto, embora a plataforma possa não ter os tradicionais memorandos internos que Comer solicitou, ela pode oferecer um livro-razão completo de todas as negociações já realizadas. Isso oferece mais visibilidade do que as finanças tradicionais.

Comer enfatiza que ações do Congresso podem ser necessárias

O presidente do Comitê de Supervisão da Câmara, James Comer enfatiza que ações do Congresso podem ser necessárias devido ao aumento da atividade de negociação com informações privilegiadas em mercados de previsão. Elizabeth Diana, diretora de comunicações da Kalshi, declarou recentemente que as plataformas de previsão estão ansiosas para se engajar com o Comitê e seus membros sobre sistemas e processos construídos ao longo dos anos.

“Especificamente, estamos examinando a adequação das salvaguardas da empresa para prevenir o acesso a sites offshore que contornem o cumprimento das regulamentações federais dos EUA aplicáveis aos mercados de previsão… O Comitê solicita documentos e informações para melhor entender como [Polymarket e Kalshi] implementam a verificação de identidade para titulares de contas domésticos e internacionais…” James Comer, Presidente do Comitê de Supervisão da Câmara

Uma investigação recente do New York Times revelou que mais de 80 Polymarket usuários fizeram apostas em horários suspeitos. Há também rumores de apostas precisas antes de ataques militares. Algumas dessas apostas foram feitas horas antes das operações militares dos EUA e de Israel contra o Irã acontecerem. Essas apostas são preocupantes porque a segurança nos mercados de previsão pode não ser suficiente. 

O presidente Comer também observou que o crescimento dessas plataformas pode ter criado acidentalmente condições que atores mal-intencionados podem explorar. O foco está em indivíduos com autorização de segurança nacional.

A rápida expansão global desses mercados de previsão também é preocupante, pois contratos de eventos realizados internacionalmente podem não estar sujeitos às mesmas verificações de identidade e proibições de uso de informação privilegiada que os contratos de eventos domésticos. Comer aponta que membros bipartidários do Congresso apresentaram projetos de lei que pretendem usar para controlar os mercados de previsão. 

Uma carta de sete legisladores democratas, liderada pelo representante Chris Pappas de New Hampshire, também solicita que o presidente do Comitê de Supervisão emita uma intimação para as plataformas de previsão. O público americano tem um interesse legítimo em saber se indivíduos confiados com informações classificadas de segurança nacional podem usar esse acesso para ganho financeiro pessoal.