Coinstar si dirige verso un acquirente in Alaska mentre Apollo la vende per rimborsare le obbligazioni in sospeso

Coinstar verrà venduta in un'operazione che estinguerà il suo debito in un'unica soluzione. L'exchange di monete e gestore di chioschi per criptovalute, di proprietà di Apollo Global Management, ha accettato una vendita a sorpresa che comporterà il rimborso completo delle obbligazioni il mese prossimo.

Secondo Bloomberg, persone a conoscenza della questione affermerebbero che l'acquirente è legato agli investimenti dei nativi dell'Alaska, provenienti dall'estremo nord dello Stato.

La transazione non è stata resa pubblica in precedenza. L'acquirente è Arctic Slope Regional, una società creata nel 1972 in seguito a un accordo del governo statunitense con identindigeni dell'Alaska.

Il rimborso del debito apre la strada mentre una società nativa dell'Alaska prende il controllo

Nell'ambito dell'acquisizione, il nuovo proprietario rimborserà oltre 750 milioni di dollari di capitale, più tutti gli interessi maturati, all'inizio di gennaio. Un avviso privato inviato agli obbligazionisti ha confermato la tempistica, secondo Bloomberg.

Le obbligazioni coinvolte nell'operazione Coinstar sono strutturate come cartolarizzazioni aziendali complete, ovvero sono garantite dall'intero flusso cash della borsa.

Alcuni analisti hanno in seguito espresso la preoccupazione che il debito potesse necessitare di un'ulteriore ristrutturazione se la pressione sull'attività di Coinstar fosse continuata, ma a quanto pare il piano di rimborso previsto elimina tale rischio.

Arctic Slope Regional (ASRC) supervisiona un ampio mix di portafogli che includono servizi di costruzione, raffinazione del petrolio etracgovernativi, sulla base delle informazioni pubblicate dalla società.

L'ASRC è una delle circa dodici società regionali costituite ai sensi dell'Alaska Native Claims Settlement Act, approvato all'inizio degli anni '70, che ha concesso milioni di acri di terra e 1 miliardo di dollari di risarcimento ai gruppi di nativi dell'Alaska in cambio di rivendicazioni territoriali.

Coinstar è entrata nel portafoglio di Apollo nel 2016, gestendo oltre 24.000 chioschi che permettevano agli utenti di trasformare il resto in cash. Dopo il rallentamento causato dalla pandemia, Coinstar ha puntato più a fondo sulle risorse digitali. L'anno scorso, ha iniziato a consentire ai clienti di utilizzare cash per acquistare criptovalute tramite chioschi o un'app mobile. La vendita ha ora ceduto il controllo di Coinstar a un proprietario con sede in Alaska, chiudendo al contempo il portafoglio obbligazionario.