Les investisseurs particuliers investissent 53 % de plus dans les actions américaines qu'auparavant, alors que Main Street fait son grand retour à Wall Street

En 2025, les investisseurs particuliers ont battu leurs propres records à plusieurs reprises grâce à un afflux massif de cash sur le marché boursier, dépassant de 53 % tous les records des années précédentes.

Le soi-disant « argent des idiots » est revenu et a repris les rênes, le tout sans son roi Roaring Kitty, dont la dernière apparition remontait à janvier, juste avant l'investiture de Trump.

Armés d'une conviction réelle et d'une stratégie allant à l'encontre de la panique de Wall Street, ces gars-là ont surpassé, dominé et tenu tête aux professionnels.

Les investisseurs particuliers ont acheté pour 3 milliards de dollars en une seule journée lors de la panique liée aux tarifs douaniers de Trump

Tout a basculé la semaine du 2 avril, lorsque le présidentdent Trump a imposé de nouvelles taxes douanières à l'économie mondiale, qualifiant cette journée de «jour de la libération». Le S&P 500 s'est effondré. Les grands fonds ont retiré leurs fonds. Mais les particuliers se sont rués sur le marché. Ils ont acheté pour plus de 3 milliards de dollars d'actions le seul 3 avril, alors même que le marché plongeait de près de 5 %. Ils ont continué d'acheter le lendemain, malgré une nouvelle baisse de 6 %, selon VandaTrac.

Sept jours après son annonce, le 9 avril, Trump a suspendu la plupart des droits de douane. L'indice S&P 500 a bondi de 9,5 %, et les investisseurs particuliers étaient déjà positionnés. Depuis le 2 avril, l'indice a progressé de plus de 21 % et tracterminer l'année en hausse de 17 %.

« On dit souvent que le secteur du commerce de détail a pris du retard », a déclaré Viraj Patel, directeur adjoint de la recherche chez Vanda. « Mais cette fois-ci, c'est tout le contraire. »

Mark Malek, directeur des investissements chez Siebert Financial, a déclaré : « Leurs transactions ont été beaucoup plus précises que celles de mes collègues du secteur institutionnel. »

Les investisseurs particuliers se sont également fortement investis dans ce que Zhi Da, professeur de finance à l'Université de Notre Dame, a appelé le «trading TACO», acronyme de Trump Always Chickens Out (Trump se dégonfle toujours).

La stratégie est simple : nous achetons lorsque les politiques de Trump font chuter le marché, en anticipant un revirement de sa part. Cela a fonctionné à chaque fois, ce qui a grandement profité aux investisseurs naïfs.

L'analyste quantitatif de JPMorgan, Arun Jain, a qualifié l'année de « réussie » pour les investisseurs particuliers, grâce notamment à leur rapidité d'achat lors des replis de marché, tandis que Bespoke Investment Group a qualifié 2025 de « deuxième meilleure année pour les achats à la baisse depuis le début des années 1990 »

À partir de mai, de nombreux petits investisseurs se sont détournés des actions individuelles au profit des ETF. L'un des plus grands gagnants a été le fonds SPDR Gold Shares (GLD). Les particuliers y ont investi massivement, si bien que les flux de capitaux de 2025 ont dépassé ceux des cinq dernières années cumulées. Le cours de l'or a flambé et le GLD a clôturé l'année avec une hausse de plus de 65 %.

Le résultat était sans appel : les portefeuilles d’actions du secteur de la distribution ont affiché des ratios profit/perte supérieurs à ceux des portefeuilles d’IA et de logiciels de JPMorgan. Leurs participations en ETF ont surperformé à la fois le SPDR S&P 500 ETF (SPY) et l’Invesco QQQ Trust (QQQ).

Cette année, malgré le retour de quelques noms à la mode comme OpenDoor, la plupart cash se sont concentrés sur Tesla, Nvidiaet Palantir, les entreprises les plus performantes de ces cinq dernières années. Sans chichis ni manœuvres douteuses, on a simplement misé sur les valeurs gagnantes et cashpactole.

La participation des détaillants à Wall Street atteint des sommets jamais vus, même dans la saga GameStop

L'essor du commerce de détail s'inscrit dans un mouvement qui a débuté pendant la pandémie avec l'apparition légendaire de Keith Gill, l'homme que Google a surnommé « le plus grand investisseur du commerce de détail au monde »

En 2024, plus d'un jeune de 25 ans sur trois avait déjà transféré d'importantes sommes d'argent de ses comptes courants vers des placements avant même d'avoir 22 ans.

Comparez cela aux 6 % de 2015, et vous comprendrez. JPMorgan a indiqué que les transactions de détail ont bondi de plus de 50 % par rapport à l'année dernière et ont surpassé de 14 % la frénésie des « mem stocks » de 2021. La part des transactions de détail dans le total des échanges est revenue aux niveaux observés lors du « short squeeze » de GameStop.

Une étude menée par des chercheurs de l'Université Chapman, du Boston College et de l'Université de l'Illinois à Urbana-Champaign a révélé que l'activité commerciale de cette année a rivalisé avec les sommets de 2021. Mais la situation a bien changé. Le film « Dumb Money » de Pete Davidson a illustré cette mentalité d'antan, désormais révolue.

Patel a déclaré: « L’investisseur particulier moyen est de plus en plus averti. » Meilleur accès aux données. Meilleure compréhension du timing. Stratégies plus précises.