Coinstar est vendue à un acheteur en Alaska, Apollo la cédant pour rembourser ses obligations en circulation

Coinstar va être vendue dans le cadre d'une transaction qui permettra d'éponger sa dette en une seule fois. La plateforme d'échange de cryptomonnaies et l'exploitant de bornes interactives dédiés aux cryptomonnaies, détenus par Apollo Global Management, ont accepté une vente surprise qui déclenchera le remboursement intégral de leurs obligations le mois prochain.

Selon Bloomberg, des personnes au fait du dossier affirment que l'acheteur serait lié à des investissements des autochtones d'Alaska, originaires de l'extrême nord de l'État.

Cette transaction n'avait pas été rendue publique auparavant. L'acheteur est Arctic Slope Regional, une société créée en 1972 suite à un accord entre le gouvernement américain et lesdentautochtones d'Alaska.

Le remboursement de la dette ouvre la voie à la prise de contrôle par une entreprise autochtone d'Alaska

Dans le cadre de cette acquisition, le nouvel acquéreur remboursera début janvier plus de 750 millions de dollars de capital, ainsi que tous les intérêts courus. Un avis confidentiel envoyé aux obligataires a confirmé ce calendrier, selon Bloomberg.

Les obligations concernées par l'opération Coinstar sont structurées comme des titrisations d'entreprise complètes, ce qui signifie qu'elles sont garanties par l'intégralité des flux cash de la plateforme d'échange.

Certains analystes ont par la suite craint que la dette ne nécessite une nouvelle restructuration si la pression sur les activités de Coinstar persistait, mais le remboursement prévu élimine ce risque.

Arctic Slope Regional (ASRC) supervise un large éventail de portefeuilles qui comprennent la construction, le raffinage du pétrole et les services detracgouvernementaux, selon les informations publiées par la société.

ASRC est l'une des quelque douze sociétés régionales créées en vertu de l'Alaska Native Claims Settlement Act, adopté au début des années 1970, qui a accordé des millions d'acres de terres et 1 milliard de dollars d'indemnisation aux groupes autochtones de l'Alaska en échange de revendications territoriales.

Coinstar a intégré le portefeuille d'Apollo en 2016, exploitant plus de 24 000 bornes permettant aux utilisateurs d'échanger leur monnaie contre cash. Après le ralentissement économique dû à la pandémie, Coinstar s'est davantage investie dans les actifs numériques. L'année dernière, elle a commencé à permettre à ses clients d'acheter des cryptomonnaies cash via des bornes ou une application mobile. Cette vente transfère désormais le contrôle de Coinstar à un propriétaire basé en Alaska et clôture son emprunt obligataire.