Cosa sta succedendo nel mercato globale dei chip AI in questo momento?

I produttori di chip stanno correndo per soddisfare la domanda in forte aumento guidata dal boom dell'AI, ridefinendo la produzione, i prezzi e i piani di investimento.

Micron Technology ha annunciato che investirà più di 250 miliardi di dollari nelle sue operazioni negli Stati Uniti entro 2035 per espandere la produzione di chip di memoria.

L'investimento, in aumento rispetto ai 200 miliardi di dollari annunciati lo scorso anno, riflette la forte domanda di AI e la spinta del presidente Donald Trump a potenziare la produzione nazionale di chip.

Una grande parte dei fondi viene utilizzata per un campus semiconduttori a New York, che Micron afferma essere operativo di oltre 25% prima dei tempi previsti.

Si prevede che l'ampliamento generi oltre 90.000 posti di lavoro in tutto il paese se combinato con l'espansione nei siti della Virginia e dell'Idaho.

L'amministrazione Trump ha reso il ritorno della produzione di chip a livello nazionale una priorità assoluta, nell'obiettivo di ridurre la dipendenza degli Stati Uniti dai produttori stranieri di chip, stimolare l'economia del paese e mantenere la sua leadership nella corsa globale all'AI.

Micron investirà 3 miliardi di dollari per rafforzare la catena di approvvigionamento americana come parte del piano, con 500 milioni di dollari destinati a miglioramenti presso la struttura di wafer di silicio da 300 millimetri di GlobalWafers a Sherman, Texas.

Inoltre, un accordo decennale tra le due società ha garantito un'importante fornitura di wafer di silicio non lavorati per le future esigenze di Micron.

L'attività di Micron, che fornisce chip di memoria per l'hardware AI di Nvidia, è fiorita. Dopo l'annuncio di giovedì, le sue azioni sono aumentate nei primi scambi, continuando una serie che ha visto le azioni salire di oltre il 200 percento quest'anno.

L'azienda ha riportato il mese scorso che ordini per 22 miliardi di dollari di chip di memoria erano già stati impegnati da clienti nei segmenti dei data center, dei consumatori e dell'automotive.

Le fonderie asiatiche alzano i prezzi sotto pressione

Mentre Micron investe per il lungo termine, i produttori di chip asiatici stanno già beneficiando del boom dell'AI.

Dopo aver faticato ad attrarre clienti solo pochi mesi fa, Samsung Foundry avrebbe aumentato i prezzi per i nuovi clienti fino al 15%, in particolare per i chip avanzati a 4nm e 5nm.

Ha anche aumentato i prezzi per alcuni chip automobilistici a 8nm e ha recentemente registrato il suo primo profitto mensile in tre anni.

Samsung Foundry ha ottenuto un accordo da 16,5 miliardi di dollari per i chip con Tesla lo scorso anno, e gli affari continuano a migliorare. Secondo i rapporti, AMD, Anthropic, BYD, Google e Meta stanno tutti valutando la costruzione di chip sulle linee a 2 nanometri e 4 nanometri di Samsung.

Normalmente, i prezzi si stabilizzano una volta che una fabbrica diventa brava a produrre un chip in massa. Ma la domanda di AI ha superato l'offerta, spingendo sia Samsung Foundry che il rivale TSMC ad aumentare i prezzi.

TSMC avrebbe aumentato i prezzi tra il 5 e il 10 percento sulle sue linee a 3 nanometri, 5 nanometri e 7 nanometri.

La banca centrale di Taiwan segnala il rischio di bolla

Tutta questa spesa rapida sta iniziando a preoccupare i regolatori. Il governatore della banca centrale di Taiwan, Yang Chin-long, ha detto ai legislatori giovedì che, sebbene il boom dell'AI sia basato su una crescita reale, il rischio di una bolla è altrettanto reale.

Parlando in un'audizione parlamentare, ha detto che la banca deve osservare da vicino le aziende che si indebitano pesantemente per finanziare spese speculative nel settore tecnologico.

"Abbiamo preoccupazioni sulla possibilità di una bolla AI", ha detto Yang. "L'AI è guidata da un reale potenziale di crescita, ma è la possibilità di una sovraespansione tramite un eccessivo indebitamento a preoccuparci."

Taiwan si trova al centro della catena di approvvigionamento globale dell'AI, servendo giganti come Nvidia e Apple attraverso il produttore di chip TSMC, le cui azioni hanno contribuito a portare i mercati taiwanesi ai massimi storici quest'anno.

Nvidia L'CEO Jensen Huang ha reso chiara questa connessione con frequenti visite sull'isola, incluso un viaggio a giugno per Computex e Nvidia GTC Taipei.

TSMC ha detto il mese scorso che la domanda dei clienti rimane forte e che le prospettive sull'AI sono ancora positive, anche se tiene d'occhio l'aumento dei costi delle parti.

Nel suo incontro trimestrale a giugno, il consiglio della banca centrale di Taiwan ha deciso che l'aumento dei prezzi legato al boom dell'AI non giustificava tassi di interesse più alti, sebbene il voto per mantenere i tassi invariati non fosse unanime.

Yang ha detto che mantenere i tassi era la scelta giusta, dato quanto le industrie tradizionali siano in ritardo rispetto al settore tecnologico in rapida crescita.