Galaxy, une société de services financiers et de gestion d'investissements de premier plan cotée en bourse et dirigée par le milliardaire américain Michael Novogratz, entend mettre en œuvre une stratégie axée sur les revenus en créant un fonds spéculatif de 100 millions de dollars pour consolider sa position sur le marché des actifs numériques.
Selon des sources proches du dossier, le fonds devrait être opérationnel au premier trimestre de cette année. Une fois lancé, il sera conçu pour générer des profits aussi bien en période de hausse qu'en période de baisse des marchés.
Pour témoigner de son engagement dans le secteur des cryptomonnaies, Galaxy a annoncé qu'elle allouerait environ 30 % de son actif total aux jetons numériques. En comparaison, les 70 % restants seront investis dans des actions de sociétés de services financiers vulnérables aux évolutions des technologies et de la réglementation des actifs numériques.
Galaxy maintient son plan de fonds spéculatifs
Des sources proches du dossier, souhaitant garder l'anonymat, ont révélé que Galaxy a déjà levé 100 millions de dollars auprès d'investisseurs fortunés, de family offices et d'institutions importantes. Elles ont toutefois souligné la probabilité que l'entreprise entame cette démarche stratégique avec des engagements bien plus conséquents.
Concernant le projet de Galaxy de créer un nouveau fonds spéculatif, les rapports indiquent que la société a déclaré qu'elle fournirait le capital initial au fonds, sans toutefois préciser le montant exact.
Il est à noter que cette mesure a été prise juste après que le prix du Bitcoinait atteint son plus bas niveau, soit 28 % de moins que son record historique d'octobre dernier. Ce niveau a exacerbé les tensions sur le marché des cryptomonnaies, renforçant les inquiétudes des investisseurs, d'autant plus que le prix actuel a chuté considérablement par rapport au niveau atteint lors de l'entrée en fonction dudent américain Donald Trump, qui s'était engagé à faire des États-Unis la plaque tournante mondiale de l'innovation et de la réglementation des actifs numériques.
Pour illustrer davantage l'incertitude croissante sur le marché des cryptomonnaies, des rapports récents ont souligné que Bitcoin a chuté drastiquement d'environ 5 % cette semaine. À l'heure actuelle, la cryptomonnaie s'échange autour de 89 207,26 $ , en baisse de 1,92 % au cours des dernières 24 heures. Cette chute récente serait une conséquence de l'annonce par Trump de l'imposition de droits de douane élevés sur les produits de huit pays européens qui refusent de soutenir son projet d'annexion totale du Groenland.
Entre-temps, plusieurs articles ont fait état d'un intérêt accru pour le projet de Galaxy et ont sollicité Joe Armao, qui dirige le fonds, afin d'obtenir des précisions sur le plan de ce fonds spéculatif. En réponse à leur demande de commentaires, M. Armao a déclaré : « La phase de hausse continue de ce cycle pourrait toucher à sa fin », tout en se montrant optimiste quant à l'avenir du Bitcoin et d'autres cryptomonnaies majeures telles que l'ETH et Solana.
Selon son argumentation, Bitcoin « ne peut être négligé cette année compte tenu des nouvelles baisses de taux d'intérêt de la Réserve fédérale, à condition que les marchés boursiers et l'or affichent de bonnes performances »
Fondée en 2018, Galaxy avait initialement pour vocation d'opérer en tant que fonds spéculatif. Cependant, face à l'évolution du marché, Michael Novogratz a réorienté l'activité de l'entreprise vers la banque d'investissement et la gestion d'actifs spécialisées dans les cryptomonnaies. Malgré ce changement, Novogratz a admis avoir éprouvé un certain malaise quant à cette décision.
Malgré ces difficultés, il s'est dit fier des performances de l'entreprise, soulignant que les rapports financiers indiquaient que Galaxy avait réalisé un bénéfice d'environ 505 millions de dollars au troisième trimestre de l'année précédente.
Suite à la publication du rapport, Armao a déclaré que le nouveau fonds était une idéetron, mais a souligné que son succès dépendait de l'analyse des entreprises performantes comme des entreprises en difficulté. Il a ajouté que la stratégie devrait se concentrer sur les acteurs disruptifs et les tendances émergentes dans les services financiers.
Armao met en lumière le défi actuel auquel est confrontée l'industrie des cryptomonnaies
Plusieurs grandes entreprises du secteur des cryptomonnaies, dont Circle , émetteur du stablecoin USDC adossé au dollar et soumis à la réglementation, et la plateforme d'échange de cryptomonnaies Gemini, ont réalisé leur introduction en bourse l'an dernier. Parallèlement, des centaines de sociétés de gestion de trésorerie d'actifs numériques ont été cotées en bourse à l'échelle mondiale.
Suite à ce succès, Armao a lancé un avertissement selon lequel certaines banques, sociétés de paiement, fournisseurs de logiciels financiers et autres groupes de services financiers risquent de subir des perturbations importantes dues aux technologies des actifs numériques, à la réglementation et à l'influence de l'IA.
Il a expliqué : « De grandes sociétés de paiement comme Fiserv ont vu leur activité chuter de 50 % l’an dernier… Les sociétés d’analyse de données et de notation ont enregistré une baisse de 30 % en un trimestre en raison des craintes liées à l’IA. L’ensemble du secteur connaît des changements importants, ce qui se reflète dans les cours boursiers. »
