월스트리트의 인내심이 얇아지고 있다 – 애플의 AI 침묵이 문제가 되고 있다

월스트리트가 애플에 대한 인내심을 잃고 있습니다. 다른 기술 거대 기업들이 인공지능으로 치닫고 엔비디아 칩으로 가득 찬 데이터 센터를 자랑하는 동안, 애플은 거의 말을 하지 않았습니다. 그 침묵이 실제 우려를 불러일으키기 시작했습니다. 투자자들은 세부 사항을 원합니다. 그들은 아무것도 얻지 못하고 있습니다.

화요일 기준, 애플 주가는 2025년 들어 15% 이상 하락했습니다. 마그니피센트 세븐(Magnificent Seven) 중 두 번째로 부진한 종목이며, 테슬라(20% 하락)만 더 나쁩니다.

마이크로소프트나 구글과 달리 애플은 올해 어떤 큰 AI 발표도 하지 않았습니다. According to CNBC, 일부 분석가들은 이 전략 지연이 결국 아이폰 판매를 늦출 수 있다고 경고합니다.

애플, 시리 업그레이드 지연 동안 오픈AI는 새로운 기기 개발

회사의 더 강력한 시리 출시 계획이 밀렸습니다. 최소 2026년까지 도착하지 않을 것입니다. 이 지연은 원래 아이폰과 워치를 개발한 전 애플 디자인 수장 조니 아이브가 자신의 스타트업 IO를 오픈AI에 65억 달러에 매각한 직후 발생합니다.

오픈AI의 CEO인 샘 알트만은 그의 회사가 이미 그 팀과 함께 새로운 AI 기반 하드웨어를 개발 중이라고 말했습니다. 아직 타임라인은 공유되지 않았지만, 알트만은 그들이 적극적으로 구축 중임을 확인했습니다.

오픈AI가 앞서가는 동안 애플의 방향은 불분명합니다.这正是 TD 코웬의 크리슈 샨카르(Krish Sankar) 같은 사람들을 걱정하게 만듭니다. 월요일의 노트에서 크리슈는 "불완전한 AI 전략은 여전히 가장 큰 부담이지만, 애플이 매력적인 솔루션을 구현할 약 1.5년의 시간이 있다고 생각합니다."라고 썼습니다. 그는 여전히 매수를 추천하지만, 그 신뢰 투표는 커지는 우려를 지우지 못합니다.

목요일, 회사는 회계 3분기 실적을 발표합니다. 하지만 AI에 대한 많은 대화를 기대하지 마십시오. FactSet에 따르면 초점은 분기 예상 아이폰 수익 400억 달러에 머물 가능성이 높습니다. 서비스 부문은 수익이 268억 달러에 도달하여 11% 성장할 것으로 예상되며, 이는 회사의 전체 성장률의 두 배입니다.

그래서 애플은 여전히 돈을 벌고 있습니다. 그리고 사람들은 여전히 아이폰, 맥, 워치를 구매합니다. 하지만 그것은 미래 전략이 아닙니다. 애플은 지난 여름 기회를 놓쳤습니다.

회사는 이메일과 텍스트를 요약하고, 사용자 정의 이모지를 생성하며, 시리를 시각적으로 업데이트하는 AI 도구를 포함한 일련의 기능인 애플 인텔리전스를 소개했습니다. 그러나 업데이트의 핵심인 시리의 더 고급 버전은 지연되었습니다.

이 지연은 새로운 업그레이드 주기에 대한 희망을 죽였습니다. 분석가들은 최신 AI 도구를 찾는 구매자들의 물결이 있을 것으로 예상했습니다. 하지만 판매 급증은 발생하지 않았습니다.

구글, 오픈AI 등 애플을 제친 AI 기기

하드웨어 게임이 변하고 있습니다. 작년 새로운 아이폰을 구매한 대부분의 사람들은 AI 때문에 구매하지 않았습니다. 소비자 인텔리전스 리서치 파트너스(Consumer Intelligence Research Partners)의 설문 조사에 따르면 업그레이드를 선택한 사람들의 89%가 다시 애플을 선택했지만, 새로운 기능 때문에 선택한 사람은 13%에 불과했습니다. 대부분은 단순히 낡은 기기를 교체했을 뿐입니다.

애플도 상황이 변하고 있음을 알고 있습니다. 애플의 서비스 책임자 에디 큐(Eddy Cue)는 올해 초 법정에서 "이상하게 들릴 수 있지만, 10년 후엔 아이폰이 필요하지 않을 수도 있습니다"라고 말했습니다.

이 경고가 현실이 되기 시작하고 있습니다. 구글은 AI 어시스턴트 제미니를 안드로이드 16에 깊게 통합하고 있습니다. 사용자는 이제 음성으로 지도와 유튜브 같은 앱을 제어할 수 있습니다. 그들은 유튜브 비디오를 기반으로 할 일 목록을 생성할 수도 있습니다. 시리는 아직 ذلك을 할 수 없습니다. 구글 CEO 선다 피차이는 알파벳의 최신 실적 통화에서 "나는 여전히 전화기가 최소한 다음 2~3년 동안 경험의 중심에 있을 것으로 예상합니다"라고 말했습니다.

오픈AI가 진정한 위협일 수 있습니다. 조니가 합류하면서 그들은 전화기처럼 보이지 않는 기기, 예를 들어 착용형 핀, 스마트 글래스 및 기타 화면 없는 도구를 개발 중입니다. 메타는 이미 레이밴 스마트 글래스를 출시했습니다. 오픈AI는 제품이 어떻게 생겼거나 언제 준비될지 발표하지 않았지만, 움직이고 있습니다.

이 상황은 2007년에 일어난 일과 유사합니다. 애플이 첫 아이폰을 소개했을 때, 첫해에 140만 대만 판매되었습니다.

그것은 노키아가 판매한 4억 3,500만 대의 전화기에 비해 아무것도 아니었습니다. 4년 후, 노키아는 붕괴되었고 애플은 연간 8,000만 대 이상의 아이폰을 판매했습니다. 이제 오픈AI는 새로운 유형의 기기를 구축하고 있으며, 이번에는 애플이 뒤처질 수 있습니다.